Банковская реформа в Казахстане с 1991 г.

Вступление

В период перехода экономики Республики Казахстан на ры¬ночные отношения необходимы принципиально иные переходы к системе управления кредитом и построению механизма банковско¬го обслуживания хозяйственной деятельности, использованию экономических методов руководства деятельностью предприятий и банков; перестройка системы взаимоотношений как между бан¬ками и их клиентами, так и в рамках самой банковской системы — между ее отдельными звеньями, т.е. необходимо реформирование банковской системы с учетом новых явлений и процессов.
Необходимость проведения реформы банковской системы в Республике Казахстан, по мнению специалистов Мирового банка, объясняется существованием двух категорий краткосрочных про¬блем, которые могут воспрепятствовать проведению реформы мак¬роэкономики. К первой категории относится проблема неправильного размещения финансовых ресурсов, обусловленная практикой старой системы государственного распределения целе¬вых кредитов и банковской практикой, оставшейся в наследство от централизованной экономики. Вторая категория проблем состоит в том, что банки унаследовали "некачественные" (просроченные) ссуды и убыточные государственные предприятия. Эти проблемы мешают доступу жизнеспособных (или кредитоспособных) сущест¬вующих государственных, а также возникающих частных пред¬приятий к финансовым ресурсам и отвлекают банковские финансовые ресурсы в пользу нежизнеспособных (или убыточных) предприятий.Кроме того, бывшая банковская система не смогла нормально проводить платежи и расчеты между предприятиями и организа¬циями.

Дисциплина: Банковское дело
Тип работы: Материал
Бесплатно: Антиплагиат
Объем: 18 страниц
В избранное:

1. Банковская реформа в Казахстане с 1991 г.

Необходимость проведения реформы банковской системы

В период перехода экономики Республики Казахстан на рыночные отношения
необходимы принципиально иные переходы к системе управления кредитом и
построению механизма банковского обслуживания хозяйственной деятельности,
использованию экономических методов руководства деятельностью предприятий и
банков; перестройка системы взаимоотношений как между банками и их
клиентами, так и в рамках самой банковской системы — между ее отдельными
звеньями, т.е. необходимо реформирование банковской системы с учетом новых
явлений и процессов.
Необходимость проведения реформы банковской системы в Республике
Казахстан, по мнению специалистов Мирового банка, объясняется
существованием двух категорий краткосрочных проблем, которые могут
воспрепятствовать проведению реформы макроэкономики. К первой категории
относится проблема неправильного размещения финансовых ресурсов,
обусловленная практикой старой системы государственного распределения
целевых кредитов и банковской практикой, оставшейся в наследство от
централизованной экономики. Вторая категория проблем состоит в том, что
банки унаследовали "некачественные" (просроченные) ссуды и убыточные
государственные предприятия. Эти проблемы мешают доступу жизнеспособных
(или кредитоспособных) существующих государственных, а также возникающих
частных предприятий к финансовым ресурсам и отвлекают банковские финансовые
ресурсы в пользу нежизнеспособных (или убыточных) предприятий.Кроме того,
бывшая банковская система не смогла нормально проводить платежи и расчеты
между предприятиями и организациями.
В течение 1992 г. произошло увеличение кредитных вложений в экономику
Казахстана. Если сумма кредита к валовому национальному продукту составила
в I квартале 1992 г. 11,3%, то в IV квартале — 29,896. Это произошло в
основном за счет рефинансирования, кредита Национального банка, которое, в
свою очередь, финансировалось контокоррентным кредитом Центрального банка
Россия Об этом свидетельствуют следующие данные: в I квартале
1992. г. сумма кредита Нацбанка коммерческим банкам к валовому
Национальному продукту составил 6,7% а в IV квартале — 17,8%.
Такое централизованное административное распределение кре
дитных ресурсов через специализированные банки открывало до
ступ к кредитам нежизнеспособным убыточным государственным
предприятиями вело к образованию плохих, недействующих креди
тов, т.е. образованию у банков плохого кредитного портфели. В
1993. г. Нацбанком централизованно выдано кредитов на сумму 7,5
млрд тенге, из них 5,6 млрд тенге — правительственных, т.е. на их
долю приходилось 75% , общая сумма возврата по ним равнялась
138,5 млн тенге, или 3,9%, остальная часть пролонгирована.
Вообще недостаток практики рефинансирования кредита Нацбанком заключается
в том, что, получая открытый доступ к рефинансовым кредитам, банки теряют
стимул самостоятельно мобилизовать депозитные ресурсы. Кроме того, при
размещении этих кредитов на субъективной основе часто не учитывается
эффективность работы банков, из-за чего кредитные ресурсы не всегда
распределяются рационально.
Еще один фактор, мешавший эффективному размещению кредитов, — это
политика низких процентных ставок. Низкие процентные ставки способствовали
увеличению потребности на ссуды и ослаблению финансовой дисциплины
государственных предприятий, которые прямо кредитовались централизованно по
кредитным заявкам.
Получая эти дешевые кредиты, госпредприятия использовали их в основном
для выплаты зарплаты и накопления материальных ценностей, а не для
инвестиций. Достаточно сравнить уровень инфляции и номинальную процентную
ставку кредитов Нацбанка: последняя в марте 1992 г. составила 25% в год при
годовой инфляции розничных цен более чем 500%. В ноябре 1992 г. номинальная
процентная ставка увеличилась до 65%, а инфляция составила 1000%. В то же
время предприятия, получающие дешевые кредиты, не торопились с улучшением
своего финансового состояния и перестройкой работы.
Таким образом, соединение политики прямого кредитования поддерживаемых
государственных предприятий с политикой низких процентных ставок привело к
неправильному размещению кредитных ресурсов.
Прямое кредитование специализированными банками своих предприятий без
разбора их ликвидности привело к увеличению просроченных ссуд, в то же
время вновь рождающиеся, ориентированные на рынок предприятия не имели
доступа к кредитам банков.
Политика низких процентных ставок не позволяла банкам мобилизовать
сбережения в полной мере. Предприятия и население предпочитают размещать
свои сбережения в реальных активах. Предприятия наращивают товарные запасы,
а граждане покупают недвижимость и товары длительного пользования. Реальные
активы — гораздо лучшая защита от инфляции, от обесценения денежных
накоплений. Проценты, выплачиваемые банками за вклады, далеко не
компенсировали потери от инфляции. Нехватка кредитных ресурсов из-за
недостаточной мобилизации сбережений предприятий и населения не дает банкам
кредитовать эффективные предприятия.
Отрицательное влияние на характер распределения кредитных ресурсов
оказывала практика предоставления государственным предприятиям
субсидированных и льготных кредитов. Субсидированными кредитами назывались-
кредиты, предназначенные для компенсации предприятиям их специфических
затрат, например, затрат на социальную защиту населения, а также издержки,
обусловленные традиционной неэффективностью работы предприятий. Они
предоставлялись по процентным ставкам ниже, чем ставки кредита,
рефинансируемого Нацбанком ( в IV квартале 1992 г. ниже 65%). Политика
субсидированных кредитов фактически стерла разницу между обычным кредитом и
государственной дотацией. Эти ссуды практически не погашались
предприятиями.
Широко практиковалась выдача льготных кредитов сельскохозяйственным
предприятиям и на проведение взаимных зачетов в расчетах- В 1992 г. доля
льготных кредитов Национального банка составила около 70% всех
рефинансируемых кредитов, или всех кредитных вложений. Основная часть
льготных кредитов падает на сельское хозяйство и заготовительные
организации.
Централизованные кредиты на целевые правительственные программы
предоставлялись в 1993 г. также, в основном, по льготным процентным ставкам
(3%, 25% и 65%). Из общей суммы выданных банками кредитов в сумме 7,5 млрд
тенге 76% приходилось на их долю, так как после отмены в 1992 г.
ограничений на процентные ставки, устанавливаемые коммерческими банками,
маржа в размере 3% сохранилась по кредитам, предоставляемым банками за счет
централизованных кредитных ресурсов Национального банка. В результате
средняя процентная ставка по предоставленным централизованным кредитам в
целом по республике за 1993 г. составила 48,2%. Индекс потребительных цен в
тот год был определен на уровне л^ЬУ,ол,
При проведении массового клиринга долгов предприятий Нацбанк также
предоставлял субсидированные льготные кредиты предприятиям-должникам. В
1992 г. на долю кредитов, выданных на эти цели, падает около 30% всех
льготных кредитов. Основная часть кредитов осталась непогашенной.
Хотя вышеназванные кредиты предоставлялись на улучшение финансового
состояния предприятий, они превратились в инструмент финансирования их
убытков. К тому же большое различие между номинальной процентной ставкой по
субсидированным и льготным кредитам и уровнем инфляции способствовало
финансовым спекуляциям,
В общей сумме кредитных вложений значительный удельный вес имеет кредит
правительству на покрытие дефицита бюджета негосударственного долга: на 1
января 1992 г. они составляли соответственно 13,7 и 11%, на 1 января 1993
г. - 1,5 и 2%, а в 1993 г. предоставлен кредит на покрытие бюджетного
дефицита 877 млн тенге, или 11,8% от всей суммы кредита.
В результате структура кредитных вложений значительно ухудшилась,
возросла доля недействующих (просроченных) кредитов. Потери Национального
банка из-за низкой процентной ставки и потери капитала исчислялись
колоссальной суммой.
Начавшийся в 1992 г. в республике кризис неплатежей оказывал и
продолжает оказывать пагубное влияние на финансовое положение предприятий и
на экономику в целом. Многие предприятия вынуждены были резко снизить
производство продукции, некоторые вообще остановить производство.
Применялись в расчетах бартер, предварительная оплата за товары и услуги.
На 1 января 1991 г. неоплаченные в срок расчетные документы составили 5
млн. тенге, а на 1 января 1992 г. — 11,2 млн. тенге, а на июнь 1992 г. —
384 млн. тенге, или 12,3% валового национального продукта (ВИП), или 84,1%
общей суммы полученных банковских кредитов. За 1993 г. просроченные платежи
возросли с 91,5 млн. тенге до 5,5 млрд. тенге, или в 60 раз. Просроченная
задолженность по ссудам банков возросла с 12,6 млн. тенге до 1,7 млрд.
тенге, или в 135 раз.
Такое явление объясняется рядом причин и в первую очередь
неэффективностью системы платежей, а также проблемами кредитного рынка.
Особенно они проявились, когда Национальный банк в начале 1992 г. начал
ограничивать выдачу кредитов предприятиям. Последние не могли получить
оплату за отгруженные товары с других предприятий, платежи задерживались на
полгода и больше. Под угрозой оказались все предприятия, как здоровые,
платежеспособные, так и неплатежеспособные.
Проблемы кредитного рынка обнаружились, когда была ликвидирована прежняя
система безналичных расчетов и кредитование под расчетные документы.
Предприятия отгружали свою продукцию согласно плану и договорам поставок
покупателю, не проверяя его платежеспособности. Если у покупателя не было
средств на счете, ему автоматически банк предоставлял кредит, риск
неплатежа был равен нулю. После отмены этой системы (банк не стал выдавать
кредиты предприятиям, если они некредитоспособные) разразился кризис
неплатежей; задержки с оплатой или неспособность ряда предприятий
произвести оплату за' товары и услуги вызвали цепную реакцию неплатежей.
К тому же задержки платежей были связаны с устаревшим инструментарием и
отсталой технической оснащенностью банков (устаревшие сети ЭВМ и их
программное обеспечение).
Чтобы преодолеть кризис неплатежей между предприятиями, правительство
осуществило три мероприятия. Во-первых, рефинансировало задолженность
эффективных или жизнеспособных предприятий другим предприятиям с целью
снизить объем задолженности жизнеспособных предприятий. Национальный банк
предоставил через бывшие специализированные банки кредиты на
рефинансирование на сумму 245,6 млн тенге. Во-вторых, правительство ввело
новые платежные инструменты. Государственным предприятиям было поручено
использовать платежные инструменты, требующие предварительной оплаты по
платежным поручениям или чекам. В-третьих, бывшие союзные республики пришли
к соглашению учредить межреспубликанский расчетный банк. В конце 1992 г.
Казахстан и Россия подписали двухстороннее соглашение о взаимном зачете
задолженности предприятий двух стран, которая составляла 80 млн тенге на
конец 1992 г.
Эти меры не смогли преодолеть кризиса неплатежей, так как ряд важных
вопросов остался нерешенным. Не покончено с неэффективностью платежной
системы и кредитного рынка, что вызвало взаимную задолженность предприятий,
например, задержки с оплатой и отсутствие у предприятий финансовой
дисциплины. Кризис неплатежей повторился в конце 1992 г., тогда
правительство вынуждено было выделить еще 600 млн тенге на погашение
задолженности, 800 млн тенге на пополнение оборотного капитала
государственных предприятий в I квартале 1993 г. по льготной процентной
ставке (25% годовых).
В связи с введением в ноябре 1993 г. национальной валюты на Национальный
банк легла полная ответственность за функционирование денежно-кредитной
сферы, введение классических принципов его взаимоотношений с бюджетом и
банками, укрепление системы регулирования деятельности банков.
С момента введения национальной валюты вплоть до 1995 г. Национальный
банк, не имевший традиций и опыта в части выполнения функций Центрального
банка, разработки и принятия нормативных документов, регламентирующих
деятельность системы, нарабатывал опыт проведения самостоятельной денежно-
кредитной политики. Этот период был также периодом адаптации национальной
валюты к действию инструментов денежной кредитной политики и факторов,
обусловленных политикой либерализации цен. Одновременно разрабатывалась
первая Программа реформирования банковской системы в Казахстане на 1995 г.,
которая была утверждена постановлением Президента Республики Казахстан 15
февраля 1995 г.

2. Программа реформирования банковской системы Казахстана на 1995 г.

Предполагалась, что при условии успешной реализации Программы до конца
1995 г. удалось бы:
Нац.банку в основном завершить внедрение и использовать весь набор
инструментов денежно-кредитного и валютного регулирования, характерный для
классических центральных банков, что позволит проводить эффективную денежно-
кредитную политику и более полно выполнять основные задачи, определенные
для Над банка действующим законодательством;
за счет правильного применения экономических стимулов и совершенствования
нормативного регулирования и усиления контроля со стороны Нацбанка
осуществить качественное улучшение деятельности всех коммерческих банков с
повышением уровня их капитализации и формированием группы (порядка 10-15)
банков, приближающихся к международным стандартам;
путем развития и углубления межбанковского денежного, кредитного и
валютного рынков достичь состояния, когда формирующиеся на них процентные
ставки и обменные курсы станут определяющими, а Нацбанк будет на них влиять
только с помощью своих инструментов прямого и косвенного регулирования;
отказаться от прямого кредитования Нацбанком дефицита республиканского
бюджета, перейдя к неинфляционным способам его финансирования на внутреннем
и внешнем финансовых рынках;
достичь качественно нового уровня функционирования так называемой
промежуточной платежной страны в части безопасности, своевременности и
эффективности осуществления платежей между хозяйствующими субъектами и
развернуть создание долгосрочной национальной платежной системы;
заложить основы системы неинфляционного кредитования средне- и
долгосрочных инвестиционных проектов.
Несмотря на амбициозность Программы, с учетом фактического состояния дел
ее удалось в основном реализовать.
Прежде всего получили дальнейшее развитие методы и инструменты денежно-
кредитного регулирования.
Механизм рефинансирования банков претерпел существенные изменения.
Предоставление директивных кредитов прекращено уже с 3евраля 1995 г.
Сокращены объем и сроки предоставляемых кредитов за счет централизованных
источников, функция кредитования экономики в основном перешла от
Национального банка на банки второго уровня, призванные обеспечить
кредитование экономики за счет привлекаемых для этого сбережений населения,
свободных средств хозяйствующих субъектов и привлекаемых ими самостоятельно
внешних займов. Национальный банк во все большей степени переключался на
характерный для центральных банков функции: кредитование банков второго
уровня преимущественно в целях поддержания их ликвидности, кредитование
Правительства и в целом денежно-кредитное и валютное регулирование.
В первой половине 1995 г. основная масса кредитов Национального банка
банкам второго уровня предоставлялась через аукционы ресурсов сроком до 3
мес, а во второй половине года центр тяжести операций стал переходить на
вторичный рынок государственных ценных бумаг. Получил развитие рынок
межбанковских кредитов. С сентября внедрена система ломбардного
кредитования. В целях ограничения роста базовых денег в отдельных периоды
года Нацбанком проводилась стерилизация приростов денежной массы путем
выпуска в обращение ценных бумаг (нот) Нацбанка.
В 1995 г. Национальным банком поддерживалось позитивное реальное значение
ставки рефинансирования. По мере снижения темпов инфляции она понижалась,
и, наоборот, рост инфляции вынуждал пересматривать ее в сторону увеличения.
Учитывая, что темпы инфляции снизились с 8,9% в январе 1995 г. до 2,4% в
сентябре, ставка рефинансирования постепенно снижалась: с 210 до 45%. Рост
инфляции в последующих месяцах (до 4,4% в месяц) вынудил Нац-банк повысить
ставку рефинансирования с 20 ноября до 52,5%. Соответствующим образом эти
изменения отразились и на процентной политике банков второго уровня.
Исходя из необходимости поддержания объема денежной массы в оптимальных
размерах, регулирования ликвидности банков уровень обязательных резервов с
марта 1995 г. составил .20% от депозитных обязательств в тенге и
иностранной валюте. Нацбанк сохранил принцип платности за резервы банков,
перешедших на альтернативный порядок резервирования, размер платы
поддерживался на уровне 25% от ставки рефинансирования.
В1995 г. Национальный банк обеспечил широкое развитие рынка
государственных ценных бумаг, начаты операции на открытом рынке. При этом
было обеспечено функционирование как первичного, так и вторичного рынков. В
результате объем казначейских векселей со сроком обращения 3 мес на конец
1995 г. составил 4,1 млрд тенге и сроком 6 мес - 0,8 млрд тенге. Объем
операций на вторичном рынке за год составил 11,4 млрд тенге, в том числе
операции открытого рынка - порядка 2,2 млрд тенге.
Политика валютного курса, проводимая Нацбанком, была направлена на
сглаживание динамики обменного курса тенге, вызываемого кратковременными
изменениями рыночной ситуации. Интервенции Нацбанка на Казахстанской
межбанковской валют-но-фондовой бирже за 1995 г. в форме покупок долларов
США практически совпали с интервенциями в форме продажи.
Учитывая позитивные тенденции в создании ликвидного рынка, Нацбанк во
второй половине 1995 г. счел возможным снизить требование обязательной
продажи предприятиями выручки от экспорта в инвалюте на внутреннем валютном
рынке до 30%, а затем вообще отменить ее. К концу года получил развитие
внебиржевой валютный рынок и объем операций на нем превысил биржевой.
В 1995 г. осуществлена значительная работа по управлению золотовалютными
резервами, В апреле 1995 г. правлением Нацбанка утверждена Концепция
управления золотовалютными резервами.
В целях увеличения золотовалютных резервов Нацбанком проводил такие
операции, как размещение в депозиты валюты и драгоценных металлов, покупка
и продажа валюты и драгметаллов. Проводились операции с государственными
ценными бумагами различных стран.
Активизирована работа, связанная с прохождением аттестации и получением
торговой марки (клейма) на Лондонском рынке драгоценных металлов. 14 марта
1995 г. зарегистрирован товарный знак казахстанского серебра. Проводилась
такая работа и по золоту.
В результате проведения такой денежно-кредитной политики параметры,
заложенные в монетарной программе на 1995 г., в основном были выполнены.
Это позволило снизить среднемесячные темпы инфляции с 24,1% в 1994 г. до
4,8% в 1995 г, и стабилизировать курс тенге по отношению к иностранным
валютам. Проводимая Нацбанком денежно-кредитная политика создала
благоприятные условия для стабилизации всей экономики. Темпы падения
валового внутреннего продукта снизились до 9% (в 1994 г. - 23,7%). В ряде
отраслей экономики по сравнению с 1994 г, достигнут рост производства.
Определились тенденции к улучшению сальдо торгового баланса.
В1995 г. продолжало укрепляться взаимодействие Нацбанка и Минфина в деле
макроэкономической стабилизации и координации денежно-кредитной и налогово-
бюджетной политики в целях оздоровления экономики страны. В итоге улучшена
практика взаимоотношений с Минфином, упорядочены финансовые отношения,
успешно выполняются функции агента Минфина по проведению аукционов
государственных казначейских обязательств, проведена подготовительная
работа по передаче кассового обслуживания бюджетов из Нацбанка в
казначейство Министерства финансов.
Проделана серьезная работа по реформе системы бухгалтерского учета
банковской системы, представляющая собой комплекс мероприятий, позволяющих
внедрить в практическую деятельность общепринятые международные принципы и
стандарты, отвечающие требованиям экономики.
Нацбанком внедрены в практику новый план счетов, консолидированный баланс
и нормативные документы по главной и вспомогательной бухгалтерии, а также
необходимая бухгалтерская и статистическая отчетность в системе
Центрального банка. Завершена разработка программного обеспечения для
автоматизированной обработки указанных видов работ.
В1995 г. проводилась работа по подготовке документов, обеспечивающих
развитие методологической базы банковского надзора: по формированию
специальных резервов (провизии) на покрытие безнадежных и сомнительных
долгов, по консервации банков, новому порядку открытия банков,
лицензированию банковских операций, изменению действующего порядка
ликвидации банков и ведения банками открытой валютной позиции.
В1995 г. произошли существенные изменения в системе банков второго
уровня. Продолжался процесс ликвидации или слияния банков. Этому
способствовало усиление требований со стороны Нацбанка к капитализации и
ликвидности банков второго уровня. В результате количество банков за год
сократилось со 191 до 130. Существенно изменилась и их структура. Был
создан межгосударственный банк, увеличилось число иностранных (с 4 до 6) и
совместных (с 6 до 7) банков.
Значительные изменения произошли в формировании уставных фондов банков.
Если на начало года уставные фонды менее 5 млн тенге имели 60% банков, то
на начало 1996 г. их оставалось менее 35%. При этом удельный вес банков,
имеющих уставные фонды от 80 млн тенге и выше, увеличился с 11 до 30%.
Нацбанком совместно с Правительством проведена серьезная-работа по
преобразованию и дальнейшему развитию бывших отраслевых специализированных
банков. Завершена санация Агропромбанка.
В1995 г. продолжалось формирование функционально специализированных
государственных банков. Был создан и начал работу Реабилитационный банк.
... продолжение

Вы можете абсолютно на бесплатной основе полностью просмотреть эту работу через наше приложение.