Пассивные операции банка
Введение 3
Глава 1. Теоретические аспекты осуществелния пассивных операций банка 6
1.1 Сущность и общая характеристика пассивных операций банков 6
1.2 Привлеченные средства коммерческого банка 9
1.3 Методы управления пассивными операциями банка 20
Глава 2. Анализ действующей практики проведения пассивных операций (на материалах АО «Лариба.Банк») 30
2.1 Общие сведения о банке и анализ пассивных операций в банке 30
2.2 Операции банка по привлечению депозитов 36
2.3 Эмиссионные операции банка 39
Глава 3. Пути совершенствования практики проведения пассивных операций 43
3.1 Депозитарные расписки как метод привлечения капитала 43
3.2 Производные финансовые инструменты как способ развития пассивных банковских операций 55
Заключение 60
Список литературы 63
Глава 1. Теоретические аспекты осуществелния пассивных операций банка 6
1.1 Сущность и общая характеристика пассивных операций банков 6
1.2 Привлеченные средства коммерческого банка 9
1.3 Методы управления пассивными операциями банка 20
Глава 2. Анализ действующей практики проведения пассивных операций (на материалах АО «Лариба.Банк») 30
2.1 Общие сведения о банке и анализ пассивных операций в банке 30
2.2 Операции банка по привлечению депозитов 36
2.3 Эмиссионные операции банка 39
Глава 3. Пути совершенствования практики проведения пассивных операций 43
3.1 Депозитарные расписки как метод привлечения капитала 43
3.2 Производные финансовые инструменты как способ развития пассивных банковских операций 55
Заключение 60
Список литературы 63
Актуальность темы. В настоящее время коммерческие банки - основное звено рыночной системы, без которого было бы трудно представить нашу жизнь. В полной мере это можно сказать и о Республике Казахстан, где за годы перестройки сформировалась двухуровневая банковская система. Низовое звено банковской системы, куда и входят коммерческие банки, состоит из сети самостоятельных банковских учреждений, непосредственно выполняющих функции кредитно-расчетного обслуживания клиентуры на коммерческих принципах. Основной его составляющей являются коммерческие банки, деятельность которых всеобъемлюща. Они занимаются практически всеми видами кредитных, расчетных и финансовых операций, связанных с обслуживанием хозяйственной деятельности своих клиентов.
Банки - центры, где в основном начинается и завершается деловое партнерство. От четкой грамотной деятельности банков зависит в решающей мере здоровье экономики. Без развитой сети банков, действующих именно на коммерческой основе, стремление к созданию реального и эффективного рыночного механизма остается лишь благим пожеланием.
Коммерческие банки осуществляют активные и пассивные операции. Эти операции подобны двум противоположным сторонам диалектического единства. Без пассивных операций невозможны активные операции, а без активных операций становятся бессмысленными пассивные. Но все без исключения, проводимые банковские операции преследуют одну цель - увеличение доходов и сокращение расходов.
Суть пассивных операций заключается в привлечении различных видов вкладов в рамках депозитных и сберегательных операций, получении кредитов от других банков, эмиссии различных ценных бумаг, а также проведения других операций, в результате которых увеличиваются денежные средства в пассиве. Пассивные операции характеризуют источники поступления средств и природу финансовых связей банка, поскольку они в значительной мере определяют условия, формы и направления использования банковских ресурсов. В связи с этим вопросы наращивания ресурсного потенциала и обеспечения его стабильности посредством эффективного управления пассивами приобретают особую остроту и актуальность. С точки зрения источников образования пассивы банка можно разделить на две крупные группы: собственные средства и привлеченные средства.
Коммерческие банки, как и другие субъекты хозяйственных отношений, для обеспечения своей коммерческой и хозяйственной деятельности должны располагать определенной суммой денежных средств, т.е. ресурсами. В современных условиях развития казахстанской экономики проблема формирования ресурсов имеет первостепенное значение. Это вызвано тем, что с переходом к рыночной экономике, ликвидацией монополии государства
Банки - центры, где в основном начинается и завершается деловое партнерство. От четкой грамотной деятельности банков зависит в решающей мере здоровье экономики. Без развитой сети банков, действующих именно на коммерческой основе, стремление к созданию реального и эффективного рыночного механизма остается лишь благим пожеланием.
Коммерческие банки осуществляют активные и пассивные операции. Эти операции подобны двум противоположным сторонам диалектического единства. Без пассивных операций невозможны активные операции, а без активных операций становятся бессмысленными пассивные. Но все без исключения, проводимые банковские операции преследуют одну цель - увеличение доходов и сокращение расходов.
Суть пассивных операций заключается в привлечении различных видов вкладов в рамках депозитных и сберегательных операций, получении кредитов от других банков, эмиссии различных ценных бумаг, а также проведения других операций, в результате которых увеличиваются денежные средства в пассиве. Пассивные операции характеризуют источники поступления средств и природу финансовых связей банка, поскольку они в значительной мере определяют условия, формы и направления использования банковских ресурсов. В связи с этим вопросы наращивания ресурсного потенциала и обеспечения его стабильности посредством эффективного управления пассивами приобретают особую остроту и актуальность. С точки зрения источников образования пассивы банка можно разделить на две крупные группы: собственные средства и привлеченные средства.
Коммерческие банки, как и другие субъекты хозяйственных отношений, для обеспечения своей коммерческой и хозяйственной деятельности должны располагать определенной суммой денежных средств, т.е. ресурсами. В современных условиях развития казахстанской экономики проблема формирования ресурсов имеет первостепенное значение. Это вызвано тем, что с переходом к рыночной экономике, ликвидацией монополии государства
1. Закон Республики Казахстан "Об акционерных обществах" от 16.05.03
2. Закон, от 31 августа 1995 г. N 2444 О банках и банковской деятельности в Республике Казахстан.-75-165с.
3. Баишев Б. "Банки хотят подчинятся закону" // журнал "Аль Пари", №2 (2002)
4. Банковское дело: Справочное пособие / Под ред. Бабичевой Ю.А. - М., Экономика, 1994. 16-85с.
5. Банковское дело / Под ред. Лаврушина О.И. - М., Банковский и биржевой научно-консультативный центр, 2002. 53-74с.
6. Банковский портфель - 2. / Под ред. Коробова Ю.И. - М., Соминтэк, 1994.
7. Батракова Л. Г. Анализ процентной политики коммерческого банка: Учебное пособие. – М.: Логос, 2002. – 152с.: ил.
8. Белоглазова Б. Н., Толоконцева Г. В. Денежное обращение и банки. – М.: «Финансы и статистика», 2000. – 355с.
9. Бондарь Т. "Что происходит в банковской системе Казахстана (Становление банковской системы Казахстана обошлось без кризисов)" // "Финансист", №10 (2003)
10. Зорина Е. Е. Обзор рынка депозитов юридических лиц // Банки Казахстана – 2002. – №9. – С. 18.
11. Деньги, кредит, банки (под общей редакцией Г.И.Кравцовой), ООО “Мисанта”, Минск, 1997 . 44-53с.
12. Деньги, кредит, банки (под ред. проф. Жукова Е.Ф.), М, ЮНИТИ, 2000. -163-175с.
13. Деньги, кредит, банки (под ред. Лаврушина О.И.), изд. 2, М: Финансы и Статистика, 1999. -12-43с.
14. Ефимова Л.Г. "Банковское право", издательство "Бек", М., 1994. -54-75с.
15. Жакипбеков С. "Нет дыма без огня" // журнал "Финансы Казахстана", №9 (2002)
16. Иконников А. "Очень крутой подъем" // "КонтиненТ", №25 (25 декабря 2002 г.)
17. Ильясов К.К. . Финансово-кредитные проблемы развития экономики Казахстана /Под ред.– Алматы: Бiлiм, 1995 – 240-253 с.
18. Кучукова Н.К. Макроэкономические аспекты реформирования финансово-кредитной системы Республики Казахстан в условиях перехода к рыночной экономике. – Алматы: Гылым, 1994. -34-54с.
19. Козловская Э.А. Основы банковского дела. - М., Финансы и статистика, 1995. 43-68с.
20. Казимагомедов А. Ю. Защита и страхование депозитов // Банки Казахстана» журнал, 2001 г., №3, стр. 13-17
21. Куанова Г. Депозиты в банковской системе Казахстана // Деловая неделя 2000, 23 августа
22. Как же будут гарантироваться вклады граждан // Банковское дело. – 2002. – №5. – С. 40-43.
23. Матовников М. Ю. Снижение процентной ставки – риски и возможности // АльПари– 2001. – №10. – С. 39-45.
24. О необходимости целостной системы гарантирования вкладов и ликвидности банков // Деньги и кредит. – 2002. – №10. – С. 14-20.
25. Парамонов В. "Развитие кредитно-банковской системы Казахстана" // интернет-газета "Навигатор", 6 июля 2003 г.
26. Русанов Ю.Ю. Банковский менеджмент, Учебное пособие, М., 1997. -37-41с.
27. "Развитие банковской системы Республики Казахстан за 10 лет независимости". Отчет Национального банка Республики Казахстан
28. Раева Р. "О банковской системе Казахстана" // журнал "Банки Казахстана", №6 (2003)
29. Сейткасимов Г.С.. Деньги, кредит, банки: Учебник /Под ред. проф.. – Алматы: Экономика, 1996. -53-84с.
30. Сейткасимов Г., Жамшиев Б., Воронина М. и др. "Банковская система Казахстана // сборник "Деньги, кредит, банки" (1996).
31. Отчеты о результатах финансово-хозяйственной деятельности АО «Лариба-банк» за 2005 и 2006 годы
2. Закон, от 31 августа 1995 г. N 2444 О банках и банковской деятельности в Республике Казахстан.-75-165с.
3. Баишев Б. "Банки хотят подчинятся закону" // журнал "Аль Пари", №2 (2002)
4. Банковское дело: Справочное пособие / Под ред. Бабичевой Ю.А. - М., Экономика, 1994. 16-85с.
5. Банковское дело / Под ред. Лаврушина О.И. - М., Банковский и биржевой научно-консультативный центр, 2002. 53-74с.
6. Банковский портфель - 2. / Под ред. Коробова Ю.И. - М., Соминтэк, 1994.
7. Батракова Л. Г. Анализ процентной политики коммерческого банка: Учебное пособие. – М.: Логос, 2002. – 152с.: ил.
8. Белоглазова Б. Н., Толоконцева Г. В. Денежное обращение и банки. – М.: «Финансы и статистика», 2000. – 355с.
9. Бондарь Т. "Что происходит в банковской системе Казахстана (Становление банковской системы Казахстана обошлось без кризисов)" // "Финансист", №10 (2003)
10. Зорина Е. Е. Обзор рынка депозитов юридических лиц // Банки Казахстана – 2002. – №9. – С. 18.
11. Деньги, кредит, банки (под общей редакцией Г.И.Кравцовой), ООО “Мисанта”, Минск, 1997 . 44-53с.
12. Деньги, кредит, банки (под ред. проф. Жукова Е.Ф.), М, ЮНИТИ, 2000. -163-175с.
13. Деньги, кредит, банки (под ред. Лаврушина О.И.), изд. 2, М: Финансы и Статистика, 1999. -12-43с.
14. Ефимова Л.Г. "Банковское право", издательство "Бек", М., 1994. -54-75с.
15. Жакипбеков С. "Нет дыма без огня" // журнал "Финансы Казахстана", №9 (2002)
16. Иконников А. "Очень крутой подъем" // "КонтиненТ", №25 (25 декабря 2002 г.)
17. Ильясов К.К. . Финансово-кредитные проблемы развития экономики Казахстана /Под ред.– Алматы: Бiлiм, 1995 – 240-253 с.
18. Кучукова Н.К. Макроэкономические аспекты реформирования финансово-кредитной системы Республики Казахстан в условиях перехода к рыночной экономике. – Алматы: Гылым, 1994. -34-54с.
19. Козловская Э.А. Основы банковского дела. - М., Финансы и статистика, 1995. 43-68с.
20. Казимагомедов А. Ю. Защита и страхование депозитов // Банки Казахстана» журнал, 2001 г., №3, стр. 13-17
21. Куанова Г. Депозиты в банковской системе Казахстана // Деловая неделя 2000, 23 августа
22. Как же будут гарантироваться вклады граждан // Банковское дело. – 2002. – №5. – С. 40-43.
23. Матовников М. Ю. Снижение процентной ставки – риски и возможности // АльПари– 2001. – №10. – С. 39-45.
24. О необходимости целостной системы гарантирования вкладов и ликвидности банков // Деньги и кредит. – 2002. – №10. – С. 14-20.
25. Парамонов В. "Развитие кредитно-банковской системы Казахстана" // интернет-газета "Навигатор", 6 июля 2003 г.
26. Русанов Ю.Ю. Банковский менеджмент, Учебное пособие, М., 1997. -37-41с.
27. "Развитие банковской системы Республики Казахстан за 10 лет независимости". Отчет Национального банка Республики Казахстан
28. Раева Р. "О банковской системе Казахстана" // журнал "Банки Казахстана", №6 (2003)
29. Сейткасимов Г.С.. Деньги, кредит, банки: Учебник /Под ред. проф.. – Алматы: Экономика, 1996. -53-84с.
30. Сейткасимов Г., Жамшиев Б., Воронина М. и др. "Банковская система Казахстана // сборник "Деньги, кредит, банки" (1996).
31. Отчеты о результатах финансово-хозяйственной деятельности АО «Лариба-банк» за 2005 и 2006 годы
Дисциплина: Банковское дело
Тип работы: Дипломная работа
Бесплатно: Антиплагиат
Объем: 65 страниц
В избранное:
Тип работы: Дипломная работа
Бесплатно: Антиплагиат
Объем: 65 страниц
В избранное:
Содержание
Введение 3
Глава 1. Теоретические аспекты осуществелния пассивных операций банка 6
1.1 Сущность и общая характеристика пассивных операций банков 6
1.2 Привлеченные средства коммерческого банка 9
1.3 Методы управления пассивными операциями банка 20
Глава 2. Анализ действующей практики проведения пассивных операций (на
материалах АО Лариба-Банк) 30
2.1 Общие сведения о банке и анализ пассивных операций в банке 30
2.2 Операции банка по привлечению депозитов 36
2.3 Эмиссионные операции банка 39
Глава 3. Пути совершенствования практики проведения
пассивных операций 43
3.1 Депозитарные расписки как метод привлечения капитала 43
3.2 Производные финансовые инструменты как способ развития
пассивных банковских операций 55
Заключение 60
Список литературы 63
Введение
Актуальность темы. В настоящее время коммерческие банки - основное
звено рыночной системы, без которого было бы трудно представить нашу жизнь.
В полной мере это можно сказать и о Республике Казахстан, где за годы
перестройки сформировалась двухуровневая банковская система. Низовое звено
банковской системы, куда и входят коммерческие банки, состоит из сети
самостоятельных банковских учреждений, непосредственно выполняющих функции
кредитно-расчетного обслуживания клиентуры на коммерческих принципах.
Основной его составляющей являются коммерческие банки, деятельность которых
всеобъемлюща. Они занимаются практически всеми видами кредитных, расчетных
и финансовых операций, связанных с обслуживанием хозяйственной деятельности
своих клиентов.
Банки - центры, где в основном начинается и завершается деловое
партнерство. От четкой грамотной деятельности банков зависит в решающей
мере здоровье экономики. Без развитой сети банков, действующих именно на
коммерческой основе, стремление к созданию реального и эффективного
рыночного механизма остается лишь благим пожеланием.
Коммерческие банки осуществляют активные и пассивные операции. Эти
операции подобны двум противоположным сторонам диалектического единства.
Без пассивных операций невозможны активные операции, а без активных
операций становятся бессмысленными пассивные. Но все без исключения,
проводимые банковские операции преследуют одну цель - увеличение доходов и
сокращение расходов.
Суть пассивных операций заключается в привлечении различных видов
вкладов в рамках депозитных и сберегательных операций, получении кредитов
от других банков, эмиссии различных ценных бумаг, а также проведения
других операций, в результате которых увеличиваются денежные средства в
пассиве. Пассивные операции характеризуют источники поступления средств и
природу финансовых связей банка, поскольку они в значительной мере
определяют условия, формы и направления использования банковских ресурсов.
В связи с этим вопросы наращивания ресурсного потенциала и обеспечения его
стабильности посредством эффективного управления пассивами приобретают
особую остроту и актуальность. С точки зрения источников образования
пассивы банка можно разделить на две крупные группы: собственные средства и
привлеченные средства.
Коммерческие банки, как и другие субъекты хозяйственных отношений, для
обеспечения своей коммерческой и хозяйственной деятельности должны
располагать определенной суммой денежных средств, т.е. ресурсами. В
современных условиях развития казахстанской экономики проблема формирования
ресурсов имеет первостепенное значение. Это вызвано тем, что с переходом к
рыночной экономике, ликвидацией монополии государства на банковское дело,
построением двухуровневой банковской системы характер банковских ресурсов
претерпевает существенные изменения.
Привлеченные средства банков покрывают свыше 90% всей потребности в
денежных ресурсах для осуществления активных операций, прежде всего
кредитных. Это депозиты (вклады), а также контокоррентные и
корреспондентские счета. Роль их исключительно велика. Мобилизуя временно
свободные средства юридических и физических лиц на рынке кредитных
ресурсов, коммерческие банки с их помощью удовлетворяют потребность
экономики в дополнительных оборотных средствах, способствуют превращению
денег в капитал, обеспечивают потребности населения в потребительском
кредите.
Банки должны научиться зарабатывать на классических банковских
операциях. Чтобы называться банком финансовому институту необходимо:
принимать депозиты, выдавать кредиты, проводить расчеты и оказывать
финансовые консультации своим клиентам. А выбор того, или иного из
наиболее перспективных направлений развития пассивных операций, позволит
коммерческим банкам улучшить свою деятельность.
В виду важности данной проблематики как для эффективного
функционирования банковской системы в частности, так и экономики вообще,
исследования в области рационализации и оптимизации пассивных банковских
операций нашли широкое отражение в специальной и деловой литературе. С
самого начала формирования открытого банковского рынка, ведущие специалисты
научно-исследовательских институтов, высших учебных заведений,
государственных учреждений и рыночных финансовых структур уделяли
пристальное внимание вопросам управления пассивными операциями
коммерческого банка, т.к. это основа обеспечения прибыльности и
устойчивости банка как коммерческого предприятия.
Цели и задачи. Целью настоящей дипломной работы является
исследования пассивных операций коммерческих банков и их развития.
Для реализации поставленной цели необходимо решить ряд задач. К ним
относятся:
1) изучение понятия и сущности пассивных операций банка,
рассмотрения их основных видов и форм, рисков, связанных с проведением
пассивных операций и методов их оптимизации, методов управления пассивными
операциями;
2) анализ практики проведения пассивных операций в банках второго
уровня в Казахстане на примере АО Лариба-Банк;
3) рассмотрение путей совершенствования и развития пассивных операций
в коммерческих банках Казахстана.
Предмет исследования: пассивные операции коммерческих банков.
Объект исследования: АО Лариба-банк
Методологическая и теоретическая основы исследования. Основой
настоящей дипломной работы, являются общенаучные методы исследования:
работы основан на действующем законодательстве, подзаконных
нормативных актах.
Теоретической и методологической основой дипломной работы послужили
многие положения, посвященные данной проблеме, изложенные в трудах ученых,
таких как: Н.Г.Антонов, И.Т Балабанова, Е. Ф Жуков., В. И. Колесников, О.
И. Лаврушин, А.В Молчанов, К. Г. Парфенов, В.М Усоскин, В.Е Черкасов,
Е.Б Ширинская. А также в переводных трудах зарубежных ученых таких как:
Э.Дж. Долан, Р.Дж Кемпбелл, Э. Рид, Р. Коттер и др.
Знание изложенного теоретического материала необходимо для дальнейшего
его применения на прак тике. Поскольку опыт отечественных специалистов в
данной области банковского дела пока еще мал, то знание и использование на
практике опыта деятельности коммерческих банков в области пассивных
операций крайне необходим для создания собственной теоретической основы с
учетом отечественных особенностей.
Глава 1. Теоретические аспекты осуществелния пассивных операций банка
1.1 Сущность и общая характеристика пассивных операций банков
Экономическую основу операций банка составляет движение денежных
средств. В условиях рыночной экономики все операции коммерческого банка
можно условно разделить на три основные группы:
- пассивные операции (операции по привлечению средств в банк и формирование
его ресурсов);
- активные операции (размещение ресурсов банка);
- активно-пассивные (комиссионные, посреднические операции, выполняемые
банком по поручению клиентов за определенную плату).
Коммерческие банки, как и другие субъекты хозяйственных отношений, для
обеспечения своей коммерческой и хозяйственной деятельности должны
располагать определенной суммой денежных средств, т.е. ресурсами. В
современных условиях развития казахстанской экономики проблема формирования
ресурсов имеет первостепенное значение. Это вызвано тем, что с переходом к
рыночной экономике, ликвидацией монополии государства на банковское дело,
построением двухуровневой банковской системы характер банковских ресурсов
претерпевает существенные изменения.
Это объясняется тем, что, во-первых, значительно сузился
общегосударственный фонд банковских ресурсов, а сфера его функционирования
сосредоточена в первом звене банковской системы – Национального Банка. Во-
вторых, образование предприятий и организаций с различными формами
собственности означает возникновение новых собственников временно свободных
денежных средств, самостоятельно определяющих место и способ хранения
денежных средств, что способствует созданию рынка кредитных ресурсов.
Кроме того, масштабы деятельности банков зависят от совокупности
объема ресурсов, которыми они располагают и особенно от суммы привлеченных
ресурсов. Банковские ресурсы представляют собой совокупность собственных и
привлеченных средств, имеющихся в его распоряжении и используемых для
осуществления активных операций.
В чем заключаются пассивные операции коммерческих банков? Прежде
всего, конечно, в составлении собственного капитала, который дает первые
оборотные средства. Но не в собственном капитале лежит сила банка. Как бы
ни был значителен собственный капитал, банк не может им удовольствоваться,
деятельность его в таком случае была бы узко ограничена и такое предприятие
не было бы банком. Суть банкового дела заключается в том, что банк —
посредник между капиталом, ищущем помещения и предприимчивостью, ищущей
капиталах, остроумно отмечают З.П.Евзлин и В.А.Дмитриев-Мамонов.[1]
Собственно функции банкира начинаются с того момента, когда он утилизирует
чужие деньги, пока он оперирует собственными средствами, он только
капиталист.
Самую значительную часть своих оборотных средств банк получает извне,
привлекая чужие капиталы. Первой и главной операцией в этом направлении
является прием вкладов - сбор разрозненных крупиц народного достояния,
рассеянных по всей стране, свободных и находящихся в бездействии капиталов
и сбережений. Банк разыскивает капиталистов, располагающих свободными
средствами, и получает от них эти капиталы на известных условиях, уплачивая
им за время пользования их средствами определенное вознаграждение.
Коммерческим банкам необходимо систематически оказывать содействие
обслуживаемым хозяйствам по из финансовому оздоровлению с тем, чтобы они
могли иметь свободные средства на своих расчетных, текущих и других счетах.
Если раньше наличие свободных средств на расчетном или текущем счету
обслуживаемых хозяйств для банка являлось просто свидетельством его
финансового благополучия, то теперь это один из решающих источников
формирования кредитных ресурсов. Как известно, банк, при недостаточности
своих кредитных ресурсов, для удовлетворения потребности обслуживаемых
хозяйств в кредите должен покупать их у других банков, уплачивая
соответствующие проценты.[2]
Чем значительнее собственный капитал банка, тем большим доверием он
пользуется в публике и тем больше будет прилив вкладов в его кассу.
Конечно, бывает и так, что банки со скромными собственными капиталами
пользуются большим доверием, чем банки со значительными капиталами. Но это
объясняется особым доверием, которое сумели внушить к банку лица, стоящие
во главе учреждения. При одинаковых же условиях преимущество будет на
стороне банка с большим собственным капиталом.
Вместо приема вкладов, некоторые банки выпускают банкноты, процентные
обязательства (облигации, закладные листы), которые продает капиталистам,
становясь их должниками. Если прилив капиталов в форме вкладов
недостаточен, то банк прибегает к займам у более крупных банков.
Собственный капитал банка является лишь основным ядром, к которому
присоединяются чужие капиталы.[3]
В широком смысле управление пассивными операциями представляет собою
деятельность, связанную с привлечением средств вкладчиков и других
кредиторов и определением соответствующей комбинации источников средств для
данного банка. В более узком смысле под управлением пассивными операциями
стали понимать действия, направленные на удовлетворение нужд в ликвидности
путем активного изыскания заемных средств по мере необходимости.
Способность размещать депозитные сертификаты и занимать евродоллары или
федеральные резервные фонды позволяет банку в меньшей степени зависеть от
низкодоходных вторичных резервных активов, а это расширяет его возможность
получать прибыль.
Взаимосвязь между управлением активами и управлением пассивными
операциями имеет решающее значение для прибыльности банка.[4]
Сегодня банки уже не удовлетворяются ожиданием того, что вкладчики
сами придут в банк со своими предложениями. Для привлечения дополнительных
денежных средств банки обращаются к использованию совокупных финансовых
инструментов — управляемых пассивов. Эти пассивы обладают рядом общих черт
со всеми денежными фондами, приобретенными на безличных,
высококонкурентных рынках, сходных, например, с рынками ценных бумаг. Если
некая фирма желает привлечь 100 млн. долларов путем выпуска ДС, ей
необходимо всего лишь повысить предлагаемую норму процента до конкурентного
уровня, и покупатели этих сертификатов сразу появятся. Если же фирма желает
привлечь 10 млн.долларов в виде федеральных фондов, ей необходимо привлечь
к делу брокера. Если фирма желает привлечь фонды с помощью РР, то
посредники обеспечат контакт фирмы с каким-либо субъектом, который и будет
обеспечивать предложение соответствующих фондов по конкурентной норме
процента.[5]
В результате проведения пассивных операций коммерческие банки
получают необходимые средства для финансирования активных операций.
Окончательные результаты этих операций отражаются в пассиве баланса банка,
где выступают как источники формирования его ресурсов.
К банковским ресурсам относятся собственные средства банка, заемные и
привлеченные средства, совокупность которых используется для осуществления
банком активных операций, т.е. размещения мобилизованных ресурсов с целью
получения дохода.
Пассивные операции играют важную роль в деятельности коммерческих
банков. Именно с их помощью банки приобретают кредитные ресурсы на рынке.
Существует четыре формы пассивных операций коммерческих банков:
1. первичная эмиссия ценных бумаг коммерческого банка.
2. отчисления от прибыли банка на формирование или увеличение фондов.
3. получение кредитов от других юридических лиц.
4. депозитные операции.
Пассивные операции позволяют привлекать в банки денежные средства,
уже находящиеся в обороте. Новые же ресурсы создаются банковской системой в
результате активных кредитных операций.
С помощью первых двух форм пассивных операций создается первая
крупная группа кредитных ресурсов – собственные ресурсы. Следующие две
формы пассивных операций создают вторую крупную группу ресурсов– заемные,
или привлеченные, кредитные ресурсы.
1.2 Привлеченные средства коммерческого банка
В общей сумме банковских ресурсов привлеченные средства занимают
преобладающее место, по различным оценкам - 70-80%. При этом структура
последних зависит как от специфики банка, так и от изменений связанных с
появлением новых способов аккумуляции временно свободных денежных средств.
В мировой банковской практике все привлеченные средства по способу их
аккумуляции группируются следующим образом:
– депозиты
– другие привлеченные средства
Основную часть привлеченных средств коммерческого банка составляют
депозиты, то есть денежные средства, которые клиенты вносят в банк или
которые в процессе осуществления банковских операций находятся определенное
время на счетах в банке.
Существуют различные и нередко противоположные точки зрения по
вопросу депозитов и применению депозитных счетов в банковской практике. Под
депозитом в мировой банковской практике понимаются денежные средства или
ценные бумаги, отданные на хранение в финансово-кредитные или банковские
учреждения[6]. Наряду со вкладами в банках понятие “депозит” также означает
взносы под оплату таможенных пошлин, сборов, налогов и т. д.
В отечественной банковской практике использовалось другое понятия
термина “депозит”. Так, Л.С. Падалкина понимает под депозитами бессрочные
вклады; Э.М. Родэ считает, что депозиты - все срочные и бессрочные вклады
клиентов банка кроме сберегательных. M.П. Березина считает, что депозитным
может быть любой открываемый клиенту в банке счет, на котором хранятся его
денежные средства.
Гражданский Кодекс РК определяет депозит через договор банковского
вклада (депозита), где банк, принявший от вкладчика денежную сумму,
обязуется по договору возвратить сумму вклада и выплатить проценты.
Наиболее емким будет следующее понятие: депозиты представляют собой
определенные суммы денежных средств, которые субъекты депозитных операций -
физические и юридические лица - вносят в банк на депозитный счет либо на
конкретный срок, либо до востребования.
Организация депозитных операций должна осуществляться при соблюдении
ряда принципов:
– получение текущей прибыли и создание условий для ее получения в
будущем;
– гибкая политика при управлении депозитными операциями для поддержания
оперативной ликвидности банка;
– согласованность между депозитной политикой и доходностью активов;
– развитие банковских услуг с целью привлечения клиентов.
ЛОРО До 3 месяцев Срочные
3 – 6 месяцев Срочные с
дополнительными
взносами
Контокоррент 6- 9 месяцев Условные
Овердрафт На предъявителя
НОСТРО 9 – 12 месяцев До востребования
Свыше 12 месяцев На текущем счете
Рисунок 1 – Классификация депозитов коммерческого банка по форме изъятия
Депозитные счета могут быть самыми разнообразными и в основу их
классификации положены такие критерии, как источники вкладов, их целевое
назначение, степень доходности и т.д., однако наиболее часто в качестве
критерия выступает категория вкладчика и формы изъятия вклада. Депозитные
операции классифицируются:
1) Исходя из категории вкладчиков:
– депозиты юридических лиц (предприятий, организаций, других банков);
– депозиты физических лиц.
2) По форме изъятия средств:
– срочные депозиты;
– депозиты до востребования;
– сберегательные вклады населения.
Классификацию депозитов по форме изъятия более подробно можно
представить схематично на рисунке 1.
В практике западных банков депозиты по возможности их изъятия делятся
на следующие категории[7]:
– горячие деньги, которые с большой вероятностью могут быть изъяты
(например, депозиты, чувствительные к изменению процентных ставок);
– ненадежные, которые могут быть изъяты в пределах 25-30 % от их размера;
– стабильные средства (основные депозиты), вероятность изъятия которых
минимальна.
Рассмотрим более детально классификацию депозитов по форме изъятия.
Начнем с депозитов до востребования, так как они занимают наибольший
удельный вес в структуре привлеченных средств банков. Итак, депозиты до
востребования представляют собой средства, которые могут быть востребованы
в любой момент без предварительного уведомления банка со стороны клиента. К
ним относятся средства на текущих, расчетных, бюджетных и прочих счетах,
связанных с совершением расчетов или целевым использованием средств.
Вклады до востребования в своей основе нестабильны, что ограничивает
сферу их использования коммерческими банками. По этой причине владельцам
счетов выплачивается низкий процент или он вообще не выплачивается. В
условиях возросшей конкуренции по привлечению вкладов коммерческие банки
стремятся привлечь клиентов и стимулировать прирост вкладов до
востребования путем предоставления дополнительных услуг владельцам счетов,
а также повышая качество их обслуживания. По депозитам до востребования
банки обязаны хранить минимальный резерв в Национальном банке.
Проценты по вкладам до востребования зачисляются вкладчику, как
правило, один раз в год в начале нового календарного года.
Депозиты до востребования наиболее ликвидны. Их владельцы могут в
любой момент использовать деньги, находящиеся на счетах до востребования.
Деньги на этот счет вносятся или изымаются как частями, так и полностью без
ограничений, а также разрешается брать с этого счета в установленном НБ РК
порядке наличные деньги. Иными словами, преимуществом депозитных счетов до
востребования для их владельцев является их высокая ликвидность. Основными
же недостатками депозитов до востребования для их владельцев является
уплата низких процентов по счету, а для банка – необходимость иметь более
высокий оперативный резерв для поддержания ликвидности. Таким образом,
особенности депозитного счета до востребования можно охарактеризовать так:
– взнос и изъятие денег осуществляется в любое время без каких-либо
ограничений;
– владелец счета уплачивает банку комиссию за пользование счетом в виде
твердой месячной ставки;
– банк за хранение денежных средств на счетах до востребования уплачивает
невысокие процентные ставки либо вообще не платит;
– банк по депозитам до востребования отчисляет более высокие нормы в фонд
обязательных резервов в НБ РК.
В связи с высокой мобильностью средств остаток на счетах до
востребования не постоянен, иногда крайне изменчив. Однако, невзирая на
высокую подвижность средств на счетах до востребования, имеется возможность
определить их минимальный, не снижающийся остаток и использовать его в
качестве стабильного кредитного ресурса.
С помощью вкладов до востребования решается задача получения прибыли
банком, так как они самый дешевый ресурс, а затраты по обслуживанию
расчетных и текущих счетов клиентов минимальны. У большинства коммерческих
банков депозиты до востребования занимают наибольший удельный вес в
структуре привлеченных средств. Однако оптимальным считается удельный
вес этих средств в ресурсах банка до 30-36 %. В Казахстане же доля
этих средств гораздо выше. Увеличение доли депозитов до востребования в
финансовых ресурсах банка уменьшают его процентные расходы и позволяют
получить более высокую прибыль от использования этих средств в банковских
активах. Но вместе с тем расчетные счета – это самый непредсказуемый
элемент пассивов. Поэтому высокая их доля в заемном капитале очень сильно
ослабляет ликвидность банка. В связи с этим важной задачей управления
является определение оптимальной структуры депозитной базы банка.
На втором месте по значимости для банков выступают срочные вклады,
так как они стабильны и позволяют банку располагать средствами вкладчиков в
течение длительного времени. Срочные вклады — это денежные средства,
зачисляемые на депозитные счета на строго оговоренный срок с выплатой
процента. Ставка по ним зависит от размера и срока вклада. То
обстоятельство, что владелец срочного вклада может распоряжаться им только
по истечении оговоренного срока, не исключает возможности досрочного
получения им в банке своих денежных средств. Однако в этом случае у клиента
понижается размер процента по вкладу.
Срочные депозиты классифицируются в зависимости от их срока:
– депозиты со сроком до 3 месяцев;
– депозиты со сроком от 3 до 6 месяцев;
– депозиты со сроком от 6 до 9 месяцев;
– депозиты со сроком от 9 до 12 месяцев;
– депозиты со сроком свыше 12 месяцев.
Достоинством срочных депозитных счетов для клиента является получение
высокого процента, а для банка – возможность поддержания ликвидности с
меньшим оперативным резервом. Недостаток срочных депозитных счетов для
клиентов состоит в низкой ликвидности. Для банка недостаток состоит в
необходимости выплат повышенных процентов по вкладам и снижении, таким
образом, маржи.
Существуют две формы срочных вкладов:
– срочный вклад с фиксированным сроком;
– срочный вклад с предварительным уведомлением об изъятии.
Собственно срочные вклады подразумевают передачу средств в полное
распоряжение банка на срок и условиях по договору, а по истечении этого
срока срочный вклад может быть изъят владельцем в любой момент. Размер
вознаграждения, выплачиваемый клиенту по срочному вкладу, зависит от срока,
суммы депозита и выполнения вкладчиком условий договора. Чем длительнее
сроки и (или) больше сумма вклада, тем больше размер вознаграждения. Такая
детальная градация стимулирует вкладчиков к рациональной организации
собственных средств и их помещению во вклады, а также создает банкам
условия для управления своей ликвидностью.
Вклады с предварительным уведомлением об изъятии средств означают,
что об изъятии вклада клиент должен заранее оповестить банк в определенный
по договору срок (как правило, от 1 до 3, от 3 до 6, от 6 до 12 и более 12
месяцев). В зависимости от срока уведомления определяется и процентная
ставка по вкладам.
Если вкладчик желает изменить сумму вклада – уменьшить или
увеличить, то он может расторгнуть действующий договор, изъять и
переоформить свой вклад на новых условиях. Однако при досрочном изъятии
вкладчиком средств по вкладу он может лишиться предусмотренных договором
процентов частично или полностью. Как правило, в этих случаях проценты
снижаются до размера процентов, уплачиваемых по вкладам до востребования.
Определяющим фактором при установлении процентной ставки по
срочным вкладам является срок, на который размещены средства: чем
длительнее срок, тем выше уровень процента. Существенным моментом является
и частота выплаты дохода, чем реже выплаты, тем выше уровень процентной
ставки. Используются также различные способы исчисления уплаты процентов.
Посредством привлечения срочных депозитов решается задача
обеспечения ликвидности баланса банка.
В мировой банковской практике промежуточное положение между срочными
депозитами и депозитами до востребования занимают сберегательные депозиты.
Они играют важную роль в ресурсах банков, в частности вклады целевого
назначения.
Сберегательные вклады населения классифицируются в зависимости от
срока и условий вкладной операции:
– срочные;
– срочные с дополнительными взносами;
– условные;
– на предъявителя;
– до востребования;
– на текущие счета и другие.
Они вносятся и изымаются в полной сумме или частично и
удостоверяются выдачей сберегательной книжки. Банки принимают целевые
вклады, выплата которых приурочена к периоду отпусков, дням рождений и т.д.
К сберегательным вкладам относятся вклады, образовавшиеся с целью
накопления или сохранения денежных сбережений. Их характеризует
специфическая мотивация возникновения – поощрения бережливости, накопления
средств целевого характера и высокий уровень доходности, хотя и ниже, чем
на срочные вклады.
Сберегательные вклады имеют свои выгоды и недостатки для банков.
Значение сберегательных вкладов для банков состоит в том, что с их помощью
мобилизуются неиспользованные доходы населения и превращаются в
производительный капитал. Недостатки же для банков состоят в необходимости
выплаты повышенных процентов по вкладам и подверженности этих вкладов
экономическим, политическим, психологическим факторам, что повышает угрозу
быстрого оттока средств с этих счетов и потерю ликвидности банка.
В ходе рассмотрения данного вопроса также необходимо отметить и тот
факт, что депозитная политика отечественных коммерческих банков начинает
применять инструменты зарубежной практики – это депозитный сертификат на
предъявителя, который может обращаться на рынке как любая другая ценная
бумага. Сертификат – это письменное свидетельство банка-эмитента о вкладе
денежных средств, удостоверяющее право вкладчика или его правопреемника на
получение по истечении установленного срока суммы вклада и процентов по
нему.
Депозитный сертификат имеет два преимущества. Во-первых, он в
отличие от других инструментов депозитной политики является предметом
биржевой игры, и, следовательно, его владелец может рассчитывать на
извлечение дополнительной прибыли в результате благоприятного изменения
конъюнктуры рынка. Во-вторых, в случае осуществления правительством
намерений о замораживании депозитов предприятий приобретение сертификата,
имеющего свободное хождение на рынке, даст их владельцам некоторую свободу
маневра. В этой ситуации сертификат становится альтернативным средством
платежа[8].
Кроме деления сертификатов на депозитные и сберегательные в
зависимости от категории вкладчиков, сертификаты можно классифицировать и
по другим признакам:
По способу выпуска:
- выпускаемые в разовом порядке;
- выпускаемые сериями.
По способу оформления:
- именные;
- на предъявителя.
Владелец сертификата может уступить права требования по сертификату
другому лицу. По сертификату на предъявителя эта уступка осуществляется
простым вручением, по именному – оформляется на оборотной стороне
сертификата двухсторонним соглашением. Именные сертификаты могут быть
переданы владельцем другому лицу посредством передаточной надписи (цессии).
При наступлении срока востребования денежных сумм владелец сертификата
должен предъявить его в банк вместе с заявлением, содержащим указание
способа погашения сертификата.
Итак, делая вывод из изложенного теоретического материала, можно
сказать, что для коммерческих банков вклады – главный и одновременно самый
дешевый вид ресурсов. Увеличение доли данного элемента в ресурсной базе
уменьшает процентные расходы, однако высокая их доля ослабляет ликвидность
банка.
Средства, привлеченные банком от своей клиентуры, зачисляются на
текущие, депозитные и сберегательные счета. Остатки средств на таких счетах
суммируются и даются в балансе единым показателем. При анализе депозитные
привлеченные средства группируются по срочности, чтобы знать, на какой срок
привлекается та или иная сумма средств. Увеличение доли вкладов до
востребования уменьшает процентные расходы банка и позволяет получать более
высокую процентную прибыль. Однако следует иметь ввиду, что эти вклады –
самый непредсказуемый финансовый инструмент, поэтому высокая их доля в
ресурсной базе может ослабить ликвидность банка. Срочные депозиты считаются
наиболее стабильной частью привлекаемых ресурсов. Увеличение доли срочных
депозитов в ресурсной базе способствует повышению устойчивости банка,
позволяет осуществлять эффективное управление ликвидностью и
платежеспособностью банка.
При привлечении средств во вклад от клиента с ним заключается
депозитный договор. Банки самостоятельно разрабатывают форму депозитного
договора, которая носит по каждому отдельному виду вклада типовой характер.
Договор составляется в двух экземплярах: один хранится у вкладчика, другой
– в банке в кредитном или депозитном отделе (в зависимости от того,
кому в банке поручена эта работа). В договоре предусматриваются сумма
вклада, срок его действия, проценты, которые вкладчик получит после
окончания срока действия договора, обязанности и права вкладчика,
обязанности и права банка, ответственность сторон за соблюдение условий
договора, порядок разрешения споров.
Для оформления операций по вкладам применяются: лицевой счет,
сберегательная книжка, контрольный лист, расчетная и чековая книжки,
алфавитная карточка, операционный дневник, квитанции, приходно-кассовые
ордера, поручение вкладчика на списание суммы, извещение последующему
контролю, заявление о переводе вклада, реестр для записи заявлений, книга
регистрации утраченных сберкнижек.
Взнос вклада может производиться наличными только от физических лиц.
От юридических лиц взносы на депозитные счета принимаются только
безналичным путем.
При закрытии вклада клиент должен представить в банк договор о
вкладе и вкладную книжку, которая должна быть погашена. Банк предлагает
клиенту оформить расходный кассовый ордер на сумму вклада и процентов по
нему.
Банки устанавливают дифференцированные ставки в зависимости от вида
депозитного счета, срока размещения средств на депозите и суммы вклада.
Ценообразование по депозитным обязательствам банка основывается на анализе
соотношений между депозитной ставкой, отображающей рыночную стоимость
привлечения средств, и затратами банка, связанными с обслуживанием каждого
вида депозитных счетов. Если операционные затраты банка по счету
значительные, к примеру, для расчетных счетов клиентов, то ставка будет
низкой, или вообще проценты не будут выплачиваться. Иногда банк покрытие
затрат на обслуживание депозита перекладывает на клиента, взимая
фиксированное комиссионное вознаграждение или устанавливая стоимость
проведения каждой операции по счету и одновременно выплачивает проценты за
остаток средств на клиентском счете.
На уровень депозитной ставки влияют такие факторы, как спрос и
предложение денежных средств на рынке, уровень ликвидности банка, структура
и условия вклада, правила учета и налогообложения доходов и т.п. Но в
основу формирования депозитных ставок положено определение базовой рыночной
ставки, показывающей тот минимальный уровень доходности, удовлетворяющий
инвестора в случае вложения собственных средств в конкретный банк.
На уровень базовой депозитной ставки влияют основные факторы:
— реальные темпы экономического роста в стране;
— ожидаемый уровень инфляции на протяжении периода вкладывания
средств;
— риск невозвращения средств, которое связывается с конкретным
банковским учреждением.
По экономическому содержанию процентная ставка — это стоимость (цена)
денег на протяжении времени, отображающем альтернативные варианты их
помещения и риски. Депозитная ставка является компенсацией собственнику
временно свободных денежных средств за их использование на протяжении
определенного периода времени. Собственник рассматривает разные варианты
вложения средства: предпринимательскую деятельность, куплю реальных
активов, предоставление кредитов, приобретение ценных бумаг и т.п. При
выборе одного из направлений вложения инвестор стремится компенсировать
потерянные возможности получения дохода, предполагавшиеся в других
вариантах. Чтобы заинтересовать вкладчика в размещении денег в банке и
заставить его отказаться от других вариантов, заемщики должны
компенсировать нему средний уровень доходности в экономике данной страны в
целом. Этот уровень почти равен реальным темпам экономического роста за
определенный период времени. Таким способом определяется начальная, или
основная, стоимость ссудных средств, отражающая соответствующий
действительности рост, в противоположность инфляционному росту цен на
товары и услуги, и потому известная как реальная процентная ставка. По
подсчетам экономистов реальные темпы роста для стабильных экономик
находятся в границах 2,5—4 %. Более высокие темпы экономического роста
могут быть достигнуты некоторыми экономиками на определенных этапах
развития, но периоды такого интенсивного подъема, как правило,
непродолжительны.
Реальная процентная ставка для любых вложений — это ставка на будущий
период, и в момент инвестирования она неизвестна. Итак, расчеты процентных
ставок по депозиту основываются на оценке или прогнозе уровня реального
экономического роста, который можно ожидать на период вложения средств.
Расчеты выполняются за формулой определения будущей стоимости денег FV:
,
где РV — настоящая стоимость инвестиций; r — процентная ставка (годовая,
%); n — количество периодов вложения средств (лет).
Следующая проблема, с которой сталкивается инвестор, — это потеря
покупательской способности денежных средств на протяжении периода вложения
вследствие инфляционных процессов. Если деньги по возвращении будут
частично обесцениваться, то инвестор с каждым новым вложением будет
получать все меньшую реальную сумму средства и, в конце концов, потеряет
их. Таким образом, в процессе определения базовой депозитной ставки
необходимо учитывать также ожидаемые темпы инфляции. Потеря покупательской
способности денег касается не только основной суммы инвестиций, но и
процентных выплат реальной ставки. Поэтому на ожидаемые темпы инфляции
необходимо скорректировать как основную сумму, так и выплаты по реальной
ставке. Расчеты выполняют по вышеприведенной формуле.
Уровень процентной ставки с учетом темпов экономического роста и
инфляции называется номинальной безрисковой ставкой.
Вкладывая средства в тот или иной банк, инвестор принимает на себя
определенный риск, связанный с вероятностью невозвращения денег. Уровень
риска невозвращения средств определяется статистическими методами и
показывает количество вложений, которые не будут своевременно (или вообще)
возвращены в расчете на каждую сотню сделанных инвестиций. Учитывая риск
невозвращения, инвестор вынужден повысить требования к уровню доходности
тех вложений, которые возвратятся своевременно и с выплатой процентов, а
также компенсировать потери инфляционной премии и реальной ставки. Премия
за риск может включать компенсацию других видов риска, таких как риск
изменения процентной ставки, риск продолжительности периода инвестирования
и т.д.
В практической деятельности банки не всегда имеют возможность
воспользоваться предложенным методом определения депозитной ставки,
поскольку для получения достоверных результатов необходима информация о
прогнозных значениях темпов экономического роста и инфляции. На уровне
отдельного банка расчет этих макроэкономических показателей усложняется.
При условиях нестабильного экономического развития, которое наблюдается
в РК на протяжении последнего десятилетия, предусмотреть уровень инфляции,
определить рискованность банковского учреждения, а также спрогнозировать
темпы роста не удается даже на макроэкономическом уровне. Поэтому
отечественные банки при установлении депозитной ставки ориентируются на
уровень учетной ставки НБУ и предлагают клиентам плавающую ставку,
пересматривающуюся в случае ее изменения.
Банки, не имеющие на рынке репутации надежных и стабильных учреждений,
вынуждены с целью привлечения клиентов предлагать высокие депозитные
ставки. В таком случае менеджмент банка должен точно знать направления и
объемы возможного размещения ресурсов и их доходность. Значительное
повышение депозитной ставки из-за отсутствия высокодоходных направлений
размещения привлеченных ресурсов может привести к появлению отрицательного
спреда, и, как следствие, к убыточной деятельности банка.
Одним из факторов стабилизации банковской системы является система
страхования депозитов, существование которой на равные государства
разрешает банкам снизить премию за риск как одной с составных базовой
депозитной ставки. Во многих развитых странах создана государственная
система страхования депозитов, предусматривающая компенсацию определенной
суммы депозитного вклада собственнику в случае банкротства банка. Так, в
США вкладчик имеет право на возмещение фактической суммы депозита на момент
банкротства банка в границах 100 тыс. долл. Выплаты осуществляются из
общего фонда страхования депозитов, который формируется из отчислений
каждого банка в зависимости от объемов депозитной базы.
Подытоживая сказанное, можно прийти к выводу: поиск оптимального уровня
депозитной ставки — сложная задача, которую менеджмент каждого банка должен
решать самостоятельно в зависимости от рыночной ситуации, собственных
потребностей и возможностей. Слишком низкий уровень ставки приводит к
оттоку депозитов из банка, уменьшает объем кредитных ресурсов, а,
следовательно, суживает возможности проведения активных операций и
получения доходов. Завышение депозитной ставки ведет за собою возрастание
процентных выплат за счетами клиентов и из-за отсутствия высокоэффективных
направлений размещения ресурсов ведет к уменьшению маржи или даже к
убыткам.
Основными задачами по управлению депозитными операциями банка
являются:
– не допускать наличия в банке привлеченных и заемных средств, не
приносящих дохода, кроме той их части, которая обеспечивает
формирование обязательных резервов;
– изыскивать необходимые кредитные ресурсы для выполнения банком
соответствующих обязательств перед клиентами и развития активных
операций;
– обеспечивать получение банком прибыли за счет привлечения дешевых
ресурсов.
Современная экономическая ситуация заставляет банки изменять
политику в области пассивных операций посредством диверсификации депозитных
операций.
Из сказанного выше видно, что депозиты среди привлеченных средств
банка являются важным источником ресурсов. Однако такому источнику
формирования банковских ресурсов как депозиты присущи и некоторые
недостатки. Речь идет прежде всего о значительных материальных и денежных
затратах банка при привлечении средств во вклады, ограниченности свободных
денежных средств в рамках отдельного региона. И тем не менее конкурентная
борьба между банками на рынке кредитных ресурсов заставляет их принимать
меры по развитию услуг, способствующих привлечению депозитов
В целях привлечения ресурсов для своей деятельности коммерческим
банкам важно разработать стратегию депозитной политики, исходя из целей и
задач коммерческого банка, закрепленных в уставе, получения максимальной
прибыли и необходимости сохранения банковской ликвидности. Депозитная
политика должна прежде всего отвечать следующим требованиям:
– экономическая целесообразность;
– конкурентоспособность;
– внутренняя непротиворечивость.
Под экономической целесообразностью здесь понимается рентабельность
использования привлеченных ресурсов населения. Этот вопрос, разумеется,
должен рассматриваться в общем контексте активно-пассивного управления. При
расчете относительной эффективности привлечения депозитных ресурсов частных
лиц необходимо принимать во внимание как связанные с ними издержки, в том
числе – резервные отчисления, а также неопределенную степень их
ликвидности, так и явные выгоды.
Система ставок по вкладам должна быть ориентирована на рыночную
конъюнктуру при непременном учете складывающейся иерархии надежности
сопоставимых инструментов. Так, банк, удерживающий ставки на более низком
уровне, нежели близкие ему по степени надежности конкуренты, рискует
потерять часть своей клиентуры.
Можно рассматривать внутреннюю непротиворечивость депозитной
политики в нескольких аспектах. Это и временная структура депозитных
ставок, и их дифференциация по суммам, видам вкладов в сравнении с иными
сопоставимыми инструментами того же банка (сертификатами, векселями и пр.),
а также по различным категориям клиентуры (например, для физических и
юридических лиц).
В заключении данного раздела отмечу, что ресурсная база, как
микроэкономический фактор, оказывает прямое влияние на ликвидность и
платежеспособность коммерческого банка. Сами масштабы деятельности
коммерческого банка, а следовательно и размеры доходов, которые он
получает, жестко зависят от размеров тех ресурсов, которые банк приобретает
на рынке ссудных и депозитных ресурсов. Отсюда возникает конкурентная
борьба между банками за привлечение кредитных ресурсов.
1.3 Методы управления пассивными операциями банка
Привлеченные средства являются наиболее значительной частью пассивов
банка, в несколько раз превышающей его собственные средства. Фактически
привлеченные средства — это основной источник формирования ресурсов
коммерческого банка, которые направляются на проведение активных операций.
К привлеченным средствам банка принадлежат остатки средств на текущих,
бюджетных и расчетных счетах клиентов, сберегательные и срочные вклады
физических и юридических лиц, вклады до востребования, разные виды
депозитных счетов, таких как условные, залоговые, брокерские, целевые
депозиты, депозиты в иностранной валюте, а также средства на
корреспондентских счетах других банков (лоро-счета). В банковской практике
все счета клиентов, открытые в банке, в целом называют депозитами, а
привлеченные средства — депозитными обязательствами.
Целью банковского менеджмента в сфере управления обязательствами банка
является привлечение достаточного объема средств с наименьшими затратами
для финансирования тех активных операций, которые намеревается осуществить
банк. Итак, в процессе формирования фондов менеджер должен учитывать два
основных параметра управления — стоимость привлеченного средства и их
объем.
Для обеспечения желательной структуры, объемов и уровня затрат по
депозитным обязательствам используются разные методы привлечения средств,
вообще сводящиеся к двум группам — ценовые и неценовые методы управления
привлеченным средством.
Сущность ценовых методов состоит в использовании процентной ставки по
депозитам как главного рычага в конкурентной ... продолжение
Вы можете абсолютно на бесплатной основе полностью просмотреть эту работу через наше приложение.
Введение 3
Глава 1. Теоретические аспекты осуществелния пассивных операций банка 6
1.1 Сущность и общая характеристика пассивных операций банков 6
1.2 Привлеченные средства коммерческого банка 9
1.3 Методы управления пассивными операциями банка 20
Глава 2. Анализ действующей практики проведения пассивных операций (на
материалах АО Лариба-Банк) 30
2.1 Общие сведения о банке и анализ пассивных операций в банке 30
2.2 Операции банка по привлечению депозитов 36
2.3 Эмиссионные операции банка 39
Глава 3. Пути совершенствования практики проведения
пассивных операций 43
3.1 Депозитарные расписки как метод привлечения капитала 43
3.2 Производные финансовые инструменты как способ развития
пассивных банковских операций 55
Заключение 60
Список литературы 63
Введение
Актуальность темы. В настоящее время коммерческие банки - основное
звено рыночной системы, без которого было бы трудно представить нашу жизнь.
В полной мере это можно сказать и о Республике Казахстан, где за годы
перестройки сформировалась двухуровневая банковская система. Низовое звено
банковской системы, куда и входят коммерческие банки, состоит из сети
самостоятельных банковских учреждений, непосредственно выполняющих функции
кредитно-расчетного обслуживания клиентуры на коммерческих принципах.
Основной его составляющей являются коммерческие банки, деятельность которых
всеобъемлюща. Они занимаются практически всеми видами кредитных, расчетных
и финансовых операций, связанных с обслуживанием хозяйственной деятельности
своих клиентов.
Банки - центры, где в основном начинается и завершается деловое
партнерство. От четкой грамотной деятельности банков зависит в решающей
мере здоровье экономики. Без развитой сети банков, действующих именно на
коммерческой основе, стремление к созданию реального и эффективного
рыночного механизма остается лишь благим пожеланием.
Коммерческие банки осуществляют активные и пассивные операции. Эти
операции подобны двум противоположным сторонам диалектического единства.
Без пассивных операций невозможны активные операции, а без активных
операций становятся бессмысленными пассивные. Но все без исключения,
проводимые банковские операции преследуют одну цель - увеличение доходов и
сокращение расходов.
Суть пассивных операций заключается в привлечении различных видов
вкладов в рамках депозитных и сберегательных операций, получении кредитов
от других банков, эмиссии различных ценных бумаг, а также проведения
других операций, в результате которых увеличиваются денежные средства в
пассиве. Пассивные операции характеризуют источники поступления средств и
природу финансовых связей банка, поскольку они в значительной мере
определяют условия, формы и направления использования банковских ресурсов.
В связи с этим вопросы наращивания ресурсного потенциала и обеспечения его
стабильности посредством эффективного управления пассивами приобретают
особую остроту и актуальность. С точки зрения источников образования
пассивы банка можно разделить на две крупные группы: собственные средства и
привлеченные средства.
Коммерческие банки, как и другие субъекты хозяйственных отношений, для
обеспечения своей коммерческой и хозяйственной деятельности должны
располагать определенной суммой денежных средств, т.е. ресурсами. В
современных условиях развития казахстанской экономики проблема формирования
ресурсов имеет первостепенное значение. Это вызвано тем, что с переходом к
рыночной экономике, ликвидацией монополии государства на банковское дело,
построением двухуровневой банковской системы характер банковских ресурсов
претерпевает существенные изменения.
Привлеченные средства банков покрывают свыше 90% всей потребности в
денежных ресурсах для осуществления активных операций, прежде всего
кредитных. Это депозиты (вклады), а также контокоррентные и
корреспондентские счета. Роль их исключительно велика. Мобилизуя временно
свободные средства юридических и физических лиц на рынке кредитных
ресурсов, коммерческие банки с их помощью удовлетворяют потребность
экономики в дополнительных оборотных средствах, способствуют превращению
денег в капитал, обеспечивают потребности населения в потребительском
кредите.
Банки должны научиться зарабатывать на классических банковских
операциях. Чтобы называться банком финансовому институту необходимо:
принимать депозиты, выдавать кредиты, проводить расчеты и оказывать
финансовые консультации своим клиентам. А выбор того, или иного из
наиболее перспективных направлений развития пассивных операций, позволит
коммерческим банкам улучшить свою деятельность.
В виду важности данной проблематики как для эффективного
функционирования банковской системы в частности, так и экономики вообще,
исследования в области рационализации и оптимизации пассивных банковских
операций нашли широкое отражение в специальной и деловой литературе. С
самого начала формирования открытого банковского рынка, ведущие специалисты
научно-исследовательских институтов, высших учебных заведений,
государственных учреждений и рыночных финансовых структур уделяли
пристальное внимание вопросам управления пассивными операциями
коммерческого банка, т.к. это основа обеспечения прибыльности и
устойчивости банка как коммерческого предприятия.
Цели и задачи. Целью настоящей дипломной работы является
исследования пассивных операций коммерческих банков и их развития.
Для реализации поставленной цели необходимо решить ряд задач. К ним
относятся:
1) изучение понятия и сущности пассивных операций банка,
рассмотрения их основных видов и форм, рисков, связанных с проведением
пассивных операций и методов их оптимизации, методов управления пассивными
операциями;
2) анализ практики проведения пассивных операций в банках второго
уровня в Казахстане на примере АО Лариба-Банк;
3) рассмотрение путей совершенствования и развития пассивных операций
в коммерческих банках Казахстана.
Предмет исследования: пассивные операции коммерческих банков.
Объект исследования: АО Лариба-банк
Методологическая и теоретическая основы исследования. Основой
настоящей дипломной работы, являются общенаучные методы исследования:
работы основан на действующем законодательстве, подзаконных
нормативных актах.
Теоретической и методологической основой дипломной работы послужили
многие положения, посвященные данной проблеме, изложенные в трудах ученых,
таких как: Н.Г.Антонов, И.Т Балабанова, Е. Ф Жуков., В. И. Колесников, О.
И. Лаврушин, А.В Молчанов, К. Г. Парфенов, В.М Усоскин, В.Е Черкасов,
Е.Б Ширинская. А также в переводных трудах зарубежных ученых таких как:
Э.Дж. Долан, Р.Дж Кемпбелл, Э. Рид, Р. Коттер и др.
Знание изложенного теоретического материала необходимо для дальнейшего
его применения на прак тике. Поскольку опыт отечественных специалистов в
данной области банковского дела пока еще мал, то знание и использование на
практике опыта деятельности коммерческих банков в области пассивных
операций крайне необходим для создания собственной теоретической основы с
учетом отечественных особенностей.
Глава 1. Теоретические аспекты осуществелния пассивных операций банка
1.1 Сущность и общая характеристика пассивных операций банков
Экономическую основу операций банка составляет движение денежных
средств. В условиях рыночной экономики все операции коммерческого банка
можно условно разделить на три основные группы:
- пассивные операции (операции по привлечению средств в банк и формирование
его ресурсов);
- активные операции (размещение ресурсов банка);
- активно-пассивные (комиссионные, посреднические операции, выполняемые
банком по поручению клиентов за определенную плату).
Коммерческие банки, как и другие субъекты хозяйственных отношений, для
обеспечения своей коммерческой и хозяйственной деятельности должны
располагать определенной суммой денежных средств, т.е. ресурсами. В
современных условиях развития казахстанской экономики проблема формирования
ресурсов имеет первостепенное значение. Это вызвано тем, что с переходом к
рыночной экономике, ликвидацией монополии государства на банковское дело,
построением двухуровневой банковской системы характер банковских ресурсов
претерпевает существенные изменения.
Это объясняется тем, что, во-первых, значительно сузился
общегосударственный фонд банковских ресурсов, а сфера его функционирования
сосредоточена в первом звене банковской системы – Национального Банка. Во-
вторых, образование предприятий и организаций с различными формами
собственности означает возникновение новых собственников временно свободных
денежных средств, самостоятельно определяющих место и способ хранения
денежных средств, что способствует созданию рынка кредитных ресурсов.
Кроме того, масштабы деятельности банков зависят от совокупности
объема ресурсов, которыми они располагают и особенно от суммы привлеченных
ресурсов. Банковские ресурсы представляют собой совокупность собственных и
привлеченных средств, имеющихся в его распоряжении и используемых для
осуществления активных операций.
В чем заключаются пассивные операции коммерческих банков? Прежде
всего, конечно, в составлении собственного капитала, который дает первые
оборотные средства. Но не в собственном капитале лежит сила банка. Как бы
ни был значителен собственный капитал, банк не может им удовольствоваться,
деятельность его в таком случае была бы узко ограничена и такое предприятие
не было бы банком. Суть банкового дела заключается в том, что банк —
посредник между капиталом, ищущем помещения и предприимчивостью, ищущей
капиталах, остроумно отмечают З.П.Евзлин и В.А.Дмитриев-Мамонов.[1]
Собственно функции банкира начинаются с того момента, когда он утилизирует
чужие деньги, пока он оперирует собственными средствами, он только
капиталист.
Самую значительную часть своих оборотных средств банк получает извне,
привлекая чужие капиталы. Первой и главной операцией в этом направлении
является прием вкладов - сбор разрозненных крупиц народного достояния,
рассеянных по всей стране, свободных и находящихся в бездействии капиталов
и сбережений. Банк разыскивает капиталистов, располагающих свободными
средствами, и получает от них эти капиталы на известных условиях, уплачивая
им за время пользования их средствами определенное вознаграждение.
Коммерческим банкам необходимо систематически оказывать содействие
обслуживаемым хозяйствам по из финансовому оздоровлению с тем, чтобы они
могли иметь свободные средства на своих расчетных, текущих и других счетах.
Если раньше наличие свободных средств на расчетном или текущем счету
обслуживаемых хозяйств для банка являлось просто свидетельством его
финансового благополучия, то теперь это один из решающих источников
формирования кредитных ресурсов. Как известно, банк, при недостаточности
своих кредитных ресурсов, для удовлетворения потребности обслуживаемых
хозяйств в кредите должен покупать их у других банков, уплачивая
соответствующие проценты.[2]
Чем значительнее собственный капитал банка, тем большим доверием он
пользуется в публике и тем больше будет прилив вкладов в его кассу.
Конечно, бывает и так, что банки со скромными собственными капиталами
пользуются большим доверием, чем банки со значительными капиталами. Но это
объясняется особым доверием, которое сумели внушить к банку лица, стоящие
во главе учреждения. При одинаковых же условиях преимущество будет на
стороне банка с большим собственным капиталом.
Вместо приема вкладов, некоторые банки выпускают банкноты, процентные
обязательства (облигации, закладные листы), которые продает капиталистам,
становясь их должниками. Если прилив капиталов в форме вкладов
недостаточен, то банк прибегает к займам у более крупных банков.
Собственный капитал банка является лишь основным ядром, к которому
присоединяются чужие капиталы.[3]
В широком смысле управление пассивными операциями представляет собою
деятельность, связанную с привлечением средств вкладчиков и других
кредиторов и определением соответствующей комбинации источников средств для
данного банка. В более узком смысле под управлением пассивными операциями
стали понимать действия, направленные на удовлетворение нужд в ликвидности
путем активного изыскания заемных средств по мере необходимости.
Способность размещать депозитные сертификаты и занимать евродоллары или
федеральные резервные фонды позволяет банку в меньшей степени зависеть от
низкодоходных вторичных резервных активов, а это расширяет его возможность
получать прибыль.
Взаимосвязь между управлением активами и управлением пассивными
операциями имеет решающее значение для прибыльности банка.[4]
Сегодня банки уже не удовлетворяются ожиданием того, что вкладчики
сами придут в банк со своими предложениями. Для привлечения дополнительных
денежных средств банки обращаются к использованию совокупных финансовых
инструментов — управляемых пассивов. Эти пассивы обладают рядом общих черт
со всеми денежными фондами, приобретенными на безличных,
высококонкурентных рынках, сходных, например, с рынками ценных бумаг. Если
некая фирма желает привлечь 100 млн. долларов путем выпуска ДС, ей
необходимо всего лишь повысить предлагаемую норму процента до конкурентного
уровня, и покупатели этих сертификатов сразу появятся. Если же фирма желает
привлечь 10 млн.долларов в виде федеральных фондов, ей необходимо привлечь
к делу брокера. Если фирма желает привлечь фонды с помощью РР, то
посредники обеспечат контакт фирмы с каким-либо субъектом, который и будет
обеспечивать предложение соответствующих фондов по конкурентной норме
процента.[5]
В результате проведения пассивных операций коммерческие банки
получают необходимые средства для финансирования активных операций.
Окончательные результаты этих операций отражаются в пассиве баланса банка,
где выступают как источники формирования его ресурсов.
К банковским ресурсам относятся собственные средства банка, заемные и
привлеченные средства, совокупность которых используется для осуществления
банком активных операций, т.е. размещения мобилизованных ресурсов с целью
получения дохода.
Пассивные операции играют важную роль в деятельности коммерческих
банков. Именно с их помощью банки приобретают кредитные ресурсы на рынке.
Существует четыре формы пассивных операций коммерческих банков:
1. первичная эмиссия ценных бумаг коммерческого банка.
2. отчисления от прибыли банка на формирование или увеличение фондов.
3. получение кредитов от других юридических лиц.
4. депозитные операции.
Пассивные операции позволяют привлекать в банки денежные средства,
уже находящиеся в обороте. Новые же ресурсы создаются банковской системой в
результате активных кредитных операций.
С помощью первых двух форм пассивных операций создается первая
крупная группа кредитных ресурсов – собственные ресурсы. Следующие две
формы пассивных операций создают вторую крупную группу ресурсов– заемные,
или привлеченные, кредитные ресурсы.
1.2 Привлеченные средства коммерческого банка
В общей сумме банковских ресурсов привлеченные средства занимают
преобладающее место, по различным оценкам - 70-80%. При этом структура
последних зависит как от специфики банка, так и от изменений связанных с
появлением новых способов аккумуляции временно свободных денежных средств.
В мировой банковской практике все привлеченные средства по способу их
аккумуляции группируются следующим образом:
– депозиты
– другие привлеченные средства
Основную часть привлеченных средств коммерческого банка составляют
депозиты, то есть денежные средства, которые клиенты вносят в банк или
которые в процессе осуществления банковских операций находятся определенное
время на счетах в банке.
Существуют различные и нередко противоположные точки зрения по
вопросу депозитов и применению депозитных счетов в банковской практике. Под
депозитом в мировой банковской практике понимаются денежные средства или
ценные бумаги, отданные на хранение в финансово-кредитные или банковские
учреждения[6]. Наряду со вкладами в банках понятие “депозит” также означает
взносы под оплату таможенных пошлин, сборов, налогов и т. д.
В отечественной банковской практике использовалось другое понятия
термина “депозит”. Так, Л.С. Падалкина понимает под депозитами бессрочные
вклады; Э.М. Родэ считает, что депозиты - все срочные и бессрочные вклады
клиентов банка кроме сберегательных. M.П. Березина считает, что депозитным
может быть любой открываемый клиенту в банке счет, на котором хранятся его
денежные средства.
Гражданский Кодекс РК определяет депозит через договор банковского
вклада (депозита), где банк, принявший от вкладчика денежную сумму,
обязуется по договору возвратить сумму вклада и выплатить проценты.
Наиболее емким будет следующее понятие: депозиты представляют собой
определенные суммы денежных средств, которые субъекты депозитных операций -
физические и юридические лица - вносят в банк на депозитный счет либо на
конкретный срок, либо до востребования.
Организация депозитных операций должна осуществляться при соблюдении
ряда принципов:
– получение текущей прибыли и создание условий для ее получения в
будущем;
– гибкая политика при управлении депозитными операциями для поддержания
оперативной ликвидности банка;
– согласованность между депозитной политикой и доходностью активов;
– развитие банковских услуг с целью привлечения клиентов.
ЛОРО До 3 месяцев Срочные
3 – 6 месяцев Срочные с
дополнительными
взносами
Контокоррент 6- 9 месяцев Условные
Овердрафт На предъявителя
НОСТРО 9 – 12 месяцев До востребования
Свыше 12 месяцев На текущем счете
Рисунок 1 – Классификация депозитов коммерческого банка по форме изъятия
Депозитные счета могут быть самыми разнообразными и в основу их
классификации положены такие критерии, как источники вкладов, их целевое
назначение, степень доходности и т.д., однако наиболее часто в качестве
критерия выступает категория вкладчика и формы изъятия вклада. Депозитные
операции классифицируются:
1) Исходя из категории вкладчиков:
– депозиты юридических лиц (предприятий, организаций, других банков);
– депозиты физических лиц.
2) По форме изъятия средств:
– срочные депозиты;
– депозиты до востребования;
– сберегательные вклады населения.
Классификацию депозитов по форме изъятия более подробно можно
представить схематично на рисунке 1.
В практике западных банков депозиты по возможности их изъятия делятся
на следующие категории[7]:
– горячие деньги, которые с большой вероятностью могут быть изъяты
(например, депозиты, чувствительные к изменению процентных ставок);
– ненадежные, которые могут быть изъяты в пределах 25-30 % от их размера;
– стабильные средства (основные депозиты), вероятность изъятия которых
минимальна.
Рассмотрим более детально классификацию депозитов по форме изъятия.
Начнем с депозитов до востребования, так как они занимают наибольший
удельный вес в структуре привлеченных средств банков. Итак, депозиты до
востребования представляют собой средства, которые могут быть востребованы
в любой момент без предварительного уведомления банка со стороны клиента. К
ним относятся средства на текущих, расчетных, бюджетных и прочих счетах,
связанных с совершением расчетов или целевым использованием средств.
Вклады до востребования в своей основе нестабильны, что ограничивает
сферу их использования коммерческими банками. По этой причине владельцам
счетов выплачивается низкий процент или он вообще не выплачивается. В
условиях возросшей конкуренции по привлечению вкладов коммерческие банки
стремятся привлечь клиентов и стимулировать прирост вкладов до
востребования путем предоставления дополнительных услуг владельцам счетов,
а также повышая качество их обслуживания. По депозитам до востребования
банки обязаны хранить минимальный резерв в Национальном банке.
Проценты по вкладам до востребования зачисляются вкладчику, как
правило, один раз в год в начале нового календарного года.
Депозиты до востребования наиболее ликвидны. Их владельцы могут в
любой момент использовать деньги, находящиеся на счетах до востребования.
Деньги на этот счет вносятся или изымаются как частями, так и полностью без
ограничений, а также разрешается брать с этого счета в установленном НБ РК
порядке наличные деньги. Иными словами, преимуществом депозитных счетов до
востребования для их владельцев является их высокая ликвидность. Основными
же недостатками депозитов до востребования для их владельцев является
уплата низких процентов по счету, а для банка – необходимость иметь более
высокий оперативный резерв для поддержания ликвидности. Таким образом,
особенности депозитного счета до востребования можно охарактеризовать так:
– взнос и изъятие денег осуществляется в любое время без каких-либо
ограничений;
– владелец счета уплачивает банку комиссию за пользование счетом в виде
твердой месячной ставки;
– банк за хранение денежных средств на счетах до востребования уплачивает
невысокие процентные ставки либо вообще не платит;
– банк по депозитам до востребования отчисляет более высокие нормы в фонд
обязательных резервов в НБ РК.
В связи с высокой мобильностью средств остаток на счетах до
востребования не постоянен, иногда крайне изменчив. Однако, невзирая на
высокую подвижность средств на счетах до востребования, имеется возможность
определить их минимальный, не снижающийся остаток и использовать его в
качестве стабильного кредитного ресурса.
С помощью вкладов до востребования решается задача получения прибыли
банком, так как они самый дешевый ресурс, а затраты по обслуживанию
расчетных и текущих счетов клиентов минимальны. У большинства коммерческих
банков депозиты до востребования занимают наибольший удельный вес в
структуре привлеченных средств. Однако оптимальным считается удельный
вес этих средств в ресурсах банка до 30-36 %. В Казахстане же доля
этих средств гораздо выше. Увеличение доли депозитов до востребования в
финансовых ресурсах банка уменьшают его процентные расходы и позволяют
получить более высокую прибыль от использования этих средств в банковских
активах. Но вместе с тем расчетные счета – это самый непредсказуемый
элемент пассивов. Поэтому высокая их доля в заемном капитале очень сильно
ослабляет ликвидность банка. В связи с этим важной задачей управления
является определение оптимальной структуры депозитной базы банка.
На втором месте по значимости для банков выступают срочные вклады,
так как они стабильны и позволяют банку располагать средствами вкладчиков в
течение длительного времени. Срочные вклады — это денежные средства,
зачисляемые на депозитные счета на строго оговоренный срок с выплатой
процента. Ставка по ним зависит от размера и срока вклада. То
обстоятельство, что владелец срочного вклада может распоряжаться им только
по истечении оговоренного срока, не исключает возможности досрочного
получения им в банке своих денежных средств. Однако в этом случае у клиента
понижается размер процента по вкладу.
Срочные депозиты классифицируются в зависимости от их срока:
– депозиты со сроком до 3 месяцев;
– депозиты со сроком от 3 до 6 месяцев;
– депозиты со сроком от 6 до 9 месяцев;
– депозиты со сроком от 9 до 12 месяцев;
– депозиты со сроком свыше 12 месяцев.
Достоинством срочных депозитных счетов для клиента является получение
высокого процента, а для банка – возможность поддержания ликвидности с
меньшим оперативным резервом. Недостаток срочных депозитных счетов для
клиентов состоит в низкой ликвидности. Для банка недостаток состоит в
необходимости выплат повышенных процентов по вкладам и снижении, таким
образом, маржи.
Существуют две формы срочных вкладов:
– срочный вклад с фиксированным сроком;
– срочный вклад с предварительным уведомлением об изъятии.
Собственно срочные вклады подразумевают передачу средств в полное
распоряжение банка на срок и условиях по договору, а по истечении этого
срока срочный вклад может быть изъят владельцем в любой момент. Размер
вознаграждения, выплачиваемый клиенту по срочному вкладу, зависит от срока,
суммы депозита и выполнения вкладчиком условий договора. Чем длительнее
сроки и (или) больше сумма вклада, тем больше размер вознаграждения. Такая
детальная градация стимулирует вкладчиков к рациональной организации
собственных средств и их помещению во вклады, а также создает банкам
условия для управления своей ликвидностью.
Вклады с предварительным уведомлением об изъятии средств означают,
что об изъятии вклада клиент должен заранее оповестить банк в определенный
по договору срок (как правило, от 1 до 3, от 3 до 6, от 6 до 12 и более 12
месяцев). В зависимости от срока уведомления определяется и процентная
ставка по вкладам.
Если вкладчик желает изменить сумму вклада – уменьшить или
увеличить, то он может расторгнуть действующий договор, изъять и
переоформить свой вклад на новых условиях. Однако при досрочном изъятии
вкладчиком средств по вкладу он может лишиться предусмотренных договором
процентов частично или полностью. Как правило, в этих случаях проценты
снижаются до размера процентов, уплачиваемых по вкладам до востребования.
Определяющим фактором при установлении процентной ставки по
срочным вкладам является срок, на который размещены средства: чем
длительнее срок, тем выше уровень процента. Существенным моментом является
и частота выплаты дохода, чем реже выплаты, тем выше уровень процентной
ставки. Используются также различные способы исчисления уплаты процентов.
Посредством привлечения срочных депозитов решается задача
обеспечения ликвидности баланса банка.
В мировой банковской практике промежуточное положение между срочными
депозитами и депозитами до востребования занимают сберегательные депозиты.
Они играют важную роль в ресурсах банков, в частности вклады целевого
назначения.
Сберегательные вклады населения классифицируются в зависимости от
срока и условий вкладной операции:
– срочные;
– срочные с дополнительными взносами;
– условные;
– на предъявителя;
– до востребования;
– на текущие счета и другие.
Они вносятся и изымаются в полной сумме или частично и
удостоверяются выдачей сберегательной книжки. Банки принимают целевые
вклады, выплата которых приурочена к периоду отпусков, дням рождений и т.д.
К сберегательным вкладам относятся вклады, образовавшиеся с целью
накопления или сохранения денежных сбережений. Их характеризует
специфическая мотивация возникновения – поощрения бережливости, накопления
средств целевого характера и высокий уровень доходности, хотя и ниже, чем
на срочные вклады.
Сберегательные вклады имеют свои выгоды и недостатки для банков.
Значение сберегательных вкладов для банков состоит в том, что с их помощью
мобилизуются неиспользованные доходы населения и превращаются в
производительный капитал. Недостатки же для банков состоят в необходимости
выплаты повышенных процентов по вкладам и подверженности этих вкладов
экономическим, политическим, психологическим факторам, что повышает угрозу
быстрого оттока средств с этих счетов и потерю ликвидности банка.
В ходе рассмотрения данного вопроса также необходимо отметить и тот
факт, что депозитная политика отечественных коммерческих банков начинает
применять инструменты зарубежной практики – это депозитный сертификат на
предъявителя, который может обращаться на рынке как любая другая ценная
бумага. Сертификат – это письменное свидетельство банка-эмитента о вкладе
денежных средств, удостоверяющее право вкладчика или его правопреемника на
получение по истечении установленного срока суммы вклада и процентов по
нему.
Депозитный сертификат имеет два преимущества. Во-первых, он в
отличие от других инструментов депозитной политики является предметом
биржевой игры, и, следовательно, его владелец может рассчитывать на
извлечение дополнительной прибыли в результате благоприятного изменения
конъюнктуры рынка. Во-вторых, в случае осуществления правительством
намерений о замораживании депозитов предприятий приобретение сертификата,
имеющего свободное хождение на рынке, даст их владельцам некоторую свободу
маневра. В этой ситуации сертификат становится альтернативным средством
платежа[8].
Кроме деления сертификатов на депозитные и сберегательные в
зависимости от категории вкладчиков, сертификаты можно классифицировать и
по другим признакам:
По способу выпуска:
- выпускаемые в разовом порядке;
- выпускаемые сериями.
По способу оформления:
- именные;
- на предъявителя.
Владелец сертификата может уступить права требования по сертификату
другому лицу. По сертификату на предъявителя эта уступка осуществляется
простым вручением, по именному – оформляется на оборотной стороне
сертификата двухсторонним соглашением. Именные сертификаты могут быть
переданы владельцем другому лицу посредством передаточной надписи (цессии).
При наступлении срока востребования денежных сумм владелец сертификата
должен предъявить его в банк вместе с заявлением, содержащим указание
способа погашения сертификата.
Итак, делая вывод из изложенного теоретического материала, можно
сказать, что для коммерческих банков вклады – главный и одновременно самый
дешевый вид ресурсов. Увеличение доли данного элемента в ресурсной базе
уменьшает процентные расходы, однако высокая их доля ослабляет ликвидность
банка.
Средства, привлеченные банком от своей клиентуры, зачисляются на
текущие, депозитные и сберегательные счета. Остатки средств на таких счетах
суммируются и даются в балансе единым показателем. При анализе депозитные
привлеченные средства группируются по срочности, чтобы знать, на какой срок
привлекается та или иная сумма средств. Увеличение доли вкладов до
востребования уменьшает процентные расходы банка и позволяет получать более
высокую процентную прибыль. Однако следует иметь ввиду, что эти вклады –
самый непредсказуемый финансовый инструмент, поэтому высокая их доля в
ресурсной базе может ослабить ликвидность банка. Срочные депозиты считаются
наиболее стабильной частью привлекаемых ресурсов. Увеличение доли срочных
депозитов в ресурсной базе способствует повышению устойчивости банка,
позволяет осуществлять эффективное управление ликвидностью и
платежеспособностью банка.
При привлечении средств во вклад от клиента с ним заключается
депозитный договор. Банки самостоятельно разрабатывают форму депозитного
договора, которая носит по каждому отдельному виду вклада типовой характер.
Договор составляется в двух экземплярах: один хранится у вкладчика, другой
– в банке в кредитном или депозитном отделе (в зависимости от того,
кому в банке поручена эта работа). В договоре предусматриваются сумма
вклада, срок его действия, проценты, которые вкладчик получит после
окончания срока действия договора, обязанности и права вкладчика,
обязанности и права банка, ответственность сторон за соблюдение условий
договора, порядок разрешения споров.
Для оформления операций по вкладам применяются: лицевой счет,
сберегательная книжка, контрольный лист, расчетная и чековая книжки,
алфавитная карточка, операционный дневник, квитанции, приходно-кассовые
ордера, поручение вкладчика на списание суммы, извещение последующему
контролю, заявление о переводе вклада, реестр для записи заявлений, книга
регистрации утраченных сберкнижек.
Взнос вклада может производиться наличными только от физических лиц.
От юридических лиц взносы на депозитные счета принимаются только
безналичным путем.
При закрытии вклада клиент должен представить в банк договор о
вкладе и вкладную книжку, которая должна быть погашена. Банк предлагает
клиенту оформить расходный кассовый ордер на сумму вклада и процентов по
нему.
Банки устанавливают дифференцированные ставки в зависимости от вида
депозитного счета, срока размещения средств на депозите и суммы вклада.
Ценообразование по депозитным обязательствам банка основывается на анализе
соотношений между депозитной ставкой, отображающей рыночную стоимость
привлечения средств, и затратами банка, связанными с обслуживанием каждого
вида депозитных счетов. Если операционные затраты банка по счету
значительные, к примеру, для расчетных счетов клиентов, то ставка будет
низкой, или вообще проценты не будут выплачиваться. Иногда банк покрытие
затрат на обслуживание депозита перекладывает на клиента, взимая
фиксированное комиссионное вознаграждение или устанавливая стоимость
проведения каждой операции по счету и одновременно выплачивает проценты за
остаток средств на клиентском счете.
На уровень депозитной ставки влияют такие факторы, как спрос и
предложение денежных средств на рынке, уровень ликвидности банка, структура
и условия вклада, правила учета и налогообложения доходов и т.п. Но в
основу формирования депозитных ставок положено определение базовой рыночной
ставки, показывающей тот минимальный уровень доходности, удовлетворяющий
инвестора в случае вложения собственных средств в конкретный банк.
На уровень базовой депозитной ставки влияют основные факторы:
— реальные темпы экономического роста в стране;
— ожидаемый уровень инфляции на протяжении периода вкладывания
средств;
— риск невозвращения средств, которое связывается с конкретным
банковским учреждением.
По экономическому содержанию процентная ставка — это стоимость (цена)
денег на протяжении времени, отображающем альтернативные варианты их
помещения и риски. Депозитная ставка является компенсацией собственнику
временно свободных денежных средств за их использование на протяжении
определенного периода времени. Собственник рассматривает разные варианты
вложения средства: предпринимательскую деятельность, куплю реальных
активов, предоставление кредитов, приобретение ценных бумаг и т.п. При
выборе одного из направлений вложения инвестор стремится компенсировать
потерянные возможности получения дохода, предполагавшиеся в других
вариантах. Чтобы заинтересовать вкладчика в размещении денег в банке и
заставить его отказаться от других вариантов, заемщики должны
компенсировать нему средний уровень доходности в экономике данной страны в
целом. Этот уровень почти равен реальным темпам экономического роста за
определенный период времени. Таким способом определяется начальная, или
основная, стоимость ссудных средств, отражающая соответствующий
действительности рост, в противоположность инфляционному росту цен на
товары и услуги, и потому известная как реальная процентная ставка. По
подсчетам экономистов реальные темпы роста для стабильных экономик
находятся в границах 2,5—4 %. Более высокие темпы экономического роста
могут быть достигнуты некоторыми экономиками на определенных этапах
развития, но периоды такого интенсивного подъема, как правило,
непродолжительны.
Реальная процентная ставка для любых вложений — это ставка на будущий
период, и в момент инвестирования она неизвестна. Итак, расчеты процентных
ставок по депозиту основываются на оценке или прогнозе уровня реального
экономического роста, который можно ожидать на период вложения средств.
Расчеты выполняются за формулой определения будущей стоимости денег FV:
,
где РV — настоящая стоимость инвестиций; r — процентная ставка (годовая,
%); n — количество периодов вложения средств (лет).
Следующая проблема, с которой сталкивается инвестор, — это потеря
покупательской способности денежных средств на протяжении периода вложения
вследствие инфляционных процессов. Если деньги по возвращении будут
частично обесцениваться, то инвестор с каждым новым вложением будет
получать все меньшую реальную сумму средства и, в конце концов, потеряет
их. Таким образом, в процессе определения базовой депозитной ставки
необходимо учитывать также ожидаемые темпы инфляции. Потеря покупательской
способности денег касается не только основной суммы инвестиций, но и
процентных выплат реальной ставки. Поэтому на ожидаемые темпы инфляции
необходимо скорректировать как основную сумму, так и выплаты по реальной
ставке. Расчеты выполняют по вышеприведенной формуле.
Уровень процентной ставки с учетом темпов экономического роста и
инфляции называется номинальной безрисковой ставкой.
Вкладывая средства в тот или иной банк, инвестор принимает на себя
определенный риск, связанный с вероятностью невозвращения денег. Уровень
риска невозвращения средств определяется статистическими методами и
показывает количество вложений, которые не будут своевременно (или вообще)
возвращены в расчете на каждую сотню сделанных инвестиций. Учитывая риск
невозвращения, инвестор вынужден повысить требования к уровню доходности
тех вложений, которые возвратятся своевременно и с выплатой процентов, а
также компенсировать потери инфляционной премии и реальной ставки. Премия
за риск может включать компенсацию других видов риска, таких как риск
изменения процентной ставки, риск продолжительности периода инвестирования
и т.д.
В практической деятельности банки не всегда имеют возможность
воспользоваться предложенным методом определения депозитной ставки,
поскольку для получения достоверных результатов необходима информация о
прогнозных значениях темпов экономического роста и инфляции. На уровне
отдельного банка расчет этих макроэкономических показателей усложняется.
При условиях нестабильного экономического развития, которое наблюдается
в РК на протяжении последнего десятилетия, предусмотреть уровень инфляции,
определить рискованность банковского учреждения, а также спрогнозировать
темпы роста не удается даже на макроэкономическом уровне. Поэтому
отечественные банки при установлении депозитной ставки ориентируются на
уровень учетной ставки НБУ и предлагают клиентам плавающую ставку,
пересматривающуюся в случае ее изменения.
Банки, не имеющие на рынке репутации надежных и стабильных учреждений,
вынуждены с целью привлечения клиентов предлагать высокие депозитные
ставки. В таком случае менеджмент банка должен точно знать направления и
объемы возможного размещения ресурсов и их доходность. Значительное
повышение депозитной ставки из-за отсутствия высокодоходных направлений
размещения привлеченных ресурсов может привести к появлению отрицательного
спреда, и, как следствие, к убыточной деятельности банка.
Одним из факторов стабилизации банковской системы является система
страхования депозитов, существование которой на равные государства
разрешает банкам снизить премию за риск как одной с составных базовой
депозитной ставки. Во многих развитых странах создана государственная
система страхования депозитов, предусматривающая компенсацию определенной
суммы депозитного вклада собственнику в случае банкротства банка. Так, в
США вкладчик имеет право на возмещение фактической суммы депозита на момент
банкротства банка в границах 100 тыс. долл. Выплаты осуществляются из
общего фонда страхования депозитов, который формируется из отчислений
каждого банка в зависимости от объемов депозитной базы.
Подытоживая сказанное, можно прийти к выводу: поиск оптимального уровня
депозитной ставки — сложная задача, которую менеджмент каждого банка должен
решать самостоятельно в зависимости от рыночной ситуации, собственных
потребностей и возможностей. Слишком низкий уровень ставки приводит к
оттоку депозитов из банка, уменьшает объем кредитных ресурсов, а,
следовательно, суживает возможности проведения активных операций и
получения доходов. Завышение депозитной ставки ведет за собою возрастание
процентных выплат за счетами клиентов и из-за отсутствия высокоэффективных
направлений размещения ресурсов ведет к уменьшению маржи или даже к
убыткам.
Основными задачами по управлению депозитными операциями банка
являются:
– не допускать наличия в банке привлеченных и заемных средств, не
приносящих дохода, кроме той их части, которая обеспечивает
формирование обязательных резервов;
– изыскивать необходимые кредитные ресурсы для выполнения банком
соответствующих обязательств перед клиентами и развития активных
операций;
– обеспечивать получение банком прибыли за счет привлечения дешевых
ресурсов.
Современная экономическая ситуация заставляет банки изменять
политику в области пассивных операций посредством диверсификации депозитных
операций.
Из сказанного выше видно, что депозиты среди привлеченных средств
банка являются важным источником ресурсов. Однако такому источнику
формирования банковских ресурсов как депозиты присущи и некоторые
недостатки. Речь идет прежде всего о значительных материальных и денежных
затратах банка при привлечении средств во вклады, ограниченности свободных
денежных средств в рамках отдельного региона. И тем не менее конкурентная
борьба между банками на рынке кредитных ресурсов заставляет их принимать
меры по развитию услуг, способствующих привлечению депозитов
В целях привлечения ресурсов для своей деятельности коммерческим
банкам важно разработать стратегию депозитной политики, исходя из целей и
задач коммерческого банка, закрепленных в уставе, получения максимальной
прибыли и необходимости сохранения банковской ликвидности. Депозитная
политика должна прежде всего отвечать следующим требованиям:
– экономическая целесообразность;
– конкурентоспособность;
– внутренняя непротиворечивость.
Под экономической целесообразностью здесь понимается рентабельность
использования привлеченных ресурсов населения. Этот вопрос, разумеется,
должен рассматриваться в общем контексте активно-пассивного управления. При
расчете относительной эффективности привлечения депозитных ресурсов частных
лиц необходимо принимать во внимание как связанные с ними издержки, в том
числе – резервные отчисления, а также неопределенную степень их
ликвидности, так и явные выгоды.
Система ставок по вкладам должна быть ориентирована на рыночную
конъюнктуру при непременном учете складывающейся иерархии надежности
сопоставимых инструментов. Так, банк, удерживающий ставки на более низком
уровне, нежели близкие ему по степени надежности конкуренты, рискует
потерять часть своей клиентуры.
Можно рассматривать внутреннюю непротиворечивость депозитной
политики в нескольких аспектах. Это и временная структура депозитных
ставок, и их дифференциация по суммам, видам вкладов в сравнении с иными
сопоставимыми инструментами того же банка (сертификатами, векселями и пр.),
а также по различным категориям клиентуры (например, для физических и
юридических лиц).
В заключении данного раздела отмечу, что ресурсная база, как
микроэкономический фактор, оказывает прямое влияние на ликвидность и
платежеспособность коммерческого банка. Сами масштабы деятельности
коммерческого банка, а следовательно и размеры доходов, которые он
получает, жестко зависят от размеров тех ресурсов, которые банк приобретает
на рынке ссудных и депозитных ресурсов. Отсюда возникает конкурентная
борьба между банками за привлечение кредитных ресурсов.
1.3 Методы управления пассивными операциями банка
Привлеченные средства являются наиболее значительной частью пассивов
банка, в несколько раз превышающей его собственные средства. Фактически
привлеченные средства — это основной источник формирования ресурсов
коммерческого банка, которые направляются на проведение активных операций.
К привлеченным средствам банка принадлежат остатки средств на текущих,
бюджетных и расчетных счетах клиентов, сберегательные и срочные вклады
физических и юридических лиц, вклады до востребования, разные виды
депозитных счетов, таких как условные, залоговые, брокерские, целевые
депозиты, депозиты в иностранной валюте, а также средства на
корреспондентских счетах других банков (лоро-счета). В банковской практике
все счета клиентов, открытые в банке, в целом называют депозитами, а
привлеченные средства — депозитными обязательствами.
Целью банковского менеджмента в сфере управления обязательствами банка
является привлечение достаточного объема средств с наименьшими затратами
для финансирования тех активных операций, которые намеревается осуществить
банк. Итак, в процессе формирования фондов менеджер должен учитывать два
основных параметра управления — стоимость привлеченного средства и их
объем.
Для обеспечения желательной структуры, объемов и уровня затрат по
депозитным обязательствам используются разные методы привлечения средств,
вообще сводящиеся к двум группам — ценовые и неценовые методы управления
привлеченным средством.
Сущность ценовых методов состоит в использовании процентной ставки по
депозитам как главного рычага в конкурентной ... продолжение
Вы можете абсолютно на бесплатной основе полностью просмотреть эту работу через наше приложение.
Похожие работы
Дисциплины
- Информатика
- Банковское дело
- Оценка бизнеса
- Бухгалтерское дело
- Валеология
- География
- Геология, Геофизика, Геодезия
- Религия
- Общая история
- Журналистика
- Таможенное дело
- История Казахстана
- Финансы
- Законодательство и Право, Криминалистика
- Маркетинг
- Культурология
- Медицина
- Менеджмент
- Нефть, Газ
- Искуство, музыка
- Педагогика
- Психология
- Страхование
- Налоги
- Политология
- Сертификация, стандартизация
- Социология, Демография
- Статистика
- Туризм
- Физика
- Философия
- Химия
- Делопроизводсто
- Экология, Охрана природы, Природопользование
- Экономика
- Литература
- Биология
- Мясо, молочно, вино-водочные продукты
- Земельный кадастр, Недвижимость
- Математика, Геометрия
- Государственное управление
- Архивное дело
- Полиграфия
- Горное дело
- Языковедение, Филология
- Исторические личности
- Автоматизация, Техника
- Экономическая география
- Международные отношения
- ОБЖ (Основы безопасности жизнедеятельности), Защита труда
