Инвестициялық қызмет. Портфельді инвестициялаудың негіздері

Инвестициялар деп - өнеркәсіптің, құрылыстың, ауыл шаруашылығының және экономиканың басқа да салаларының кәсіпорындарына капитал түрінде салынып, жұмсалатын шығындардың жиынтығын айтамыз. Инвестициялық қызметтің мақсаты – түпкі нәтижесінде кәсіпкерліктен табыс немесе процент алу болып табылады.
Инвестицияның көзі болып жаңадан қалыптасқан құн немесе таза табыстың жинақталған бөлігі саналады. Кәсіпкерлер оны өзінің табысының қаражаттарының есебінен жұмылдырады. Негізгі капиталды жаңартуға арналған инвестиция көзі болып кәсіпорынның меншігінде қалған табысы саналады. Бағалы қағаздардың көп түрлілігі инвестицияны жіктеудің көптеген критерийлерін алдын ала айқындайды.
Қаржылық инвестиция өзінің пайдалану мерзіміне қарай, қысқа және ұзақ мерзімді болып бөлінеді.
Инвестиция өзінің арналымы немесе алынған мақсаты бойынша: қаржылық және нақты болып бөлінеді.
Нақты инвестициялар – бұл кәсіпорынның негізгі капиталын және материалдық-өндірістік қорын өсіруге салынатын салымдар.
Қаржылық инвестициялар – бұл субъектінің табыс алу мақсатында пайдаланатын активі (мысалға, пайыздар, роялтилер, дивидендтер және жалға ақысы), инвестицияланған капиталдың өсімі немесе алынатын басқа да олжалар. Сондай-ақ, қаржылық инвестицияға пайдаланбай тұрған жылжымайтын мүліктер де жатады. Қаржылық инвестицияның бір түрі болып бағалы қағаздар да саналады. Барлық бағалы қағаздар екі топқа бөлінеді – ақшалай және күрделі болып. Ақшалай бағалы қағаздарды алған кезде ақшалай қарыздарды алғандағыдай етіп рәсімделеді. Бұл борыштық бағалы қағаздар. Оларға: вексельдер, депозиттер және жинақ сертификаттар және т.б. жатады. Осы бағалы қағаздар бойынша табыс бір мәртелік сипатқа ие болады және олар
        
        Қазақстан Республикасының Білім және Ғылым Министрлігі
Кафедра: Қаржы
Тақырыбы: «Инвестициялық қызмет. Портфельді инвестициялаудың негіздері».
Инвестициялар деп - ... ... ауыл ... және
экономиканың басқа да салаларының кәсіпорындарына капитал түрінде салынып,
жұмсалатын шығындардың жиынтығын айтамыз. Инвестициялық қызметтің мақсаты –
түпкі нәтижесінде ... ... ... ... алу болып табылады.
Инвестицияның көзі болып жаңадан қалыптасқан құн ... таза ... ... ... ... оны ... ... есебінен жұмылдырады. Негізгі капиталды жаңартуға арналған
инвестиция көзі болып кәсіпорынның меншігінде қалған ... ... ... көп ... ... ... ... алдын ала айқындайды.
Қаржылық инвестиция өзінің пайдалану мерзіміне қарай, қысқа және ұзақ
мерзімді болып бөлінеді.
Инвестиция өзінің арналымы ... ... ... ... қаржылық және
нақты болып бөлінеді.
Нақты инвестициялар – бұл ... ... ... және
материалдық-өндірістік қорын өсіруге салынатын салымдар.
Қаржылық инвестициялар – бұл ... ... алу ... ... ... ... роялтилер, дивидендтер және жалға
ақысы), инвестицияланған капиталдың өсімі немесе алынатын басқа да ... ... ... ... тұрған жылжымайтын мүліктер де
жатады. Қаржылық инвестицияның бір түрі болып бағалы қағаздар да ... ... ... екі ... ...... және ... болып.
Ақшалай бағалы қағаздарды алған кезде ақшалай қарыздарды алғандағыдай етіп
рәсімделеді. Бұл борыштық ... ... ... ... ... жинақ сертификаттар және т.б. жатады. Осы ... ... ... бір ... сипатқа ие болады және олар өзінің номиналдық құнынан
төмен бағаға сатып алудың есебінен қалыптасады. Ақшалай ... ... ... мерзімге (бір жылдан аспайтын уақытқа) беріледі.
Капиталды бағалы қағаздар кәсіпорынды ... ... оның ... ... ... ... шығарылады.
Бағалы қағаздар құқығы бойынша кімге жататындығы туралы белгілерін
куәландыру үшін олар ... ... ... ... ...... ... үшін, бірақ олардың
иелерін теңестіруді талап етпейді, ұстаушылардың ... ... ... ... ... куәландыратын құқығын басқа адамға
қарапайым жолымен қолына береді.
- Атаулы бағалы қағаздар – белгілі бір ... ... ... ... куәландырылған құқықтары ондағы қойылған талапты жеңілдету
үшін белгіленген тәртіппен басқа тұлғаға беріледі. ... ... ... ... ... адам ... сәйкес келетін талаптардың
орындалуы емес, ондағы тиесілі талаптың заңды еместігіне жауап береді.
- Ордерлік бағалы қағаз – ол ең ... ... ... ... ... ... жазылады. Бұл онда көрсетілген құқықтар қағазға
түсірілген ... ... ... сақтайтындай етіп –
индоссаментеке жазып ... ... ... ... ... ғана
емес, сонымен бірге, оның жүзеге ... да ... ... ... ... ... қатысты оларды борыштық және инвестициялық
етіп бөлуге болады.
Борыштық бағалы қағаздар пайыздарды төлеуді және негізгі ... ... ... ... ... эмитент өз міндетіне алады. Бұл
кімнің эмитенті екендігіне қарамастан, оған барлық облигациялар, векселдер
жатады.
Инвестициялық бағалы ... ... ... бір ... ... ... ... эмитенттердің барлық типтеріндегі акциялары тұтастай
жатады.
Бағалы қағаздар эмитенттік сипаты бойынша: мемлекеттік, ... ... ... ... ... ... бағалы қағаздар: фондылық (акциялар,
облигациялар) және саудалық (коммерциялық векселдер, чектер, коносаменттер,
кепілдік міндеттемелер, т.б.) болып бөлінді.
Фондылық бағалы ... ... ... ерекшеленеді және олар қор
биржаларында айналысқа түседі.
Саудалық бағалы қағаздар ... ... ие: олар ... ... бойынша есеп айырысуға және тауарларды орын ... ... ... ... ... ерекшеліктеріне байланысты бағалы қағаздарды нарықтық
және нарықтық емес етіп бөлу мүмкін.
Нарықта болатын бағалы қағаздар биржалық ... ... емес ... ... ... рет еркін сатылуы және сатып алынуы мүмкін. Олар
сатылғаннан кейін эмитентке мерзімінен бұрын ұсынылмайды.
Нарықтық емес бағалы ... бір ... ... қолға еркін көше
алмайды, яғни екінші рет ... ... ... ... ... ... ... кезінде сатылмайды деген шарт қойылса, онда ... ... өзі ғана ... ... ... ... ... бағалы
қағаздар да бөлініп көрсетілуі мүмкін. Мысалға, ... АҚ ... ... және сату ... ... ... акциялардың қатарына жатады.
Бағалы қағаздар әрекет ететін орыны ... ақша ... ... және капиталдық бағалы қағаздары болып бөлінеді.
Ақша нарығы дегеніміз – қысқа мерзімді бағалы қағаздардың ... ... ... және ол қаржылық нарықтың бір ... ... ... ... ... ету мерзімі – бір күннен бастап бір жылға дейін
болуы мүмкін. Айналыстағы бағалы ... ... ... ... қатар жүреді, өйткені қарыз берушілердің төлем қабілеттілігі
жоғары болса ғана шығарылады. Ақша нарығының бағалы қағаздарына: ... ... ... ... ... ... қағаздар нарықтық капиталдар ретінде бір жылдан астам мерзімге
ұсынылады. Бұл борышкерлік, сондай-ақ инвестициялық бағалы ... ... ... ... ролі ... негізгі (акциялар мен
облигациялар), көмекші (чектер, векселдер, сертификаттар, т.б.) ... ... ... ... мен ... құқығын куәландыратын шартты
бағалы қағаздар болып бөлінеді (варранттар, опциондар, қаржылық ... алу ... ... ... өздерінің алдына қойған міндеті мен мақсатына ... да ... ... ... және құжатсыз, кері қайтарылатын және
қайтарылмайтын, тұрақты ... және әр ... ... ... ... ... ... қағаздар нарығында жұмыс істей ... ... ... ... ... ... қаржылық активтердің әр
түрлісін алуға ұмтылуы керек. Бұл салымдардың тәуекелділігін ... ... ... инвестор өзінің барлық ақшаларын бір компанияның акцияларына
салды делік. Бұл жағдайда ол акция курсының ... ... ... ... Егер ... ... бірнеше компаниялардың
акцияларына салынатын болса, онда инвестордың табысы неғұрлым аз ... ... ... ... болады. Егер инвестор әр
тараптандыру принципін ұстанатын болса, онда ол инвестициялық ... ... ... ... ... ... болады.
Қоржындық инвестициялаудың объектілері ретінде әртүрлі бағалы қағаздар:
акциялар, облигациялар, бағалы қағаздардың шартты түрлері әрекет ... бір ... ақша ... ... ... ... қағаздардың
көлемі де әр түрлі болады. Қоржындық инвестициялау өзінің құрамына тәуелді,
ол табыс немесе залал әкелуі мүмкін және тап ... ... де ... басқа да деңгейіне ие. Қоржынға енетін бағалы қағаздардың тізбесін де,
көлемін де инвестор өзгерте ... ... ... ... ... ... ... алуы тиіс:
тәуекелділікті, табыс дәрежесін, орындалу мерзімін, бағалы ... ... ... мақсатына тәуелді белгілі бір ... ... ... ... ... ... бірінші тип -
өсім қоржыны, екінші тип – табыс қоржыны.
Қоржынның бірінші типінің мақсаты өсімді көбіне дивиденттер мен ... ... ... ... қағаздардың бағамдық өсімінің есебінен алу болып
табылады. Бұл негізгі салымның басым ... ... ... ... өсімімен және тәуекелділіктің ара қатынасына байланысты қоржындық
өсімнің ортасынан, тағы да ... ... ... атап ... ... және ... өсімін бөліп көрсетуге болады.
Агрессивті өсім қоржындары капиталдың максималды өсіміне бағытталады. Бұл
қоржын ... ... ... ... көрсетеді, бірақ эмитент –
кәсіпорындардың қолайлы дамуы кезінде ол ... ... ... мүмкін.
Қоржынның бұл құрылымы, әдетте, тез өсетін жас ... ... ... ... ... өсімі негізінен ірі, жақсы
белгілі және тұрақты компаниялардың акциясынан тұрады, ... ... де аса ... ... ... орташа өсімінде агрессивті
қоржынға да, консервативті қоржынға да тән ... ... ... ... сенімді кәсіпорындармен қоса даму ... ... да ... ... ... ... ... жоғары табысқа
және тәуекелдің орташа деңгейін ұстауына қолайлы жағдай туғызады.
Қоржындардың екінші типі ... мен ... ... ... алу
болып табылады. Қоржынның бұл типі тәуекел кезінде алдын ала ... ... ... ... және онда ... ... нольге
тең болады. Қоржындардың аталған типін инвестициялау объектілері ... ... ... ... ... Оның ... енетін қорлардың
инструменттеріне байланысты олар: конверттелетін, нарықты ақшалай және
облигациялар болып ... ... ... ... ... және ... ... Мұндай қоржын оны
құрайтын бағалы қағаздардың ... ... ... ... ... онда ... жай акциялардың өзіде, қосымша табыс ... ... ... ... ... тек тәуекелділік төмен болған кезінде
ғана табыспен қамтамасыз етіледі.
Ақша ... ... ... ... ... ... мақсатынан
тұрады. Оның құрамына ақшалай қаражат пен тез сатылатын активтер кіреді.
Егер де ұлттық валюта өзінің төмендеу ... ... онда ол ... ... ... Сөйтіп, салынған капитал нольдік тәуекелділік
кезінде өз өсімін сақтайды. Облигациялар ... ... ... және ... ... ... ... табыс әкеледі.
Қоржындардың өсуіне қоржынға енген құрылымдардың өзгерісі мен бағамдары
әсер етеді. Табыс қоржындары тұрақты құрамға және құрылымға ... ... ... ... ... мерзімі шектелген және мерзімі
шектелмеген болып бөлінеді.
Мерзімі шектелген қоржын тек табыс табуға талпыныс жасап қана қоймай,
алдын ала ... ... ... ... ... ... көздейді. Ал
мерзімі шектелмеген қоржынның уақыты шектеліп белгіленбейді.
Мүмкіндігінше толықтырылатын, қайтарып ... және ... ... ... ... ... бастапқы салынған ақша
қаражаттарының есебінен емес, сыртқы қаражат ... ... ... ... ... алынатын қоржындар бастапқы салынған
қаражаттардың бір бөлігін қайтарып алуға жол береді. ... ... ... ... ... барлық кезең бойына тұрақты көлемін
сақтайды.
Инвестиция – экономиканы дамудың тұрақты және ... ... ... ... ... ... ... көздейтін басты фактор.
Инвестицияны дамытуды кәсіпорындардың қаржылардыратын және ұзақ мерзімге
несие беретін мамандандырылған инвестициялық банктер мен ... ... ... инвестициялық қорлар ерекше рол атқарады.
Сөйтіп, қорлар экономиканы неғұрлым пайдалы салалары мен ... ... ... ... инвестициялар инвесторлар үшін ішкі және сыртқы инвестициялар
жағдайында белгілі бір тәуекелділікпен байланысты болатынын ескерген жөн.
Бұл ... ... ... және ... ... есеп пен бақылау жұмысын ұйымдастырумен, валютаның бағамдық
пайыз мөлшерлемесінің ... орта ... және ... мерзімді
несиелерді тартудың қиындылықтарымен және т.б осы сияқты мәселелермен
байланысты болып ... ... ... ... ... және ... байланысты болатынын ... ... ... ... ... ... соң және ... объектінің қажетті зерделеуден өткізгеннен кейін барып,
жүзеге асырылады. Осы жағдайда ғана нарықтық қарым-қатынастар жағдайындағы
тәуекелділіктер ... ... ... ... ... ... инвестициялық тұрғысынан
қолдауға бағытталған. Республикада инвестициялық жобаларды жүзеге ... ... ... мен ... әзірленіп жасалған.
Түптеп келгенде, инвестициялардың мақсаты – жаңа ... ... ... және ... ... ішкі нарықты жоғары
сапалы тауарлармен ... және ... ... ... ... ... ... қолдау және ынталандыру; экспортқа бағытталған
және импортты алмастырушы өндірістерді дамыту, ҚР-ң шикізат көздерін тиімді
және кешенді ... ... ... ... пен маркетинг әдістерін
енгізу, жаңа жұмыс орындарын құру; ... ... ... ... ... ... ... деңгейін көтеру; өндірістің жедел дамуын
қамтамасыз ету; қоршаған табиғат ортасын жақсарту болып табылады.
ҚР-ның экономикасын көтеруде және оны одан әрі ... ... ... ролі зор. ... ... табыс алу
мақсатында кәсіпкерлік қызметтің ... ... ... ... ... және оған қоса ... құқықтары, яғни интеллектуалдық
меншік құқығы да кіреді.
Шетелдік ... ... ... ... жарлық капиталына
қатыса отырып, ондағы қабылданатын шешімдерге өз үлестерін және ... ... ... ... ... келмейтін кез келген қызметпен, атап
айтқанда: бірлескен кәсіпорындарды құруға және олардың шетелдік филиалдарын
ашуға, мүліктік ... ... ... ... ... ... т.б. ... болады.
Шетелдік инвесторлар өздерінің қызметінен алған табысын өз қалаулары
бойынша пайдалануға құқылы, Қазақстан аймағында ... ... ... ... және басқа да мақсаттар үшін, яғни ҚР-ң ... ... кез ... ... айналысуына болады.

Пән: Қаржы
Жұмыс түрі: Реферат
Көлемі: 7 бет
Бұл жұмыстың бағасы: 200 теңге









Ұқсас жұмыстар
Тақырыб Бет саны
Банктің инвестициялық операциялары5 бет
Банктің инвестициялық операциялары жайлы5 бет
Банктің инвестициялық операциялары туралы5 бет
Бағалы қағаздарды инвестициялау35 бет
Депозиттік портфель - қаржы инструменттеріне инвестиция жұмсаудың қаражат көздері66 бет
«Қазақстан Даму Банкі»АКЦИОНЕРЛІК ҚОҒАМЫНЫҢ ИНВЕСТИЦИЯЛЫҚ ПОРТФЕЛІН ҚАЛЫТАСТЫРУ ЖӘНЕ БАСҚАРУ ПРОЦЕСІН ТАЛДАУ36 бет
Автономды және индуцирлі инвестицияның теориялық негіздері. Кәсіпорынның инвестициялық портфелінің тиімділігін талдау35 бет
Банктердің инвестициялық портфелін қалыптастыру және басқару әдістерін зерттеп, оның жетілдіру жолдарын іздеу73 бет
Бағалы қағаздар инвестицияның объектісі ретінде32 бет
Бағалы қағаздар портфельдік инвестицияның объектісі ретінде35 бет


+ тегін презентациялар
Пәндер
Көмек / Помощь
Арайлым
Біз міндетті түрде жауап береміз!
Мы обязательно ответим!
Жіберу / Отправить


Зарабатывайте вместе с нами

Рахмет!
Хабарлама жіберілді. / Сообщение отправлено.

Сіз үшін аптасына 5 күн жұмыс істейміз.
Жұмыс уақыты 09:00 - 18:00

Мы работаем для Вас 5 дней в неделю.
Время работы 09:00 - 18:00

Email: info@stud.kz

Phone: 777 614 50 20
Жабу / Закрыть

Көмек / Помощь