Лизингтік компания лизинг алушы лизинг алушы

Жұмыс түрі: Материал
Тегін: Антиплагиат
Көлемі: 30 бет
Таңдаулыға:

Лизинг Қазақстан экономикасын дамытудың қаржы құралы ретінде.

МАЗМҰНЫ

КІРІСПЕ
1. ЛИЗИНГТІҢ ҚАЛЫПТАСУ ЖӘНЕ ДАМУЫНЫҢ ТЕОРИЯЛЫҚ НЕГІЗДЕРІ
1.1 Лизингтің экономикалық мазмұны мен мәні
1.2 Лизингтің жіктелуі
1.3 Лизингті ұйымдастырудың шетелдік тәжірибесі
2. ҚАЗАҚСТАН РЕСПУБЛИКАСЫНДАҒЫ ЛИЗИНГТІҢ ЖАҒДАЙЫ ЖӘНЕ ДАМУЫН ТАЛДАУ
2.1 Кәсіпорынның инвестициялық ресурстары және инвестициялық қызметі 2.2 Лизингті ұйымдастыру және лизингтік төлемдерді есептеу әдістері
2.3 Қазақстан Республикасындағы лизинг түрлері бойынша, салалар мен аймақтар бойынша лизингтік операциялардың тиімділігін бағалау және талдау
ҚОРЫТЫНДЫ
ПАЙДАЛАНҒАН ӘДЕБИЕТТЕР ТІЗІМІ

КІРІСПЕ

Лизингтің көмегімен өндірістің ең маңызды екі факторы біріктіріледі: еңбек (кәсіпкерлік қабілеттер) және капитал, олар бірігіп, бір жағынан лизинг субъектілерінің республикалық және жергілікті бюджеттерді қалыптастыруға қатысуын қамтамасыз етеді және, тиісінше, қоғамның әлеуметтік-экономикалық мәселелерін шешуде, ал екінші жағынан - нарықты қажетті тауарлармен көбейту және қанықтыру. Жалға алушылардың әлеуметтік-экономикалық жағдайының тікелей орындаушылары және дербес шағын бизнес кәсіпкерлері ретіндегі екіжақтылығы оларды жеке тұтынуды жақсартуға ғана емес, сонымен қатар ғылыми-техникалық прогресті жеделдету үшін алғышарттар жасайтын өндірістік жинақтарды жүзеге асыруға да қызықтырады.
20 ғасырда техникалық прогреспен бірге рента да өзекті бола бастады. Енді оның дамуына жаңа серпін жабдық өндірушілерінің сату құралы ретінде лизингке деген қызығушылықтарының артуы болды.
Лизингтің туған күні 1954 жыл болып саналады, ол кезде қарапайым рента кейбір қосымша мүмкіндіктерге ие болды, бұл кейіннен дамыған елдерде бұл салада үлкен өсуді қамтамасыз етті. Шынында да, Батыстағы лизинг саласының бүкіл даму тарихы салық салу мақсатында жеделдетілген амортизация қарапайым рентаның лизингтен ерекшеленетін негізгі белгілерінің бірі екенін көрсетеді. Жеделдетілген амортизациямен біріктірілген лизинг лизингтік компанияларға жеделдетілген амортизацияның артықшылықтарын лизинг алушыларға шартты түрде беруге мүмкіндік береді, нәтижесінде қаржылық лизинг құнының төмендеуіне әкеледі.
Қазақстан Республикасындағы лизингтің жағдайы мен даму тенденцияларын талдау лизингтік қатынастардың қалыптасуы мен дамуының 4 кезеңін анықтауға мүмкіндік берді:
I - ( I 989-1992) - лизингтің туу кезеңі. 120 банк және 20 лизингтік компания (Крамдс-лизинг, Техника-лизинг, Алма-Ата-лизинг, Тұран-лизинг, Казтехлизинг және т.б.);
(1993-1994 ж.ж.) - ішкі және сыртқы нарықтағы экономикалық дағдарыстың нәтижесінде лизингтік бизнестің басу кезеңі;
(1995-2000 жж.) - лизингтік механизмге қызығушылықтың жандану кезеңі;
IV - (2001 ж . дейін) - лизингті мемлекеттік қолдау мен ынталандыруға бетбұрыс, лизингтің нормативтік-құқықтық базасын қабылдау.
Жұмыстың мақсаты-Қазақстандағы лизингтік бизнестің экономикалық мазмұны мен дамуын қарастыру.
Жұмыстың міндеттері:
1.лизингтік операциялар түрлерін дамытудың теориялық аспектілерін қарастыру;
2. лизингтік компаниялардың мысалында Қазақстанда лизингтік қатынастарды дамыту практикасына талдау жүргізу;
3. ҚР лизингінің перспективаларын зерделеу және даму бойынша ұсыныстар енгізу
Зерттеудің практикалық маңыздылығы ғылыми зерттеу жүргізудің экономикалық қажеттілігінде де жатыр, ол Қазақстанда лизингті белсенді пайдалану проблемаларын зерттеуге бағытталған қадам ретінде қарастырылуы мүмкін. Өндірісті дамытудың өсіп келе жатқан үрдісі және негізгі құралдарды жаңарту қажеттілігі шеңберінде халықаралық тәжірибе базасында лизингтік операцияларды дамытуды талдаудың практикалық маңыздылығы Қазақстанның әлемдік экономикалық жүйеге енуіне қарай ұлғаятын болады.
Бұл зерттеудің объектісі лизингтік қатынастардың Қазақстан экономикасына ықпалының экономикалық негізі болып табылады.
Жұмыс құрылымы: кіріспе, негізгі бөлім, Қорытынды және пайдаланылған әдебиеттер тізімі.

1. ЛИЗИНГТІҢ ҚАЛЫПТАСУ ЖӘНЕ ДАМУЫНЫҢ ТЕОРИЯЛЫҚ НЕГІЗДЕРІ
лизингтік төлем қазақстан
1.1 Лизингтің экономикалық мазмұны мен мәні

Ағылшын тілінен тікелей аудармада лизинг жалға беру болып табылады. Алайда, кәсіпкерлік қызметте лизинг деп жалға алушының қалдық құны бойынша мүлікті кейіннен сатып алуы мүмкін негізгі құралдарды ұзақ мерзімді жалға беру түсініледі. Сонымен қатар, лизинг қаржылық операция болып табылады. Шындығында, бұл мамандандырылған лизингтік компания жабдық сатып алу үшін банктен алатын мақсатты несие. Сондай-ақ сатып алынған құрал-жабдықтарды кәсіпорын несиені қайтарып, пайыздар мен комиссияларды төлеу шартымен кәсіпорынға жалға береді.
Лизинг - қаржылық лизинг (лизинг) шарты бойынша лизинг беруші (лизинг беруші) белгілі бір сатушыдан шартта көзделген мүлікке меншік құқығын сатып алуға міндеттенетін уақытша бос қаражатты (меншікті немесе қарызға алған) инвестициялауға бағытталған кәсіпкерлік қызмет түрі. бұл мүлікті жалға алушыға (жалға алушыға) кәсіпкерлік мақсатта уақытша пайдалану үшін ақыға беруге.
Лизинг - бұл кейіннен жалға берілетін жабдықты сатып алу үшін инвестицияларды қаржыландырудың ерекше түрі.
Лизингтік операциялар несиеге теңестіріледі. Алайда, лизингтің несиеден айырмашылығы, оның мерзімі өткеннен кейін лизинг нысанасы лизинг берушінің меншігінде қалады (егер лизинг шартында лизинг объектісін қалдық құн бойынша сатып алу немесе лизинг алушының меншігіне беру көзделмесе ). Несие бойынша банк несиені қамтамасыз ету ретінде объектіге меншік құқығын сақтайды.
Лизинг - бұл жоғары тұрғандардың кәсіпкерлік қызметі жалға беру, банктік немесе коммерциялық деңгеймен салыстырғанда, өйткені ол қаржылық бизнес, өндіріс, жабдық және жылжымайтын мүлік нарығындағы жағдай туралы кең ауқымды білімді қамтиды және талап етеді, сондай-ақ тұтынушылардың қажеттіліктері мен жалға беру сипаттамаларының өзгеруі.
Лизингтің көптеген функцияларының ішінен төртеуін қарастырайық: қаржылық, өндірістік, жабдықтау және салықтық жеңілдіктерді пайдалану.
Қаржылық функция тауар өндірушіні қажетті өндіріс құралдарының толық құнын біржолғы төлеуден босатудан және оған ұзақ мерзімді несие беруден көрінеді.
Лизингтің өндірістік қызметі - қымбат және ескірген машиналарды сатып алмай, уақытша пайдалану арқылы өндірістік мәселелерді тез шешу. Бұл өндірісті материалды-техникалық қамтамасыз етудің және жаңа технологияға, ғылыми-техникалық прогрестің нәтижелеріне қол жеткізудің тиімді жолы. Толық жалдау кезінде мүлікті беру әр түрлі қызмет түрлерімен қатар жүруі мүмкін: техникалық қызмет көрсету, сақтандыру, шикізатпен, жұмыс күшімен және т.б.
Маркетингтік функция - тұтынушылар шеңберін кеңейту және жаңа өткізу нарықтарын дамыту, сол немесе басқа мүлікті бірден сатып ала алмайтындарды лизингке тарту.
Салық және амортизациялық жеңілдіктерді пайдалану функциясының кейбір ерекшеліктері бар:
а) лизингке алынған мүлік олардың арасындағы келісім бойынша пайдаланушының немесе лизинг берушінің балансында көрсетіледі ;
б) рента өндірілген өнімнің (қызметтердің) өзіндік құнына есептеледі және тиісінше салық салынатын пайданы азайтады;
в) салық салынатын пайданы төмендететін және материалдық-техникалық базаның жаңаруын жеделдететін шарттың мерзіміне қарай есептелетін жеделдетілген амортизацияны қолдану.
Нәтижесінде лизинг өз саласына жаңа объектілерді тарта отырып, ұсыныстарды әртараптандыруға ықпал етеді; өндіріс құралдары нарығын дамытады және әртараптандырады, техниканың жаңа буындарының даму циклін қысқартады.
Кәсіпкерліктің лизингтік нысаны оның жалпы, жеке және арнайы қасиеттерінің бірлігі мен байланысын және тәжірибеде ескерілуі тиіс сыртқы көріністерін анықтайтын қағидалар немесе бастапқы ережелер, ережелер жүйесіне негізделеді. Негізгі принциптерді білу көптеген факторларды, соның ішінде лизингтік қатынастарды білмеушіліктің орнын толтыратыны бұрыннан байқалған.
халықтың тұрмысы мен тұрмысының барлық аспектілеріне көп факторлы тікелей және жанама әсер етеді .
Экономикалық мағынада бұл кәсіпорындарды техникалық қайта жарақтандыруды қамтамасыз ететін және ғылыми-техникалық прогресті жеделдетуге ықпал ететін мүліктік қатынастар кешені.
Әлеуметтік салада бұл ісін жаңа бастаған кәсіпкерлердің өндіріс құралдарынан алшақтауын еңсерудің, мемлекеттік меншікті жекешелендірудің, адамдардың еңбек белсенділігін ынталандырудың және шығармашылық әлеуетін жұмылдырудың сенімді жолы.
Саяси тұрғыда ол экономикалық өмірді демократияландырудың және қоғамның орта қабатын қалыптастырудың тиімді құралы болып табылады. Сонымен қатар, лизинг арқылы салауатты еңбек өмір салтының, өз мүмкіндіктеріне, заңдылық пен ілгерілеушілікке деген сенімнің адамгершілік негіздері жаңғыртылуда.
Лизинг объектісін анықтау маңызды шарт болып табылады, онсыз мәміле жарамсыз деп танылады.
Нақты жағдайларға байланысты лизинг объектісі нарықта еркін айналымға тыйым салынған мүлікті қоспағанда, қолданыстағы сыныптамаға сәйкес негізгі құралдарға жатқызылатын кез келген жылжымалы және жылжымайтын мүлік болуы мүмкін. Жалпы нысандағы лизингтің барлық объектілерін әртүрлі маңызды белгілері бойынша жіктеуге болады.
Жоғарыда атап өтілгендей, лизингтің негізгі шарты - лизингке берілген объектілерді тек қана кәсіпкерлік мақсатта пайдалануға болатындығы. Қолданыстағы нормативтік құқықтық актілерге сәйкес _ өндірістік негізгі қорларға кәсіпкерлік қызметті жүзеге асырумен байланысты қаражаттар жатады, яғни. өнеркәсiп өнiмдерiн өндiрумен, құрылыспен, ауыл шаруашылығымен, сауда және қоғамдық тамақтандырумен, ауыл шаруашылығы өнiмдерiн сатып алумен және басқа да қызметпен. Сондықтан, егер, мысалы, екі ұйым лизингтік компанияға кеңсе техникасын жалға беру туралы ұсыныспен жүгінсе: бірі коммерциялық бизнес, екіншісі коммерциялық емес қайырымдылық қоры болса, онда тек бірінші жағдайда мәміле нысанасы бола алады. лизинг шарты бойынша.
Лизинг нысанасы бола алатын мүлікті анықтаудың тағы бір маңызды критерийі өндіріс процесінде заттардың тұтынылмайтындығы болып табылады. Тұтынуға жатпайтын заттар пайдалану процесінде өзінің табиғи қасиеттерін жоғалтпайтыны қабылданған, яғни. лизинг мерзімінің соңында зат сатуға немесе кейіннен жалға беруге жарамды болуы керек. Бұл талапты негізгі өндіріс құралдары қанағаттандырады.
Лизинг объектілерін жылжымалы мүлік негізінде жіктеу және соған сәйкес жылжымалы заттар мен жылжымайтын мүлікті бөлу кеңінен тарады. Жалпы барлық жылжымайтын мүліктің негізі болып табылатын жер телімдері мен табиғи кешендерді қарапайым жалға беруден айырмашылығы жалға беру мүмкін емес.
Сондай-ақ жеке анықталған заттар және жалпы сипаттамалармен анықталатын заттар бар. Соңғылары осы тектес барлық объектілерге ортақ қасиеттермен сипатталады және санымен, салмағымен және т.б. Жалпы сипаттамалармен анықталған заттар ауыстырылады, сондықтан олардың жоғалуы борышқорды несие берушіге заттарды қайтару міндетінен босатпайды. Жеке анықталатын нәрсе әрқашан нақты болады. Ол не бірегей, не жалпы сипаттармен анықталатын заттар санатына жататынымен, оның өзіне тән қасиеттері ғана бар.
Лизинг объектісі көбінесе біртұтас тұтастықты құрайтын біркелкі емес заттардан тұратын күрделі заттар болып табылады. Егер лизинг нысанасы осындай объект болса, мысалы, кәсіпорын болса, онда мәміленің әсері, әдетте, оның барлық құрамдас біртекті емес бөліктеріне: ғимараттарға, болуы мүмкін құрылымдар, жабдықтар және басқа компоненттер келісімшарттан ерекше жағдайлар.
Нысандардың берілген жиынында негізгі зат және оның керек-жарағы болуы мүмкін, мысалы, ғимарат және оның кеңейтілуі. Негізгі нәрсе экономикалық айналымда дербес мағынаға ие, ал тиесілігі соған тәуелді, негізгі нәрсеге қызмет етеді және онымен ортақ шаруашылық мақсатпен байланысты. Тиістілік басты нәрсенің тағдырына байланысты. Демек, негізгі нәрсе жалға берілсе, онымен бірге мүлік жалға беріледі.
Барлық жағдайларда лизинг объектісі барынша дәл анықталып, анықталуы керек. Егер бір атаудағы заттардың әртүрлі сипаттамалары болуы мүмкін болса, онда мәміле объектісінің қандай белгілері бар екенін көрсету қажет. Пайдаланушы біртекті емес өнімді алғысы келгенде, егжей-тегжейлі сипаттамамен жалға берілетін әрбір атрибуттың өнімінің саны анықталады.
Егер лизинг объектісі күрделі техникалық сипаттамалары бар өнім болса , онда олардың толық сипаттамасы беріледі.
Тәжірибеде көбінесе ескіру жылдамдығы жоғары әртүрлі технологиялық жабдықтар, қымбат машиналар, станоктар, құрылғылар, құрылыс жабдықтары, автомобильдер, теңіз және өзен кемелері, компьютерлер, тракторлар, комбайндар, ғимараттар, құрылыстар және т.б.
Классикалық лизингтің субъектілері (қатысушылары) үш негізгі тұлға болып табылады: лизинг беруші, лизинг алушы және лизингтік активті өндіруші (сатушы).
Өзінің ең жалпы түрінде лизингтік төлемдер мүлікке меншік құқығын жүзеге асырудың экономикалық нысандарының бірі болып табылады. Жабдықты немесе басқа объектіні лизингке беру кезінде меншік иесі капиталдың белгілі бір пайызын қосу арқылы құнын қайтаруға құқылы.
Лизингтік сыйақыны белгілеудің объективті негізі болып мүліктің құны мен жағдайы, мерзімі мен амортизациялық аударым мөлшерлемесі, несиелік пайыздар, салық жеңілдіктері және басқа да шарттар табылады.
Лизингтік төлемдердің мазмұны бойынша ең маңызды 3 компонентті бөліп көрсетуге болады:
- экономикалық элементтер бойынша төлемдер құрамы;
- төлемдердің мөлшері немесе деңгейі;
- есептеу әдістері (әдістері).
Экономикалық қатынастардың сыртында лизингтік төлемдердің жеке құрылымдық элементтері ерекшеленбесе де, олардың нақты функцияларын есепке алудың теориялық және практикалық маңызы зор. Мысалы, бастапқыда меншік иесіне (жалға берушіге) тиесілі жалға алынған мүліктің қайтарым құны мен жалдау төлемдерінің жалпы көлеміндегі аванстық капиталға төлемнің экономикалық сипаты мен мақсаты басқа екені анық.
Лизингтің мәнін түсіну үшін оның түрлерін одан әрі нақтылау және олардың сипаттамалық қасиеттерін терең зерттеу қажет. Механизм, лизингті жүзеге асыру процесінде туындайтын қатынастардың жан-жақтылығы оның жеке түрлеріне жіктелуін және олардың әрқайсысының инновациялық белгілерінің сипаттамаларын нақтылауды талап етеді. Мұндай саралау өте күрделі болып көрінеді және қазақстандық экономика жағдайында лизингті практикалық қолдану үшін жоғары маңыздылығына байланысты оның әрбір түрі мен түршелері үшін егжей-тегжейлі көрсетіліп, қолданылуы керек.
Отандық және шетелдік әдебиеттерде лизингтің классификациясы бойынша лизингтің нысандары мен түрлерін түсінуге түбегейлі әртүрлі көзқарастарға негізделген әртүрлі көзқарастар бар, бұл көптеген лизингтік зерттеушілердің пікірінше, біріншіден, тар және жеткіліксіз. лизинг терминінің өзіндік түсіндірмесі нақтыланды. , екіншіден, лизингтің менталитеті мен ұлттық ерекшеліктері, үшіншіден, мемлекеттік реттеудегі әртүрлі көзқарастар және әртүрлі елдердің заңнамалық актілерінде көрініс табуы, төртіншіден, процесте туындайтын қатынастардың күрделілігі. оны жүзеге асыру. Сонымен қатар, лизинг нысандары мен түрлерінің кең ауқымына келесі факторлар әсер етеді:
- сөзбе-сөз аудармасы мен шетел терминологиясын түсінудегі айырмашылық;
- әртүрлі елдердегі лизингтің құқықтық негіздерінің құқықтық мәртебесі мен дамуындағы айырмашылықтар;
- әртүрлі елдердегі лизингтік бизнесті мемлекеттік қолдау дәрежесінің айырмашылығы;
- әртүрлі елдердегі лизингтің қолданыстағы түрлері үшін салық пен амортизациялық қорғаныс арасындағы айырмашылық;
- лизингтік мәміленің барлық қатысушылары үшін несиемен салыстырғанда қаржыландырудың осы түрінің тартымдылығының айырмашылығы;
- белгілі бір лизингтік операцияның ұлттық ерекшеліктері.

1.2 Лизингтің жіктелуі

Экономикалық әдебиеттерде әлі күнге дейін лизинг түрлерін біржақты түсіндіру жоқ, ұғымдарды шатастыруға жол беріледі. Осы уақытқа дейін лизингтік қатынастардың нақты классификациясы және азды-көпті толық тізімі жоқ. Олардың арасындағы шекаралар әрқашан дұрыс белгіленбейді, сол немесе басқа түрдегі белгілер бір шартта әртүрлі дәрежеде біріктіріледі. Лизингтік қызмет теориясы мен практикасының концептуалды аппаратын қамтамасыз ететін терминологияда нақтылық пен реттілік жоқ. Мысалы, лизингтің бір түрі қаржылық, капиталдық, тікелей, стандартты және т.б. деп белгіленеді. Лизингтің әртүрлі түрлерін ажырату кезінде қабылданатын белгілерде одан да көп сәйкессіздік бар.
Жалпы қабылданған болып саналады, бұл түр көрсетеді маңызды белгілері біртекті қарым-қатынастар (құбылыстар) бөлігі болып табылады басқа жалпы тұжырымдамасы текті, бұл жағдайда лизинг. Лизингтің әрбір түрінің тек жалпы ұғымның белгілері ғана емес, сонымен қатар оларды бір текке жататын басқа түрлерден ерекшелендіретін өзіндік ерекше қасиеттері бар.
Лизинг түрлері мәмілені ұйымдастыру нысанына, қарым-қатынастың ұзақтығына, тараптардың міндеттемелерінің көлеміне, лизинг объектілерінің сипаттамаларына және олардың амортизациялану шарттарына, лизинг төлемдерінің түріне, салық жеңілдіктеріне және нарық секторына қатынасы.
Ұйымдастыру формасына және операцияны жүргізу техникасына қарай ажыратылады; тікелей лизинг, жанама лизинг, лизинг және жеткізушінің лизингі.
Тікелей лизинг жеткізуші (дайындаушы) объектіні делдалсыз жалға бергенде жүзеге асады (1-сурет).

Лизингтік келісімшарт
Лизингтік келісімшарт
Лизинг алушы-пайдаланушы
Лизинг алушы-пайдаланушы
Мүлікті жеткізу
Мүлікті жеткізу
Жабдық өндіруші-жеткізуші
Жабдық өндіруші-жеткізуші

Лизингтік төлемдер
Лизингтік төлемдер

Сурет. 1 - Тікелей лизингтік операцияны ұйымдастыру

Лизингтік операцияларды жүзеге асыру үшін кәсіпорын - құрал-жабдық жасаушылар маркетинг қызметінің құрамында өз құрылымында арнайы бөлімшелер құрады. Делдалдарсыз жұмыс істеу мәміленің механизмін айтарлықтай жеңілдетіп, оны жүзеге асыру құнын төмендетіп қана қоймайды, сонымен қатар тауар өндірушінің өзіне өнімін лизингке беруден экономикалық пайда алуға және оны өндірісті кеңейтуге және техникалық қайта құруға бұруға мүмкіндік береді. Маркетингтік қызметті әртараптандыру өнімді өткізу нарығын кеңейтеді және негізгі өндірістік буын - кәсіпорынның қаржылық тұрақталуына ықпал етеді.
Лизингтік операциялардың көпшілігі жанама лизинг процедурасына негізделген; бұл көп жағынан тауарларды бөліп-бөліп сатуға ұқсас. Лизинг беруші деп те аталатын делдал алдымен өндірушінің өндіріс құралдарын сатып алуды қаржыландырады және оларды пайдаланушыға (лизинг алушыға) жеткізеді, содан кейін лизинг алушыдан мерзімді түрде лизинг төлемдерін алады.
Жанама лизингке кемінде үш тарап қатысады: өнеркәсіптік кәсіпорын, лизингтік компания және жалға алушы, бірақ оған қатысушылардың саны көбірек болуы мүмкін.
Жанама лизинг мүлікті делдалдар арқылы лизингке беруді қарастырады (2-сурет).

Лизинг алушы
Лизинг алушы
Жабдықты жеткізу
Жабдықты жеткізу
Жабдық жасаушы
Жабдық жасаушы

Лизингтік төлемдер
Лизингтік төлемдер

Сатып алу-сату келісімшарты
Сатып алу-сату келісімшарты
Делдал (лизинг беруші)
Делдал (лизинг беруші)
Лизингтік келісімшарт
Лизингтік келісімшарт

Сурет. 2 - Жанама лизингті ұйымдастырудың қарапайым жағдайы

Қайтарымды лизинг дегеніміз - мүліктің иесі алдымен оны болашақ лизинг берушіге сатады, содан кейін ол сол объектіні сатып алушыдан жалға алады, т.б. бір тұлға (бастапқы иесі) жеткізуші ретінде де, жалға алушы ретінде де әрекет етеді (3-сурет).

Мүлікті сату
Мүлікті сату

Лизинг беруші-Сатып алушы
Лизинг беруші-Сатып алушы
Жалға беру (несие)
Жалға беру (несие)
Меншік иесі-жеткізуші-пайдаланушы
Меншік иесі-жеткізуші-пайдаланушы

Лизингтік төлемдер
Лизингтік төлемдер

Сурет. 3 - Кері жалға беру құрылымы.

Нәтижесінде лизинг беруші сатушы-жалға алушының иелігіндегі мүлікті кепілге алып, несие береді.
Мүлікпен қамтамасыз етілген қаражатты алумен кері жалға беруді толық анықтау мүмкін емес, өйткені кепілдің өзі берілмейді. Бұл операциялардың тек сыртқы түрі ғана сәйкес келеді. Кәсіпкерлер лизингті қайтару кезінде абай болу керек, себебі ол мүлікті жоғалтумен байланысты. Мәні бойынша бұл операция кәсіпкердің мүлкін өз еркімен мемлекет меншігіне алу болып табылады, егер бір уақытта мемлекеттік емес кәсіпорын, бір жағынан, мемлекеттік мекеме, екінші жағынан, мәмілеге қатысса.
Кері жалдау операциялары кәсіпорындарға мүлікті сату арқылы байланысты капиталды уақытша босатуға мүмкіндік береді және сонымен бірге оны жалға алу негізінде нақты пайдалануды жалғастырады. Бастапқы жеткізушінің - пайдаланушының мүлікті кейіннен сатып алу және оған меншік құқығын қалпына келтіру мүмкіндігі жоққа шығарылмайды. Лизингтің бұл түрі кәсіпорын қаржылық қиындықтарға тап болған кезде қолданылады.
Жалға беру балансты теңгерімдеу үшін жылжымалы және жылжымайтын мүлікті баланстық құны бойынша емес, әдетте нарықтық құннан асып түсетін бағамен сату арқылы сәтті қолданылады. Осылайша кәсіпорын өз балансын нарықтық жағдайға сәйкестендіреді, қаржылық әлеуетін айтарлықтай арттырады және сонымен бірге өзінің бұрынғы мүлкін пайдалануда сақтайды. Кері жалға берудің бірінші кезеңі арқылы қосымша өтімділікті арттыру фирмаға дәстүрлі емес қаржы көздеріне қолжетімділікті қамтамасыз етеді. Кері жалдау негізінде
Жабдықтаушыға лизингтің қайтарымды лизингтен айырмашылығы мынада: жабдықты жеткізуші бір мезгілде сатушы және лизинг алушы ретінде әрекет еткенімен, ол міндетті түрде үшінші тұлғаға қосалқы жалға беретін мүлікті пайдаланушы болып табылмайды.
Мәмілелердің ұзақтығының белгілеріне, лизинг берушінің міндеттемелерінің көлеміне және объектілерді өтеу дәрежесіне қарай лизингтің екі негізгі түрін ажыратады: қаржылық және операциялық.
Қаржылық лизинг құрал-жабдықты ұзақ мерзімге лизингке беруді және пайдалану мерзімі ішінде оның құнын толық немесе толық дерлік өтеуді көздейтін лизингтің ең кең тараған түрі болып табылады. Іс жүзінде бұл жұмыс істейтін капитал түріндегі ұзақ мерзімді несиенің бір түрі.
Лизинг шарты аяқталғаннан кейін пайдаланушы мүлікке меншік құқығына ие бола алады, шартты жеңілдікті шарттармен жаңарта алады немесе қарым-қатынасты тоқтата алады.
Қаржы лизингі лизинг берушінің мүлікті күтіп ұстауын қамтамасыз етпеуімен, шартты мерзімінен бұрын бұзуға жол бермейтіндігімен ерекшеленеді. Оны жүзеге асыру әлеуетті жалға алушының қажетті жабдықты таңдауын, өндірушімен бағасы мен жеткізу мерзімі туралы келіссөздер жүргізуін, лизингтік компанияның жабдықты сатып алуын және банктен несие алуды қарастырады.
Қаржылық лизингтің басқа түрлерінен ерекшеленетін бірқатар маңызды белгілері бар.
Лизингтік төлемдер
Лизингтік төлемдер
Нысанды сақтандыру
Нысанды сақтандыру

Лизинг шарты
Лизинг шарты
Лизингтік компания
Лизингтік компания

лизинг алушы
лизинг алушы
Несие
Несие

Нысанды жеткізу

Нысанды жеткізу

Нысанды сатып алу-сату
Нысанды сатып алу-сату
Лизинг нысанын таңдау
Лизинг нысанын таңдау
Банк
Банк

Мүлікті жеткізуші, дайындаушы
Мүлікті жеткізуші, дайындаушы
Несиені қайтару
Несиені қайтару

Сурет. 4 - Қаржылық лизингтің негізгі моделі

Қосымша қаражат тарту арқылы қаржылық лизингте кепіл, сақтандыру, кепілдіктер және лизингке алынған мүлікті сатып алу тәртібі мәселелері маңызды болады.
Іс жүзінде жалға алынған объектіні сатып алу және сату кезіндегі қатынастардың үш негізгі нұсқасы бар:
- жалға алушы сатушы мен лизинг нысанасын өз бетінше таңдайды, ал лизинг беруші тек сату-сатып алу мәмілесінің ақысын төлейді және тауар өндірушіге пайдалану құқығын береді. Нәтижесінде жалға алушы белгілі бір мәселелерде мүлікті сатып алушымен теңестіріледі;
- сатушыны лизинг беруші таңдайды, содан кейін ол лизинг алушының алдында лизинг нысанасын сату шарты бойынша міндеттемелердің орындалуына жауап береді;
- лизинг беруші жеткізушіден тауарға тапсырыс беру үшін жалға алушыны өзінің агенті ретінде тағайындайды.
Қаржы лизингі шеңберінде оның әртүрлі түрлері мүмкін: жеке (қарапайым және күрделі), топтық (акционерлік), тікелей және т.б.
Жеке лизинг (жартылай лизинг беруші қаржыландырады) ірі лизингтік жобаларды қаржыландыру үшін бірнеше несиелік мекемелерді біріктіретін нәрсе. Ол лизинг берушінің бір немесе екі (қарапайым опция) немесе бірнеше (күрделі опцион) кредиторларынан лизинг нысанасы құнының 70-80%-ға дейінгі мөлшерінде ұзақ мерзімді несие тартуын қарастырады. Бөлінген лизингте қарыз алушы-лизинг беруші несиенің өтелуіне толық жауап бермеуі мүмкін, бұл жағдайда ол лизинг төлемдері арқылы тікелей несие берушімен өтеледі.
Лизинг беруші лизинг шарты бойынша құқықтардың бір бөлігін несие берушілерге береді, яғни. оларға төлемдерге өз құқықтарын береді, содан кейін жалға алушы пайдаланылған объекті бойынша төлемдерді тікелей кредиторларға жүргізеді. Олардың пайдасына несиеге кепілдік те беріледі. Мұндай мәміледе жалға беруші әдеттегі табыстан басқа қаржыландыруды ұйымдастырғаны үшін сыйақы алады.
Бөлек лизинг термині лизингтік компания мен жалға алушыны байланыстыратын құқықтық лизингтік қатынастарды және лизинг алушы келісім-шарттық қатынаста болмаған несиелік мекемеге лизинг төлемдерін төлеу тәртібіндегі қатынастарды да бөліп көрсетуі анық.
Топтық (акционерлік) лизингтің басқа түрлері мен түрлерінен айырмашылығы қатысушылар (акционерлер) тобы лизинг беруші ретінде әрекет етеді. Олар арнайы корпорация (трасттық компания және т.б.) құрып, кейіннен лизингтік қатынастар үшін барлық қажетті операцияларды орындайтын сенімді басқарушыны тағайындайды.
акционерлік алуан түрлілігінің механизмі меншік иелерінің сенімгерлік басқарушысы мен басқа акционерлер (траст құрылтайшылары) арасындағы өзара құқықтар мен міндеттерді, сондай-ақ бірлескен және тартылған капиталды басқару шарттарын тұжырымдайтын қосымша келісімді қамтиды. Ол әдетте ірі мәмілелерде қолданылады: қайта құрылып жатқан немесе жаңадан құрылған кәсіпорындарды жабдықтауда, қымбат тұратын объектілерді (ұшақтар, кемелер, ғарыштық объектілер және т.б.) лизингке алу.
Тікелей қаржылық лизингті мүлікті өндіруші немесе сатушы болып табылмайтын бір лизинг беруші дербес жүзеге асырады. Бірқатар елдерде лизингтің бұл түрі, егер ол келесі талаптардың біріне сәйкес келсе, капиталды жалдау болып саналады:
мәміле аяқталғаннан кейін объектіні иелену құқығы жалға алушыға берілуі керек;
шарт талаптары конкурстық саудадан мүлікті сатып алу құқығын қамтамасыз етеді;
жалдау мерзімі лизинг объектісінің экономикалық негізделген қызмет ету мерзімінің 70-80% құрайды;
ең төменгі жалдау төлемдерінің дисконтталған құны лизинг беруші ұстаған инвестициялық салық кредитін шегергендегі лизинг нысанының нақты құнының кемінде 90%-ын құрайды.
Операциялық (қызметтік) лизинг лизинг берушіге қызмет көрсетудің стандартты мерзімі ішінде өзінің мүлкін бірнеше рет жалға беру мүмкіндігін білдіреді.
Лизингті операциялық және қаржылық деп бөлу көбінесе тым қарапайым - мәміле нысанының өтелу дәрежесі бойынша. Азаматтық заңнамада және нормативтік құжаттарда қаржылық немесе операциялық лизингтің жүйелі анықтамалары жоқ. № 17 Халықаралық бухгалтерлік есеп стандартында қаржылық лизинг және операциялық лизинг терминдері тек лизингтік операцияларды есепке алу тәртібімен байланысты.
Бұл қаржылық және операциялық терминдерінің пайда болуына әкелген қаржылық есеп берулерінде тараптардың активтері мен міндеттемелерін барабар көрсету қажеттілігі. Ұзақ уақыт бойы, 1987 жылға дейін халықаралық тәжірибеде бірқатар елдерде барлық лизингтік операциялар оның заңды иесі - лизинг берушінің балансында тіркелді, ал лизингтік төлемдерді төлеу жөніндегі міндеттемелер лизинг алушылардың қаржылық есеп беруінде көрсетілмеген. , бұл лизинг алушы банкрот болған жағдайда кредиторларды қиын жағдайда қалдырды. Сондықтан соңғы жылдары мәміленің экономикалық мәнінің оның құқықтық нысанынан артықшылығы туралы түсінік басым болды, т.б. лизинг объектісі белгілі бір шарттарда шаруашылық иесінің - пайдаланушының балансында көрсетіле бастады.
Бухгалтерлік есептің халықаралық стандарты қаржылық лизингті лизинг беруші мүлікті иеленумен байланысты барлық тәуекелдер мен пайдаларды лизинг алушыға беретін операция ретінде анықтайды, ал мүлікке меншік құқығы жалдау мерзімінің соңында жалға алушыға берілуі мүмкін. Тиісінше, пайдаланушы өзінің қаржылық есеп беруінде жалға алынған мүліктің құнын, сондай-ақ жалға беруші алдындағы жалдау төлемдері бойынша міндеттемелерінің сомасын көрсетуі ұсынылады.
Жоғарыда айтылған ойлар қаржылық лизинг түсінігінің ерекшеліктері туралы мынадай қорытынды жасауға мүмкіндік береді.
1. Қаржылық лизинг термині ұзақ жылдар бойы экономикалық лексиконға енгенімен, лизингтік қатынастар тек қаржылық процедураларға дейін қысқарды деп ойлау қателік болар еді. Әрине, лизинг қаржылық қызмет атқарады - ол негізгі капиталға инвестицияны қамтамасыз етеді және жалға алушының айналым қаражатын арттырады.
2. Лизингтік операциялардың қаржылық және операциялық болып бөлінуі олардың есебі мен ұйымдастырылуының ерекшеліктерін көбірек көрсетеді.
3. Қаржылық лизингті бөлу пайдаланылған мүлікті және олар қабылдаған міндеттемелерді объективті есепке алу арқылы жалға алушылардың қаржылық есептілігіндегі жиі кездесетін бұрмалауларды жоюға бағытталған.
4. Көптеген елдерде қаржылық лизинг термині нормативтік құжаттарда қарастырылмаған және ресми түрде қолданылмайды.
Жіктелудің үшінші критерийі бойынша - жалға алушының қызмет көрсету көлемі бойынша - олар таза лизингті, толық немесе толық емес қызмет кешенімен және жалпы лизингті ажыратады.
Таза (таза) лизинг пайдаланылатын жабдықты пайдалануға, жөндеуге және сақтандыруға арналған барлық шығындарды лизинг алушы көтеретін және лизинг төлемдеріне қосылмаған жағдайларда орын алады, осылайша олар барлық байланысты шығындардан тазартылады. Жалға беруші объектіні жұмыс жағдайында ұстауға, оны мұқият күтіп ұстауға және мәміле аяқталғаннан кейін қалыпты тозуды ескере отырып, оны жалға берушіге жарамды күйде қайтаруға міндетті.
Толық сервистік лизинг немесе қызметтердің толық спектрі бар лизинг техникалық қызмет көрсетудің, жөндеудің, сақтандырудың, сондай-ақ қажетті шикізатпен қамтамасыз етудің, білікті кадрларды дайындаудың, лизинг алушы шығарған өнімді өткізудің және тіпті жарнамалаудың кешенді жүйесін қарастырады. жалға беру мерзімі аяқталғаннан кейін объектіге меншік құқығын сақтайтын және осыған байланысты мәміленің бүкіл мерзімі ішінде оның балансында қалған мүлікке салықты да төлейтін жалға беруші. Лизингтік компания жалға алушымен тығыз қарым-қатынаста болуға мүдделі және келісім-шарт бойы берілген объектінің дұрыс пайдаланылуына бақылауды жүзеге асырады.
Лизингтің бұл түрінің, мысалы, қажетті өндіріс құралдарын сатуға және сатып алуға негізделген экономикалық қатынастардың басқа түрлерімен және кәдімгі нысандарымен салыстырғанда ең маңызды артықшылығы дәл осыған байланысты кең ауқымды қамтамасыз етуде жатыр. машина жасаушы мен жабдықтың ықтимал қатысуымен лизингтік компанияның пайдаланушыға көрсететін кәсіби қызметтері . Лизингке қатысушылардың өзара әрекеттесуінің бұл түрі пайдаланылатын жабдықтың пайдалану мүмкіндіктерін жақсартуға, тауар өндірісін және олардың бәсекеге қабілеттілігін арттыруға көмектеседі. Лизинг объектісінің өмірлік циклінің әрбір кезеңінде тиісті қызмет түрлері ұсынылуы мүмкін.
Тәжірибеде нақты шарттарға байланысты лизинг объектісіне қызмет көрсету мыналар арқылы жүзеге асырылады:
- өз құрылымында мамандандырылған жөндеу және басқа қызметтерді құратын лизингтік компаниялар;
- фирмалар - меншікті өндірушілер, олардың филиалдары мен дистрибьюторлары;
- лизингтік компаниялар бақылайтын немесе келісім-шарт негізінде жұмыс істейтін тәуелсіз мамандандырылған сервистік ұйымдар;
- мүлікті пайдаланушылар (жалдаушылар).
Сервистік қызмет көрсетуді ұйымдастырудың нақты нысанын таңдау лизинг объектілерінің сипаттамаларымен, өзара әрекеттесетін субъектілердің шарттық талаптарымен, олардың персоналымен және басқа мүмкіндіктерімен анықталады.
Қызметтердің толық спектрі бар лизинг жүйесінде пайдаланылатын объектілерге кепілдік қызмет көрсету маңызды, оның мәні жабдықтың белгілі бір уақытқа оның ақаусыз жұмыс істеу кепілдігімен тұтынушыға берілуі болып табылады. Өнімнің кепілдік мерзімі ішінде (өмірлік циклінің бастапқы бөлігі) тұтынушыға ақауларды жоюға немесе белгіленген мерзімде ауыстыруға кепілдік беріледі. Кепілдік мерзімі жасырын ақауларды анықтау немесе ақаусыз жұмыс істеу кезеңімен сипатталады. Осыған байланысты кепілдік қызмет көрсетуге байланысты шығындарды өтеу өндірушінің есебінен де, ақысыз да, пайдаланушының есебінен де жүзеге асырылуы мүмкін. Кепілдік міндеттемелерді лизингтік компания, жабдықты өндіруші немесе мамандандырылған цехтар, станциялар және т.б. бере алады. Егер жабдықты пайдаланудың кепілдік мерзімі ішінде конструкциялық немесе өндірістік ақаулар анықталса және олар лизинг объектісін мақсаты бойынша пайдалануға кедергі келтірсе, пайдаланушының құқығы бар:
- өндірушіден немесе оның қызмет көрсету бөлімшелерінен ақауларды жоюды немесе жабдықты тегін ауыстыруды талап етуге;
- объектіні пайдалануға кедергі келтіретін кемшіліктер жойылғанға дейін жалдау төлемдерін тоқтата тұруға;
- шартты бұзуды және залалды өтеуді талап ету.
Лизинг объектілеріне сервистік ... жалғасы

Сіз бұл жұмысты біздің қосымшамыз арқылы толығымен тегін көре аласыз.