Депозитный рынок Республики Казахстан и его развитие
Содержание
Введение___________________________ ______________________________3
1. Теоретические и методические основы проведения коммерческими банками
депозитных операций___________________________ ______5
1. Понятие о депозитных операциях. Виды депозитов___________________5
2. Процентная политика банков и определение стоимости привлеченных
средств:___________________________ ___________________________12
а) простые проценты;
б) сложные проценты;
в) расходы по депозитным сертификатам;
г) расчеты в условиях инфляции;
д) анализ процентных расходов.
3. Бухгалтерский учет депозитных операций в коммерческих банках____21
а) учет привлечения и возврата депозитов
б) учет начисления процентов
2.Депозитный рынок Республики Казахстан и его развитие_________27
2.1 Развитие и структура депозитного рынка Республики Казахстан____27
2.2 Система страхования депозитов в Республике Казахстан___________31
2.3 Анализ состояния депозитного рынка в Республике Казахстан_______37
3. Управление банковскими ресурсами__________________________ __47
Заключение_________________________ ____________________________52
Список использованной литературы_________________________ _______54
Введение
Современная банковская система - это важнейшая сфера
национального хозяйства любого развитого государства. Ее практическая роль
определяется тем, что она управляет в государстве системой платежей и
расчетов, большую часть своих коммерческих сделок осуществляет через
вклады, инвестиции и кредитные операции, наряду с другими финансовыми
посредниками банки направляют сбережения населения к фирмам и
производственным структурам.
В развитии отечественной кредитно-финансовой системы немало
проблем, требующих научно-обоснованных решений, связанных с
регионализацией финансово- кредитных отношений и необходимостью
активизации обеспечения финансово-кредитными ресурсами реального сектора
экономики.
Коммерческие банки обеспечивают аккумулированные сбережения с
последующим их использованием на различные экономические и социальные
нужды. На помещенные в банке сбережения вкладчик получает вознаграждение в
виде процента. Главной функцией коммерческого банка является
предоставление кредита надежным заемщикам. Этим коммерческие банки
оказывают надежную услугу: с помощью кредитов расширяется производство,
растет капитал, достигается более высокий уровень жизни.
Переход к двухуровневой банковской системе, создание экономически
самостоятельных коммерческих банков, перевод хозяйства на принципы
самофинансирования обозначили проблему формирования пассивов как одну из
наиболее актуальных в работе банков.
С помощью пассивных операций банки формируют свои ресурсы.
Исторически пассивные операции играют первичную и определенную роль по
отношению к активам, так как для их осуществления необходимо иметь
достаточный объем ресурсов. Ресурсы банка – это собственные и привлеченные
средства.
Привлеченные средства включают в себя: расчетные счета юридических
лиц; депозиты до востребования и срочные в национальной и иностранной
валюте; долговые обязательства, которые обращаются на рынке в виде
депозитных и сберегательных сертификатов, облигаций, собственных векселей
в национальной и иностранной валюте; межбанковские кредиты; средства
других банков, хранящиеся на корреспондентских и депозитных межбанковских
счетах.
Состав и структура банковских ресурсов отдельных коммерческих
банков зависит от их крупности, уровня специализации или универсализации,
особенностей деятельности, региона и рынка, на котором эти банки работают.
Отечественная практика свидетельствует о том, что финансовое
благополучие банка зависит в очень большой степени от стабильности его
ресурсной базы. Способность банка осуществлять текущие платежи изначально
подкрепляется стабильностью и диверсифицированностью его ресурсной базы.
Соотношение стабильных и нестабильных ресурсов определяет активную
политику банка.
Привлекаемые банками средства разнообразны по составу. Главными их
видами являются средства, привлеченные банками в процессе работы с
клиентурой (так называемые депозиты), и средства, позаимствованные у
других кредитных учреждений.
Депозит (от лат. Depositum – вещь, отданная на хранение) - это
экономические отношения по поводу передачи средств клиента на временное
пользование банка.
Исследуя сущность банковского депозита, З.С. Каценеленбаум отмечал
особенность депозита, заключающуюся в его двойственной природе: Депозиты
являются для вкладчиков потенциальными деньгами. Вкладчик может выписать
чек и пустить соответствующую сумму в циркуляцию. Нов тоже время
банковые деньги приносят процент. Они выступают для вкладчика в двойной
роли: в роли денег, с одной стороны, и в роли капитала, приносящего
процент, с другой стороны. Преимущество депозита перед наличными деньгами
заключается в том, что депозит приносит пониженный процент по сравнению с
тем процентом, который обыкновенно приносит капитал. Этот пониженный
процент – не случайное явление, а существенный момент природы банка. Ибо
вся сущность природы банка заключается в том, что процент, выплачиваемый
по депозитам, ниже того процента, который банки получают за помещаемый ими
в различных предприятиях капитал. Эта разница в процентах ... составляет
около ¼ части тех процентов, которые взимаются по активным операциям.
Исходя из вышесказанного депозит выгоден не только вкладчику, но и
банку. Множество депозитов способно создать банку ссудный капитал, который
он затем разместить на выгодных условиях в любой сфере хозяйства. Разница
в процентах по депозитам и процентах, получаемых от заемщиков капитала,
есть вознаграждение банку за проведенную им работу по привлечению
свободных денежных средств и размещению ссудного капитала.
Теоретические и методические основы проведения коммерческими банками
депозитных операций
1.1 Понятие о депозитных операциях. Виды депозитов.
Банки для проведения своих активных операций используют привлеченные
ресурсы, образующиеся в результате проведения пассивных операций.
Пассивные операции коммерческих банков могут осуществляться в форме:
- отчислений от прибыли банков на формирование или увеличение их
фондов;
- кредитов, полученных от других юридических лиц;
- депозитных операций.
Депозитные операции – это операции банков по привлечению средств
юридических и физических лиц во вклады либо на определенный срок, либо до
востребования.
При проведении депозитных операций, любой банк придерживается
разработанной им депозитной политики, которая в свою очередь , основана на
следующих правилах:
- депозитные операции организуются таким образом, чтобы
содействовать получению банком прибыли или создавать условия для
получения прибыли в будущем;
- в процессе организации депозитных операций следует стремиться к
разнообразию субъектов депозитных операций и сочетанию разных форм
депозитов;
- при осуществлении депозитных операций следует обеспечивать
взаимосвязь и взаимосогласованность между этими операциями и операциями по
выдаче ссуд по срокам и суммам депозитов и кредитных вложений;
- особое внимание в процессе организации депозитных операций
необходимо уделять срочным депозитам, которые в наибольшей степени
обеспечивают поддержание ликвидности баланса банка;
- организуя депозитные операции банк должен стремиться к тому,
чтобы резервы свободных (не вовлеченных в активные операции) средств на
депозитных счетах были минимальны;
- нужно принимать меры к развитию банковских услуг, повышению
качества и культуры обслуживания, что способствует привлечению депозитов.
Для многих средних и мелких по величине банков депозиты представляют
собой главный источник денежных средств. Банки как финансовые посредники
на финансовых рынках мобилизуют крупные суммы временно свободных средств
других предприятий, учреждений и населения. Банки эффективно управляют
этими средствами - они обеспечивают их сохранность и предоставляют на
прибыльной основе ссуды заемщикам. Многие частные лица, деловые фирмы,
акционерные компании, частные предприниматели, некоммерческие организации,
правительственные учреждения, государственные предприятия, местные органы
власти помещают средства в коммерческие банки.
Все депозиты в международной банковской практике подразделяются на
четыре группы:
- срочные депозиты;
- депозиты до востребования;
- сберегательные вклады;
- ценные бумаги.
Первая группа – депозиты до востребования, они также называются
чековыми депозитами. При привлечении средств в виде депозитов до
востребования между банком и депозитором составляется договор. Чековый
депозит – это счет, дающий право на выписывание вкладчиком чека,
подлежащего обязательному погашению. Удобство чековых депозитов объясняется
их безопасностью и простотой совершения платежей путем выписывания чека.
Кроме того, они дают возможность изымать наличные деньги по первому
требованию. Для осуществления чековых депозитов требуется значительный
объем учетных операций и проводок, большинство банков устанавливает
определенную плату за пользование этими счетами. При этом, размеры этой
платы меняются вместе с изменением размера депозита и числом чеков,
выписываемых в течение одного месяца. Временами банки идут на отказ от
взимания этой платы, если вкладчик сохраняет достаточный, с их точки
зрения, балансовый остаток на счете в течение всего месяца, который
используется банком для своих коммерческих целей, например, выдавать ссуды
на 60, 90, 120 дней и контокоррентные кредиты.
К особенностям депозитного счета до востребования можно отнести:
- отсутствие ограничений на взнос и изъятие денег;
- деньги могут быть изъяты со счета как в наличной форме, так и с
помощью чеков;
- уплата владельцем счета банку комиссии за пользование счетом в
твердой месячной ставке или за каждый выписанный чек;
- требование о хранении минимального резерва в Национальном банке
в большей пропорции, чем по срочным депозитам.
Одним из видов депозита до востребования является контокоррент-
единый счет, на котором учитываются все операции банка с клиентом.
На контокорренте отражаются как ссуды банка и все платежи со счета по
поручению клиента, так и все средства, поступающие на счет в виде
переводов, вкладов и т.д. Контокоррентные счета открываются только надежным
клиентам и первоклассным заемщикам как знак особого доверия. Владелец
счета при превышении расходов над поступлением средств имеет возможность
без специального оформления в каждом отдельном случае получать кредит в
пределах определенной суммы, которая оговаривается в договоре с банком.
К депозитам до востребования также можно отнести текущий счет с
овердрафтом – счетом, по которому на основании соглашения между клиентом и
банком допускается в определенном размере превышение суммы списания по
счету над величиной остатка средств, что также может означать
взаимствование кредита. Отличие овердрафта от контокоррента заключается в
том, что в случае с овердрафтом заимствование носит случайный характер.
Следует отметить, что наличие счета с овердрафтом не исключает открытия
дополнительных депозитных счетов. Текущий счет с овердрафтом открывается
для физических и юридических лиц для покрытия временных издержек.
Другим видом депозита до востребования являются нау-счета –
депозитные счета, на которые можно выписывать расчетные тратты,
аналогичные чекам и могущие использоваться третьими лицами.
К особенностям нау-счета относятся:
- вознаграждение, выплачиваемое клиенту;
- право владельца выписывать срочные тратты, которые принимаются к
оплате аналогично чекам;
- открытие счета только частным лицам и бесприбыльным организациям;
- отсутствие требования хранения минимального остатка;
Супер-нау-счета - счета, по которым нет верхнего предела процентной
ставки, то есть она может быть плавающей. Супер-нау-счета - это счета с
управлением наличностью, их открытие предусматривает предоставление
комплекса услуг.
Следующий вид депозитных счетов – счета автоматического перечисления
(ATS –счета) – это вид депозитов, позволяющий автоматически перечислять
денежные фонды со сберегательных счетов, приносящих проценты на чековые
депозиты для покрытия чеков. Банки перечисляют средства автоматически,
руководствуясь согласием вкладчика, с приносящих процент счетов на вклады
до востребования по мере того, как возникает потребность покрывать
превышение кредита ( овердрафт) или поддерживать минимальный баланс на
чековых счетах. Такая практика дает возможность вкладчикам держать очень
маленькую сумму на вкладе до востребования и одновременно получать процент
по счетам автоматического перечисления.
Кроме этих депозитов в балансовые отчеты многих банков включена
небольшая статья, называемая удостоверенные чеки и чеки, выписанные
служащим банка. Удостоверенные чеки – чеки, платежи по которым
гарантированы одним из банковских служащих. Когда банк удостоверяет чек,
он снимает сумму, указанную на удостоверенном чеке со счета вкладчика и
держит ее на отдельном счете. Кроме того, в тех случаях, когда чек
выписывается одним из банковских служащих, либо кассиром для оплаты
собственных расходов банка, последний создает депозиты, равные сумме чеков,
выписанных служащими, ожидая осуществления выплат по нему. Ввиду того, что
по вкладам до востребования не выплачивается эксплицитный (то есть в
ясном виде выраженный) процентный доход, многие клиенты банков стремятся
минимизировать размеры денежных средств, содержащихся на их депозитах
такого типа. Одним из способов такого рода минимизации является
использование возможностей, предоставляемых счетами с автоматической
очисткой. Осуществляя текущие операции с такими счетами, банк очищает
счет (или переводит их) от любых денежных сумм, превосходящих оговоренный
с клиентами минимум, и помещает их в финансовые инструменты, приносящие
процентный доход, например, такие, как соглашения об обратном выкупе -
та операция осуществляется банком ежедневно в конце делового дня. В тех же
случаях, когда в банк поступают чеки для оплаты, необходимые для проведения
этой операции, средства переводятся обратно на тот же вклад до
востребования.
Многие банки требуют от своих клиентов поддержания, так называемого
компенсационного баланса, в форме не приносящих процентного дохода вкладов
до востребования, это необходимо банкам для оплаты банковских услуг.
Компенсационный баланс дает определенные выгоды, благодаря снижению
средней стоимости фондов, то есть путем снижения средних издержек на
привлечение денежных фондов. В ряде случаев компенсационный баланс
представляет собой платежи за такие услуги, как поддержание договора о
предоставлении кредита, а также часть процентных платежей по банковской
ссуде.
Следующая группа депозитов – сберегательные вклады. Сберегательный
депозит открывается на основании договора о сберегательном депозите. В
настоящее время главными типами сберегательных депозитов являются счета на
сберегательных книжках, счета с выпиской состояния сберегательного вклада,
а также депозитные счета денежного рынка.
Счета на сберегательных книжках – это не чековые депозиты,
приносящие процент, которые можно изымать немедленно.
К их особенностям относятся:
- отсутствие фиксированного срока на сберегательный вклад с книжкой;
- хотя банки имеют право требовать с вкладчиков предварительного
уведомления о предстоящем изъятии денежных средств с этих депозитов, они
редко настаивают на этом;
- возможность ограничения верхнего предела счета;
- обязанность владельца вклада предоставлять сберегательную книжку,
в которую должны быть занесены все детали произведенной операции для
внесения ил снятия денег со счета;
- отсутствие требования о содержании обязательного минимального
балансового остатка на счете.
Счета с выпиской состояния сберегательного вклада – счета,
аналогичные счетам, на сберегательных книжках, однако, для них
периодические выписки о состоянии счета заменяют сберкнижку с точки зрения
ведения записей. По ним платится такой же процент и они выполняют такие же
функции.
Депозитные счета денежного рынка представляют собой один из видов
сберегательных вкладов, которые впервые были внесены в декабре 1982 года.
В настоящее время у них есть множество общих характеристик со счетами на
сберкнижках, за исключением того, что норма процента по ним корректируется
еженедельно, исходя из изменений других рыночных норм процентов, и того,
что при ведении этих счетов не используются сберегательные книжки для
регистрации операций.
Особенности сберегательных вкладов заключаются в следующем:
- эти счета не имеют какого-либо определенного срока (срочности);
- вкладчик может изымать средства с депозитных счетов денежного
рынка немедленно;
- первоначально по этим счетам требовалось содержание
минимального балансового остатка, а сейчас банки имеют право не требовать
его хранения;
- по этим счетам вкладчик имеет право выписывать лишь некоторое
ограниченное количество чеков;
- эти счета используются преимущественно для сберегательных целей,
а не для целей совершения сделок;
- для компенсации расходов банка с владельца взимается
определенная плата;
- владельцами депозитных счетов денежного рынка могут быть как
частные лица, так и корпорации;
- банки обязаны держать определенные резервы по этим счетам, если
вкладчики корпорации.
Одна из наиболее распространенных групп – срочные вклады, в нее
входят срочные вклады и вклады с предварительным уведомлением об изъятии.
Эти вклады вносятся на более длительные сроки, то есть на срок не менее
одного месяца. Вкладчики получают более высокие проценты, чем по другим
видам депозитов, и вклады возвращаются владельцу в заранее установленный
день, оговоренный в договоре. Банк имеет право полностью распоряжаться
вкладами по своему усмотрению в течение оговоренного срока. На открытие
этого типа депозита составляется договор о срочном депозите. Сроки, на
которые принимаются эти вклады, подразделяются на четыре группы:
- от 30 до 89 дней;
- от 90 до 179 дней;
- от 180 до 359 дней;
- более 360 дней.
Для изъятия средств со срочного вклада с предварительным
уведомлением требуется поступление в банк специального заявления
вкладчик, срок подачи которого заранее оговаривается договором. В
соответствии с этим сроком устанавливаются процентные ставки. Если клиент
уведомляет банк об изъятии средств, банк, учитывая предстоящие
изменения, рефинансирует свои активные операции из других источников,
причем, так как изъятие средств связано с определенными расходами, банк
имеет право уменьшить величину дохода клиента.
В мировой банковской практике депозитный сертификат является одним
из весьма распространенных финансовых инструментов, существует большое
количество его различных типов и видов.
Депозитный сертификат – письменное свидетельство банка –эмитента о
вкладе денежных средств, удостоверяющее право вкладчика или его
правопреемника на получение по истечение срока суммы вклада и процентов по
нему.
Депозитный сертификат – это вид доходной ценной бумаги, поэтому он
не может служит расчетным или платежным средством за проданные товары или
оказанные услуги. Имеются также и ограничения по передаче их от одного
юридического лица другому. Переуступка права требования – цессия
оформляется на обратной стороне сертификата двусторонним соглашением
лица, переуступающего свои права – цедента и лица, приобретающего эти
права - циссионария. При наступлении срока возврата сертификата, банк
осуществляет платеж против предъявителя сертификата и заявления владельца
с указанием счета, на который должны быть зачислены средства. Банк
проверяет непрерывность ряда договоров переуступки права требования, а
также соответствия наименования, печатей и подписей уполномоченных лиц.
Различают две разновидности депозитных сертификатов:
- непередаваемые - хранятся у вкладчика и предъявляются в банк
при наступлении срока платежа;
- передаваемые – могут быть проданы на вторичном рынке и перейти к
другому владельцу.
Передаваемые депозитные сертификаты помогают выгодно
инвестировать капитал на любые сроки, а в случае необходимости позволяют
быстро превратить сертификаты в наличность.
Сертификаты подразделяются по следующим признакам:
1. По способу выпуска на:
- выпускаемые в разовом порядке;
- выпускаемые сериями.
2.По способу оформления на:
- именные;
- на предъявителя.
3. По условиям выплаты на:
- сертификаты с регулярно выплачиваемой процентной ставкой до
истечения определенного расчетного периода;
- сертификаты с выплатой процентов в день погашения сертификата.
Депозитный сертификат может погашаться сертификатами нового выпуска,
безналичными перечислениями в другие виды вкладов или на счет до
востребования и наличными деньгами (для физических лиц).
Выпускаемые банком сертификаты должны быть изготовлены
типографическим способом и отвечать требованиям, предъявляемым к подобного
рода ценным бумагам.
Сертификаты должны содержать следующие обязательные реквизиты:
- наименование;
- причину выдачи сертификата;
- дату выдачи;
- сумму вклада;
- безусловное обязательство банка вернуть сумму, внесенную на
депозит;
- дату востребования суммы сертификата;
- ставку процента и сумму причитающихся процентов;
- наименование и адрес банка = эмитента (для именного сертификата –
владельца);
- подписи двух лиц, уполномоченных на подписание такого рода
обязательств, скрепленные печатью банка.
Банк выпускает сертификаты и при этом самостоятельно разрабатывает
условия выпуска и размещения собственных сертификатов. Для того, чтобы
выгодно разместить свои сертификаты банки должны принимать во внимание
следующие обстоятельства:
- привлекательный для инвесторов уровень процентных ставок;
- удобный для вкладчика минимальный предел сертификата;
- гибкий механизм пересмотра процентных ставок;
- стандартные условия выпуска (кратность, номинал и др.);
- надежные гарантии платежа номинала и начисленных процентов;
- широкую рекламу.
По сравнению со срочными вкладами, оформленными простыми депозитными
договорами, сертификаты имеют ряд преимуществ:
- благодаря большому числу возможных финансовых посредников
распространении и обращении сертификатов расширяется круг потенциальных
инвесторов;
- благодаря вторичному рынку сертификат может быть досрочно продан
владельцем другому лицу с получением некоторого дохода за время хранения и
без изменения при этом объемов ресурсов банка.
Доходы по сертификатам также как и доходы по счетам до востребования
и срочным вкладам граждан подоходным налогом не облагаются.
Недостатком сертификатов по сравнению со срочными вкладами являются
повышенные затраты банка, связанные с их эмиссией.
Четвертая группа депозитов – ценные бумаги как вид депозитов
подразделяются на:
- акции и облигации предприятий и организаций, кооперативов,
акционерных обществ и компаний, принадлежащих данному банку;
- акции и облигации, находящиеся на хранении и принятые в
обеспечение ссуд;
- ценности и документы по иностранным операциям (аккредитивы в
иностранной валюте).
Банки сегодня перестраивают свои взгляды на оказываемые услуги на
финансовом рынке и не ждут, пока вкладчики не придут к ним со своими
предложениями. В целях привлечения дополнительных денежных средств они
обращаются к использованию совокупности денежных инструментов – управляемых
пассивов, основные преимущества которых состоит в возможности быстрого
получения необходимых денежных средств. Например, ведущими формами
привлечения средств через управляемые пассивы в зарубежной практике
являются – банковские боны.
Банковские боны – представляют собой долговые обязательства на
определенный срок, выпускаемые учреждениями банка, принимающего вклад, для
частных лиц и подлежащие возврату в указанный срок. Их срок обращения
может быть продлеваемым. Они не имеют обращения на вторичном рынке, а
проценты по ним начисляются с предварительным расчетам, последующим
расчетом или ежегодно, если боны многолетние. При этом процентная ставка
может фиксировать или варьироваться в зависимости от индекса ставки на
денежном рынке. Банковские боны могут быть именными и предъявительскими.
Одним из важных видов депозитных услуг являются межбанковские
депозиты, предлагаемые банковским финансовым институтам, которые
подразделяются на срочные и до востребования. Такие операции, как правило,
осуществляются в целях регулирования расчетов уровня ликвидности баланса.
Банк, который держит вклады других банков, учитывает их как задолженность
в своем балансе по счетам лоро ( остаток на корреспондентских счетах в
данном банке). Банк, имеющий такие депозиты в других банках, учитывает их
как активы по счетам ностро (у банков –корреспондентов).
Национальный банк Республики Казахстан в рамках осуществления своей
денежно- кредитной политики классифицирует депозиты по уровню их
ликвидности на переводимые и непереводимые ( срочные).
Переводимые депозиты – это те, которые в любой момент можно обратить в
деньги по номиналу без штрафов и ограничений. Они свободно переводимы с
помощью чека, тратты или жиро-поручений, широко используются для
осуществления платежей. Переводимые депозиты являются частью узкой
денежной массы, в то время как непереводимые или срочные составляют
основную долю накоплений.
1.2 Процентная политика банков и определение стоимости привлеченных
средств.
Важным средством конкурентной борьбы между банками за привлеченные
ресурсы является разнообразная депозитная политика, так как получение
дохода на вложенные средства служит существенным стимулом к совершению
клиентами вкладов. Уровень депозитных процентных ставок устанавливается
каждым коммерческим банком самостоятельно, ориентируясь на учетную ставку
Национального банка, состояние денежного рынка и исходя из собственной
депозитной политики. По отдельным видам депозитных счетов величина дохода
определяется сроком вклада, суммой, спецификой функционирования счета,
объемом и характером сопутствующих услуг, наконец, зависит от соблюдения
клиентом условий вклада.
Счета до востребования используются владельцами для совершения текущих
операций, характеризуются нестабильностью остатка, и в силу этого данная
группа счетов отличается низкой доходностью. По остаткам средств на счетах
до востребования, открытых юридическим лицам, проценты могут не начисляться
вообще. В этом случае, как правило, с клиентов не взимается плата за
расчетно-кассовое обслуживание. Однако отсутствие дохода стимулирует
владельцев к минимизации средств на счетах до востребования и размещению
излишних сумм в более доходные виды вложений (срочные вклады, ценные
бумаги и т.д.). С целью недопущения оттока средств с этого вида счетов
многие банки используют начисление небольших процентов на
среднехронологический остаток средств в периоде (обычно ежеквартально).
Некоторые банки стимулируют клиентов к поддержанию стабильных остатков на
счетах до востребования, предлагая высокие проценты, но к минимальному
остатку средств на счете или выплачивая премии клиентам за крупные не
снижающиеся остатки средств. Ряд банков применяет дифференциацию ставок
процента в зависимости от размера минимального остатка средств.
По счетам до востребования, открытым для физических лиц, проценты
устанавливаются практически в обязательном порядке, но доход по ним всегда
существенно ниже, чем по срочным вкладам.
Определяющим фактором при установлении размера процентной ставки по
срочным вкладам является срок, на который размещены средства: чем
длительнее срок, тем выше уровень процента. Существенным моментом является
частоты выплаты дохода: чем реже осуществляются выплаты, тем выше уровень
процентной ставки.
Процентными деньгами (процентами) принято называть сумму доходов от
предоставления денег в долг в различных формах. Сумма процентных денег
зависит от суммы долга, срока его выплаты и процентной ставки,
характеризующей интенсивность начисления процентов. Проценты могут
выплачиваться по мере их начисления или присоединяться к сумме долга.
Увеличение суммы долга за счет присоединения начисленных процентов
называют наращением (ростом) первоначальной суммы долга. Отношение
наращенной суммы к первоначальной сумме долга называют множителем
(коэффициентом) наращения. Интервал времени, за который начисляются
проценты, называют периодом начисления.
С целью заинтересовать вкладчиков в помещении своих средств в банк
используются различные способы исчисления и уплаты процентов. Рассмотрим
некоторые из них.
а) Простые проценты
При использовании простых процентов сумма процентов в течение всего
срока долга определяется исходя из первоначальной суммы долга независимо
от количества периодов начисления и их длительности. Сумма процентов при
этом определяется по формуле:
I = n Ir = niP
(1)
где:
Ir – сумма процентов за год;
n - годы ( может быть менее 1 );
P -сумма на которую начисляются проценты.
Сумма долга с начисленными процентами будет определяться выражением:
S = P + I = P (1 + ni)
(2)
Эта формула может также быть представлена в виде:
S = P kH,
(3)
где kH – множитель (коэффициент) наращения.
Если срок хранения в днях, то в формулу (1) следует подставить
выражение:
N = t K,
(4)
где: t – сроке хранения вклада в днях;
K – расчетное количество дней в году.
В банковской практике различных стран срок в днях и расчетное
количество дней в году при начислении процентов определяются по разному. В
так называемой германской (коммерческой) практике расчет числа дней
основывается на длительности года в 360 дней и месяцев в 30 дней. В
французской практике длительность года принимается равной 360 дням, а
количество дней в месяцах - равным их фактической календарной длительности
(28, 29, 30,31). В английской практике берутся год в 365 дней и
соответствующая точная длительность месяцев. В зависимости от метода
начисления процентов количество дней и их сумма будут различаться.
При изменении суммы на счете общая сумма процентов за весь срок
хранения вклада будет равна сумме процентов, начисленных для каждого
периода начисления, в котором сумма на счете была постоянна. При этом в
практике банков для начисления процентов используется также методика
расчета с вычислением так называемых процентных чисел, определяемых
выражением:
Процентное число = (Сумма х Длительность в днях) 100
Для определения суммы начисленных процентов все процентные числа
складываются и их сумма делится на постоянный делитель, равный величине
Постоянный делитель = Количество дней в году Годовая ставка
процентов.
Данная методика представляет собой не что иное, как последовательное
применение на каждом интервале постоянства суммы на счете формулы для
простых процентов. Действительно, объединяя приведенные выше выражения,
получаем для одного периода начисления:
Проценты = Число Постоянный делитель =
= (Сумма х Длит.в днях х Проц.ставка) 100 х количество дней в году =
(Длит.в днях Кол-во дней в году) х Процентная ставка х (сумма 100) .
б) Сложные проценты
при начислении сложных процентов сумма процентов, начисленных после
первого периода начисления, являющегося частью общего срока хранения
вклада, не выплачивается, а присоединяется к сумме вклада. За второй период
начисления проценты будут начисляться исходя из первоначальной суммы
вклада, увеличенной на сумму процентов, начисленных после первого периода
начисления, и так далее за каждый последующий период начисления. Таким
образом, база для начисления сложных процентов отличии от использования
простых процентов будет увеличиваться с каждым периодом начисления,
являющимся частью общего срока хранения вклада.
Если проценты за период начисления начисляются по постоянной сложной
ставке i и все периоды начисления имеют одинаковую длительность, сумма
вклада с процентами в конце первого периода будет равна:
S1= P ( + in) (5)
Сумма вклада с процентами в конце второго периода составит:
S2 = S1 ( 1+ i) = P ( 1 + i)
(6)
Если в течение срока хранения вклада будет N одинаковых периодов
начисления, сумма вкладов с процентами в конце срока составит:
S = P ( 1 + I )
(7)
Сумма начисленных процентов будет равна:
I = S – P = P ((1+I ) –
1) (8)
Если срок хранения вклада в годах n не является целым числом,
множитель наращения можно определить двумя способами. При первом способе
используют формулу (2) с соответствующим нецелым показателем степени. При
втором способе множитель наращения определяется по выражению:
n
K = (1 + i ) x ( 1 + n i ) ,
(9)
где:
- целое число лет в течение срока вклада;
- оставшаяся дробная часть года.
С точки зрения сущности начисления процентов второй способ является
точным, а первый – приближенным, дающим меньшую величину множителя
наращения и, следовательно, меньшую сумму начисленных процентов.
Сложные проценты могут начисляться несколько раз в году (например, по
месяцам, по кварталам, по полугодиям). В этих случаях необходимо задавать
ставку процентов за период, либо годовую ставку процентов, исходя из
которой будет определяться ставка процентов за период начисления (такую
годовую ставку процентов называют также номинальной ставкой процентов).
Сумма вклада с процентами (наращенная сумма) при сроке n лет в этих
случаях будет равна:
S = P ( 1 + I ) = P ( 1 + j m ) (10)
где:
- ставка за период начисления;
- номинальная годовая ставка процентов;
- количество периодов начисления в году;
- количество периодов начисления в течение срока хранения вклада
( N = nm)
в) Расходы по депозитным сертификатам
Депозитные сертификаты являются одним из инструментов привлечения
средств клиентов банка. Их преимуществами являются то, что клиенты могут
продавать их до истечения срока хранения вклада, использовать для оплаты
товаров и услуг, а также имеют льготное налогообложение. Следует отметить,
что банки в настоящее время выпускают так называемые банковские векселя,
которые по своей сущности являются депозитными сертификатами, но, поскольку
в их названии есть слово вексель, считается, что их можно использовать
для расчетов за товары и услуги.
Депозитные сертификаты и банковские векселя по способу получения
дохода их владельцами подразделяются на два вида – процентные и дисконтные.
По процентным депозитным сертификатам начисляются проценты аналогично их
начислению по депозитным счетам.
Депозитные сертификаты дисконтного типа продаются по цене ниже
номинала, а погашаются по номиналу, что и определяет доход от их
приобретения.
Дисконт представляет собой разновидность процентных денег, которые
могут определяться как на основе ставки процентов, так и на основе учетной
ставки. Если банк при определении расходов по выпущенным им дисконтным
финансовым инструментам использует ставку процентов, то величина
процентных денег, выплаченных его предъявителю (величина процентных
расходов банка) будет определяться по формуле дисконтирования по простой
ставке процентов.
Другим способом определения процентных расходов по дисконтным
финансовым инструментам является использование учетной ставки.
Происхождение термина учетная ставка связано с банковским учетом
коммерческих векселей, при котором вексель или другое денежное
обязательство до наступления срока платежа по нему могут быть куплены
банком по цене, меньшей суммы, которая должна быть выплачена по ним в
конце срока, или, как принято говорить, учтены банком с дисконтом.
Предъявитель обязательства при этом получает деньги ранее указанного в нем
срока за вычетом дохода в виде дисконта. Банк при наступлении срока оплаты
векселя или иного обязательства получает полностью указанную в нем сумму.
Такую операцию можно рассматривать как выдачу банком кредита с удержанием
соответствующих процентов на срок, равный сроку от даты учета до даты
погашения векселя.
Сумма процентных денег в подобных операциях определяется исходя из
суммы обязательства, срока до погашения и учетной ставки. Простая годовая
учетная ставка в процентах определяется как:
D = (Dr S) x 100,
(11)
где:
Dr - сумма процентных денег (дисконт), выплачиваемая за год;
S - сумма, которая должна быть выплачена по денежному
обязательству.
В расчетных формулах обычно используют относительное значение учетной
ставки:
d = Dr S,
(12)
следовательно, годовой дисконт будет равен:
Dr = d x S,
(13)
Если срок от момента учета до момента погашения обязательства будет
составлять некоторую часть года, дисконт будет равен:
D = n x d x S = (t K) x d x S , где: (14)
n – срок от даты учета до даты погашения, выраженный в годах;
t – количество дней от даты учета до даты погашения;
K – расчетное количество дней в году.
Сумма, выдаваемая предъявителю денежного обязательства, будет равна:
P = S –D = S ( I – nd) = S ( 1 – t K x d ). (15)
г) Расчеты в условиях инфляции
При определении процентных ставок по вкладам, от которых будет
зависеть сумма процентных расходов банка, немаловажным фактором является
соотношение ставки процента и уровня инфляции, приводящей к обесцениванию
денежных доходов. Если рост инфляции выше роста доходов вкладчиков,
определяемых предлагаемыми банком процентными ставками, вкладчики могут
выбрать более доходный источник инвестирования своих временно свободных
денежных средств.
В современных условиях одним из подходов к учету инфляции может быть
определение ее роста в соответствии с ростом курса иностранной валюты. В
общем же случае при количественной оценке используют уровень и индекс
инфляции.
Уровень инфляции показывает, на сколько процентов выросли цены за
рассматриваемый период времени, и его можно записать как:
t =( S S) x 100%,
(16)
S – сумма, на которую надо увеличить сумму S для сохранения ее
покупательной способности.
В расчетных формулах обычно используют расчетное значение уровня
инфляции:
t = SS,
(17)
Сумма, покупательная способность которой с учетом инфляции должна
соответствовать покупательной способности суммы S, будет равна:
S = S + S = S + tS = S(1+t), (18)
Данное выражение можно записать в виде:
S = S I ,
(19)
где I - индекс инфляции, определяемый соотношением:
I = 1 + t,
(20)
Индекс инфляции показывает, во сколько раз выросли цены за
рассматриваемый период времени.
Последнее выражение характеризует взаимосвязь между уровнем и
индексом инфляции за один и тот же период времени. Если необходимо
определить уровень инфляции за некоторый срок (например, год) на основании
значения уровня инфляции за периоды, меньшие этого срока (например,
месяцы), для первого такого периода можно написать соотношение:
S = S(1 + t ),
(21)
для следующего:
S = S (1+t ) = S ( 1 +t )(1 + t ), и.т.д. (22)
Следовательно, сумма депозита с процентами, пересчитанная
(приведенная) на момент его оформления с учетом уровня инфляции за период
хранения, будет равна:
для ставки простых процентов -
P = P ( 1 +ni) 1 +t ,
(23)
для ставки сложных процентов при их начислении один раз в году:
P = P(1 + i ) 1 + t.
(24)
д) Анализ процентных расходов
Процентные расходы составляют основную часть расходов банков,
поэтому их детальный анализ имеет большое значение.
Обобщенная классификация процентных расходов может быть проведена в
соответствии с классификацией обязательств в публикуемой финансовой
отчетности банка, включающей средства центрального банка, других
коммерческих банков, средства клиентов, средства, привлеченные путем
выпуска банком долговых обязательств и прочие привлеченные средства.
Другим вариантом обобщенной классификации статей процентных расходов
является их классификация в отчете о прибылях и убытках по форме 2, в
соответствии с которой уплаченные банком проценты делятся на проценты по
расчетным, текущим и другим счетам клиентов, по депозитам и вкладам
предприятий, организаций. Фирм, по вкладам граждан в иностранной валюте, по
кредитам, полученным от других банков и т.д.
После анализа структуры расходов следует провести анализ их
относительной стоимости по видам и группам привлеченных средств. Общая
сумма процентных расходов банка за рассматриваемый период будет равна
сумме процентов, выплаченных по каждому конкретному вкладу, счету или
выпущенному банком долговому обязательству. Размер платы за использование
привлеченного капитала можно представить в виде:
C = S q, (25)
Где S – сумма использованных заемных средств;
q – норма платы за использование привлеченного капитал.
В финансовой практике стоимость использованного капитала ( финансовых
ресурсов) выражается в виде ставок простых и сложных процентов, что дает
возможность учитывать срок его использования. Аналогично определению
доходности различных финансовых операций в виде годовой ставки простых
процентов стоимость использованных ресурсов будет равна:
i =( C S)(Kt) = q (Kt), (26)
где: t –срок в днях, в течение которого за использование суммы S
средств была выплачена плата в размере C;
K – расчетное количество дней в году.
Если известны общая сумма привлеченных средств по всей совокупности их
источников, использованных банком в рассматриваемом периоде для проведения
активных операций, и сумма выплаченных по этим средствам процентов, по
приведенной формуле можно определить стоимость привлеченных ресурсов банка
в целом за период в виде годовой ставки простых процентов, или, иначе
говоря, среднюю ставку по привлеченным средствам за период. Сравнение
этого показателя с ... продолжение
Вы можете абсолютно на бесплатной основе полностью просмотреть эту работу через наше приложение.
Введение___________________________ ______________________________3
1. Теоретические и методические основы проведения коммерческими банками
депозитных операций___________________________ ______5
1. Понятие о депозитных операциях. Виды депозитов___________________5
2. Процентная политика банков и определение стоимости привлеченных
средств:___________________________ ___________________________12
а) простые проценты;
б) сложные проценты;
в) расходы по депозитным сертификатам;
г) расчеты в условиях инфляции;
д) анализ процентных расходов.
3. Бухгалтерский учет депозитных операций в коммерческих банках____21
а) учет привлечения и возврата депозитов
б) учет начисления процентов
2.Депозитный рынок Республики Казахстан и его развитие_________27
2.1 Развитие и структура депозитного рынка Республики Казахстан____27
2.2 Система страхования депозитов в Республике Казахстан___________31
2.3 Анализ состояния депозитного рынка в Республике Казахстан_______37
3. Управление банковскими ресурсами__________________________ __47
Заключение_________________________ ____________________________52
Список использованной литературы_________________________ _______54
Введение
Современная банковская система - это важнейшая сфера
национального хозяйства любого развитого государства. Ее практическая роль
определяется тем, что она управляет в государстве системой платежей и
расчетов, большую часть своих коммерческих сделок осуществляет через
вклады, инвестиции и кредитные операции, наряду с другими финансовыми
посредниками банки направляют сбережения населения к фирмам и
производственным структурам.
В развитии отечественной кредитно-финансовой системы немало
проблем, требующих научно-обоснованных решений, связанных с
регионализацией финансово- кредитных отношений и необходимостью
активизации обеспечения финансово-кредитными ресурсами реального сектора
экономики.
Коммерческие банки обеспечивают аккумулированные сбережения с
последующим их использованием на различные экономические и социальные
нужды. На помещенные в банке сбережения вкладчик получает вознаграждение в
виде процента. Главной функцией коммерческого банка является
предоставление кредита надежным заемщикам. Этим коммерческие банки
оказывают надежную услугу: с помощью кредитов расширяется производство,
растет капитал, достигается более высокий уровень жизни.
Переход к двухуровневой банковской системе, создание экономически
самостоятельных коммерческих банков, перевод хозяйства на принципы
самофинансирования обозначили проблему формирования пассивов как одну из
наиболее актуальных в работе банков.
С помощью пассивных операций банки формируют свои ресурсы.
Исторически пассивные операции играют первичную и определенную роль по
отношению к активам, так как для их осуществления необходимо иметь
достаточный объем ресурсов. Ресурсы банка – это собственные и привлеченные
средства.
Привлеченные средства включают в себя: расчетные счета юридических
лиц; депозиты до востребования и срочные в национальной и иностранной
валюте; долговые обязательства, которые обращаются на рынке в виде
депозитных и сберегательных сертификатов, облигаций, собственных векселей
в национальной и иностранной валюте; межбанковские кредиты; средства
других банков, хранящиеся на корреспондентских и депозитных межбанковских
счетах.
Состав и структура банковских ресурсов отдельных коммерческих
банков зависит от их крупности, уровня специализации или универсализации,
особенностей деятельности, региона и рынка, на котором эти банки работают.
Отечественная практика свидетельствует о том, что финансовое
благополучие банка зависит в очень большой степени от стабильности его
ресурсной базы. Способность банка осуществлять текущие платежи изначально
подкрепляется стабильностью и диверсифицированностью его ресурсной базы.
Соотношение стабильных и нестабильных ресурсов определяет активную
политику банка.
Привлекаемые банками средства разнообразны по составу. Главными их
видами являются средства, привлеченные банками в процессе работы с
клиентурой (так называемые депозиты), и средства, позаимствованные у
других кредитных учреждений.
Депозит (от лат. Depositum – вещь, отданная на хранение) - это
экономические отношения по поводу передачи средств клиента на временное
пользование банка.
Исследуя сущность банковского депозита, З.С. Каценеленбаум отмечал
особенность депозита, заключающуюся в его двойственной природе: Депозиты
являются для вкладчиков потенциальными деньгами. Вкладчик может выписать
чек и пустить соответствующую сумму в циркуляцию. Нов тоже время
банковые деньги приносят процент. Они выступают для вкладчика в двойной
роли: в роли денег, с одной стороны, и в роли капитала, приносящего
процент, с другой стороны. Преимущество депозита перед наличными деньгами
заключается в том, что депозит приносит пониженный процент по сравнению с
тем процентом, который обыкновенно приносит капитал. Этот пониженный
процент – не случайное явление, а существенный момент природы банка. Ибо
вся сущность природы банка заключается в том, что процент, выплачиваемый
по депозитам, ниже того процента, который банки получают за помещаемый ими
в различных предприятиях капитал. Эта разница в процентах ... составляет
около ¼ части тех процентов, которые взимаются по активным операциям.
Исходя из вышесказанного депозит выгоден не только вкладчику, но и
банку. Множество депозитов способно создать банку ссудный капитал, который
он затем разместить на выгодных условиях в любой сфере хозяйства. Разница
в процентах по депозитам и процентах, получаемых от заемщиков капитала,
есть вознаграждение банку за проведенную им работу по привлечению
свободных денежных средств и размещению ссудного капитала.
Теоретические и методические основы проведения коммерческими банками
депозитных операций
1.1 Понятие о депозитных операциях. Виды депозитов.
Банки для проведения своих активных операций используют привлеченные
ресурсы, образующиеся в результате проведения пассивных операций.
Пассивные операции коммерческих банков могут осуществляться в форме:
- отчислений от прибыли банков на формирование или увеличение их
фондов;
- кредитов, полученных от других юридических лиц;
- депозитных операций.
Депозитные операции – это операции банков по привлечению средств
юридических и физических лиц во вклады либо на определенный срок, либо до
востребования.
При проведении депозитных операций, любой банк придерживается
разработанной им депозитной политики, которая в свою очередь , основана на
следующих правилах:
- депозитные операции организуются таким образом, чтобы
содействовать получению банком прибыли или создавать условия для
получения прибыли в будущем;
- в процессе организации депозитных операций следует стремиться к
разнообразию субъектов депозитных операций и сочетанию разных форм
депозитов;
- при осуществлении депозитных операций следует обеспечивать
взаимосвязь и взаимосогласованность между этими операциями и операциями по
выдаче ссуд по срокам и суммам депозитов и кредитных вложений;
- особое внимание в процессе организации депозитных операций
необходимо уделять срочным депозитам, которые в наибольшей степени
обеспечивают поддержание ликвидности баланса банка;
- организуя депозитные операции банк должен стремиться к тому,
чтобы резервы свободных (не вовлеченных в активные операции) средств на
депозитных счетах были минимальны;
- нужно принимать меры к развитию банковских услуг, повышению
качества и культуры обслуживания, что способствует привлечению депозитов.
Для многих средних и мелких по величине банков депозиты представляют
собой главный источник денежных средств. Банки как финансовые посредники
на финансовых рынках мобилизуют крупные суммы временно свободных средств
других предприятий, учреждений и населения. Банки эффективно управляют
этими средствами - они обеспечивают их сохранность и предоставляют на
прибыльной основе ссуды заемщикам. Многие частные лица, деловые фирмы,
акционерные компании, частные предприниматели, некоммерческие организации,
правительственные учреждения, государственные предприятия, местные органы
власти помещают средства в коммерческие банки.
Все депозиты в международной банковской практике подразделяются на
четыре группы:
- срочные депозиты;
- депозиты до востребования;
- сберегательные вклады;
- ценные бумаги.
Первая группа – депозиты до востребования, они также называются
чековыми депозитами. При привлечении средств в виде депозитов до
востребования между банком и депозитором составляется договор. Чековый
депозит – это счет, дающий право на выписывание вкладчиком чека,
подлежащего обязательному погашению. Удобство чековых депозитов объясняется
их безопасностью и простотой совершения платежей путем выписывания чека.
Кроме того, они дают возможность изымать наличные деньги по первому
требованию. Для осуществления чековых депозитов требуется значительный
объем учетных операций и проводок, большинство банков устанавливает
определенную плату за пользование этими счетами. При этом, размеры этой
платы меняются вместе с изменением размера депозита и числом чеков,
выписываемых в течение одного месяца. Временами банки идут на отказ от
взимания этой платы, если вкладчик сохраняет достаточный, с их точки
зрения, балансовый остаток на счете в течение всего месяца, который
используется банком для своих коммерческих целей, например, выдавать ссуды
на 60, 90, 120 дней и контокоррентные кредиты.
К особенностям депозитного счета до востребования можно отнести:
- отсутствие ограничений на взнос и изъятие денег;
- деньги могут быть изъяты со счета как в наличной форме, так и с
помощью чеков;
- уплата владельцем счета банку комиссии за пользование счетом в
твердой месячной ставке или за каждый выписанный чек;
- требование о хранении минимального резерва в Национальном банке
в большей пропорции, чем по срочным депозитам.
Одним из видов депозита до востребования является контокоррент-
единый счет, на котором учитываются все операции банка с клиентом.
На контокорренте отражаются как ссуды банка и все платежи со счета по
поручению клиента, так и все средства, поступающие на счет в виде
переводов, вкладов и т.д. Контокоррентные счета открываются только надежным
клиентам и первоклассным заемщикам как знак особого доверия. Владелец
счета при превышении расходов над поступлением средств имеет возможность
без специального оформления в каждом отдельном случае получать кредит в
пределах определенной суммы, которая оговаривается в договоре с банком.
К депозитам до востребования также можно отнести текущий счет с
овердрафтом – счетом, по которому на основании соглашения между клиентом и
банком допускается в определенном размере превышение суммы списания по
счету над величиной остатка средств, что также может означать
взаимствование кредита. Отличие овердрафта от контокоррента заключается в
том, что в случае с овердрафтом заимствование носит случайный характер.
Следует отметить, что наличие счета с овердрафтом не исключает открытия
дополнительных депозитных счетов. Текущий счет с овердрафтом открывается
для физических и юридических лиц для покрытия временных издержек.
Другим видом депозита до востребования являются нау-счета –
депозитные счета, на которые можно выписывать расчетные тратты,
аналогичные чекам и могущие использоваться третьими лицами.
К особенностям нау-счета относятся:
- вознаграждение, выплачиваемое клиенту;
- право владельца выписывать срочные тратты, которые принимаются к
оплате аналогично чекам;
- открытие счета только частным лицам и бесприбыльным организациям;
- отсутствие требования хранения минимального остатка;
Супер-нау-счета - счета, по которым нет верхнего предела процентной
ставки, то есть она может быть плавающей. Супер-нау-счета - это счета с
управлением наличностью, их открытие предусматривает предоставление
комплекса услуг.
Следующий вид депозитных счетов – счета автоматического перечисления
(ATS –счета) – это вид депозитов, позволяющий автоматически перечислять
денежные фонды со сберегательных счетов, приносящих проценты на чековые
депозиты для покрытия чеков. Банки перечисляют средства автоматически,
руководствуясь согласием вкладчика, с приносящих процент счетов на вклады
до востребования по мере того, как возникает потребность покрывать
превышение кредита ( овердрафт) или поддерживать минимальный баланс на
чековых счетах. Такая практика дает возможность вкладчикам держать очень
маленькую сумму на вкладе до востребования и одновременно получать процент
по счетам автоматического перечисления.
Кроме этих депозитов в балансовые отчеты многих банков включена
небольшая статья, называемая удостоверенные чеки и чеки, выписанные
служащим банка. Удостоверенные чеки – чеки, платежи по которым
гарантированы одним из банковских служащих. Когда банк удостоверяет чек,
он снимает сумму, указанную на удостоверенном чеке со счета вкладчика и
держит ее на отдельном счете. Кроме того, в тех случаях, когда чек
выписывается одним из банковских служащих, либо кассиром для оплаты
собственных расходов банка, последний создает депозиты, равные сумме чеков,
выписанных служащими, ожидая осуществления выплат по нему. Ввиду того, что
по вкладам до востребования не выплачивается эксплицитный (то есть в
ясном виде выраженный) процентный доход, многие клиенты банков стремятся
минимизировать размеры денежных средств, содержащихся на их депозитах
такого типа. Одним из способов такого рода минимизации является
использование возможностей, предоставляемых счетами с автоматической
очисткой. Осуществляя текущие операции с такими счетами, банк очищает
счет (или переводит их) от любых денежных сумм, превосходящих оговоренный
с клиентами минимум, и помещает их в финансовые инструменты, приносящие
процентный доход, например, такие, как соглашения об обратном выкупе -
та операция осуществляется банком ежедневно в конце делового дня. В тех же
случаях, когда в банк поступают чеки для оплаты, необходимые для проведения
этой операции, средства переводятся обратно на тот же вклад до
востребования.
Многие банки требуют от своих клиентов поддержания, так называемого
компенсационного баланса, в форме не приносящих процентного дохода вкладов
до востребования, это необходимо банкам для оплаты банковских услуг.
Компенсационный баланс дает определенные выгоды, благодаря снижению
средней стоимости фондов, то есть путем снижения средних издержек на
привлечение денежных фондов. В ряде случаев компенсационный баланс
представляет собой платежи за такие услуги, как поддержание договора о
предоставлении кредита, а также часть процентных платежей по банковской
ссуде.
Следующая группа депозитов – сберегательные вклады. Сберегательный
депозит открывается на основании договора о сберегательном депозите. В
настоящее время главными типами сберегательных депозитов являются счета на
сберегательных книжках, счета с выпиской состояния сберегательного вклада,
а также депозитные счета денежного рынка.
Счета на сберегательных книжках – это не чековые депозиты,
приносящие процент, которые можно изымать немедленно.
К их особенностям относятся:
- отсутствие фиксированного срока на сберегательный вклад с книжкой;
- хотя банки имеют право требовать с вкладчиков предварительного
уведомления о предстоящем изъятии денежных средств с этих депозитов, они
редко настаивают на этом;
- возможность ограничения верхнего предела счета;
- обязанность владельца вклада предоставлять сберегательную книжку,
в которую должны быть занесены все детали произведенной операции для
внесения ил снятия денег со счета;
- отсутствие требования о содержании обязательного минимального
балансового остатка на счете.
Счета с выпиской состояния сберегательного вклада – счета,
аналогичные счетам, на сберегательных книжках, однако, для них
периодические выписки о состоянии счета заменяют сберкнижку с точки зрения
ведения записей. По ним платится такой же процент и они выполняют такие же
функции.
Депозитные счета денежного рынка представляют собой один из видов
сберегательных вкладов, которые впервые были внесены в декабре 1982 года.
В настоящее время у них есть множество общих характеристик со счетами на
сберкнижках, за исключением того, что норма процента по ним корректируется
еженедельно, исходя из изменений других рыночных норм процентов, и того,
что при ведении этих счетов не используются сберегательные книжки для
регистрации операций.
Особенности сберегательных вкладов заключаются в следующем:
- эти счета не имеют какого-либо определенного срока (срочности);
- вкладчик может изымать средства с депозитных счетов денежного
рынка немедленно;
- первоначально по этим счетам требовалось содержание
минимального балансового остатка, а сейчас банки имеют право не требовать
его хранения;
- по этим счетам вкладчик имеет право выписывать лишь некоторое
ограниченное количество чеков;
- эти счета используются преимущественно для сберегательных целей,
а не для целей совершения сделок;
- для компенсации расходов банка с владельца взимается
определенная плата;
- владельцами депозитных счетов денежного рынка могут быть как
частные лица, так и корпорации;
- банки обязаны держать определенные резервы по этим счетам, если
вкладчики корпорации.
Одна из наиболее распространенных групп – срочные вклады, в нее
входят срочные вклады и вклады с предварительным уведомлением об изъятии.
Эти вклады вносятся на более длительные сроки, то есть на срок не менее
одного месяца. Вкладчики получают более высокие проценты, чем по другим
видам депозитов, и вклады возвращаются владельцу в заранее установленный
день, оговоренный в договоре. Банк имеет право полностью распоряжаться
вкладами по своему усмотрению в течение оговоренного срока. На открытие
этого типа депозита составляется договор о срочном депозите. Сроки, на
которые принимаются эти вклады, подразделяются на четыре группы:
- от 30 до 89 дней;
- от 90 до 179 дней;
- от 180 до 359 дней;
- более 360 дней.
Для изъятия средств со срочного вклада с предварительным
уведомлением требуется поступление в банк специального заявления
вкладчик, срок подачи которого заранее оговаривается договором. В
соответствии с этим сроком устанавливаются процентные ставки. Если клиент
уведомляет банк об изъятии средств, банк, учитывая предстоящие
изменения, рефинансирует свои активные операции из других источников,
причем, так как изъятие средств связано с определенными расходами, банк
имеет право уменьшить величину дохода клиента.
В мировой банковской практике депозитный сертификат является одним
из весьма распространенных финансовых инструментов, существует большое
количество его различных типов и видов.
Депозитный сертификат – письменное свидетельство банка –эмитента о
вкладе денежных средств, удостоверяющее право вкладчика или его
правопреемника на получение по истечение срока суммы вклада и процентов по
нему.
Депозитный сертификат – это вид доходной ценной бумаги, поэтому он
не может служит расчетным или платежным средством за проданные товары или
оказанные услуги. Имеются также и ограничения по передаче их от одного
юридического лица другому. Переуступка права требования – цессия
оформляется на обратной стороне сертификата двусторонним соглашением
лица, переуступающего свои права – цедента и лица, приобретающего эти
права - циссионария. При наступлении срока возврата сертификата, банк
осуществляет платеж против предъявителя сертификата и заявления владельца
с указанием счета, на который должны быть зачислены средства. Банк
проверяет непрерывность ряда договоров переуступки права требования, а
также соответствия наименования, печатей и подписей уполномоченных лиц.
Различают две разновидности депозитных сертификатов:
- непередаваемые - хранятся у вкладчика и предъявляются в банк
при наступлении срока платежа;
- передаваемые – могут быть проданы на вторичном рынке и перейти к
другому владельцу.
Передаваемые депозитные сертификаты помогают выгодно
инвестировать капитал на любые сроки, а в случае необходимости позволяют
быстро превратить сертификаты в наличность.
Сертификаты подразделяются по следующим признакам:
1. По способу выпуска на:
- выпускаемые в разовом порядке;
- выпускаемые сериями.
2.По способу оформления на:
- именные;
- на предъявителя.
3. По условиям выплаты на:
- сертификаты с регулярно выплачиваемой процентной ставкой до
истечения определенного расчетного периода;
- сертификаты с выплатой процентов в день погашения сертификата.
Депозитный сертификат может погашаться сертификатами нового выпуска,
безналичными перечислениями в другие виды вкладов или на счет до
востребования и наличными деньгами (для физических лиц).
Выпускаемые банком сертификаты должны быть изготовлены
типографическим способом и отвечать требованиям, предъявляемым к подобного
рода ценным бумагам.
Сертификаты должны содержать следующие обязательные реквизиты:
- наименование;
- причину выдачи сертификата;
- дату выдачи;
- сумму вклада;
- безусловное обязательство банка вернуть сумму, внесенную на
депозит;
- дату востребования суммы сертификата;
- ставку процента и сумму причитающихся процентов;
- наименование и адрес банка = эмитента (для именного сертификата –
владельца);
- подписи двух лиц, уполномоченных на подписание такого рода
обязательств, скрепленные печатью банка.
Банк выпускает сертификаты и при этом самостоятельно разрабатывает
условия выпуска и размещения собственных сертификатов. Для того, чтобы
выгодно разместить свои сертификаты банки должны принимать во внимание
следующие обстоятельства:
- привлекательный для инвесторов уровень процентных ставок;
- удобный для вкладчика минимальный предел сертификата;
- гибкий механизм пересмотра процентных ставок;
- стандартные условия выпуска (кратность, номинал и др.);
- надежные гарантии платежа номинала и начисленных процентов;
- широкую рекламу.
По сравнению со срочными вкладами, оформленными простыми депозитными
договорами, сертификаты имеют ряд преимуществ:
- благодаря большому числу возможных финансовых посредников
распространении и обращении сертификатов расширяется круг потенциальных
инвесторов;
- благодаря вторичному рынку сертификат может быть досрочно продан
владельцем другому лицу с получением некоторого дохода за время хранения и
без изменения при этом объемов ресурсов банка.
Доходы по сертификатам также как и доходы по счетам до востребования
и срочным вкладам граждан подоходным налогом не облагаются.
Недостатком сертификатов по сравнению со срочными вкладами являются
повышенные затраты банка, связанные с их эмиссией.
Четвертая группа депозитов – ценные бумаги как вид депозитов
подразделяются на:
- акции и облигации предприятий и организаций, кооперативов,
акционерных обществ и компаний, принадлежащих данному банку;
- акции и облигации, находящиеся на хранении и принятые в
обеспечение ссуд;
- ценности и документы по иностранным операциям (аккредитивы в
иностранной валюте).
Банки сегодня перестраивают свои взгляды на оказываемые услуги на
финансовом рынке и не ждут, пока вкладчики не придут к ним со своими
предложениями. В целях привлечения дополнительных денежных средств они
обращаются к использованию совокупности денежных инструментов – управляемых
пассивов, основные преимущества которых состоит в возможности быстрого
получения необходимых денежных средств. Например, ведущими формами
привлечения средств через управляемые пассивы в зарубежной практике
являются – банковские боны.
Банковские боны – представляют собой долговые обязательства на
определенный срок, выпускаемые учреждениями банка, принимающего вклад, для
частных лиц и подлежащие возврату в указанный срок. Их срок обращения
может быть продлеваемым. Они не имеют обращения на вторичном рынке, а
проценты по ним начисляются с предварительным расчетам, последующим
расчетом или ежегодно, если боны многолетние. При этом процентная ставка
может фиксировать или варьироваться в зависимости от индекса ставки на
денежном рынке. Банковские боны могут быть именными и предъявительскими.
Одним из важных видов депозитных услуг являются межбанковские
депозиты, предлагаемые банковским финансовым институтам, которые
подразделяются на срочные и до востребования. Такие операции, как правило,
осуществляются в целях регулирования расчетов уровня ликвидности баланса.
Банк, который держит вклады других банков, учитывает их как задолженность
в своем балансе по счетам лоро ( остаток на корреспондентских счетах в
данном банке). Банк, имеющий такие депозиты в других банках, учитывает их
как активы по счетам ностро (у банков –корреспондентов).
Национальный банк Республики Казахстан в рамках осуществления своей
денежно- кредитной политики классифицирует депозиты по уровню их
ликвидности на переводимые и непереводимые ( срочные).
Переводимые депозиты – это те, которые в любой момент можно обратить в
деньги по номиналу без штрафов и ограничений. Они свободно переводимы с
помощью чека, тратты или жиро-поручений, широко используются для
осуществления платежей. Переводимые депозиты являются частью узкой
денежной массы, в то время как непереводимые или срочные составляют
основную долю накоплений.
1.2 Процентная политика банков и определение стоимости привлеченных
средств.
Важным средством конкурентной борьбы между банками за привлеченные
ресурсы является разнообразная депозитная политика, так как получение
дохода на вложенные средства служит существенным стимулом к совершению
клиентами вкладов. Уровень депозитных процентных ставок устанавливается
каждым коммерческим банком самостоятельно, ориентируясь на учетную ставку
Национального банка, состояние денежного рынка и исходя из собственной
депозитной политики. По отдельным видам депозитных счетов величина дохода
определяется сроком вклада, суммой, спецификой функционирования счета,
объемом и характером сопутствующих услуг, наконец, зависит от соблюдения
клиентом условий вклада.
Счета до востребования используются владельцами для совершения текущих
операций, характеризуются нестабильностью остатка, и в силу этого данная
группа счетов отличается низкой доходностью. По остаткам средств на счетах
до востребования, открытых юридическим лицам, проценты могут не начисляться
вообще. В этом случае, как правило, с клиентов не взимается плата за
расчетно-кассовое обслуживание. Однако отсутствие дохода стимулирует
владельцев к минимизации средств на счетах до востребования и размещению
излишних сумм в более доходные виды вложений (срочные вклады, ценные
бумаги и т.д.). С целью недопущения оттока средств с этого вида счетов
многие банки используют начисление небольших процентов на
среднехронологический остаток средств в периоде (обычно ежеквартально).
Некоторые банки стимулируют клиентов к поддержанию стабильных остатков на
счетах до востребования, предлагая высокие проценты, но к минимальному
остатку средств на счете или выплачивая премии клиентам за крупные не
снижающиеся остатки средств. Ряд банков применяет дифференциацию ставок
процента в зависимости от размера минимального остатка средств.
По счетам до востребования, открытым для физических лиц, проценты
устанавливаются практически в обязательном порядке, но доход по ним всегда
существенно ниже, чем по срочным вкладам.
Определяющим фактором при установлении размера процентной ставки по
срочным вкладам является срок, на который размещены средства: чем
длительнее срок, тем выше уровень процента. Существенным моментом является
частоты выплаты дохода: чем реже осуществляются выплаты, тем выше уровень
процентной ставки.
Процентными деньгами (процентами) принято называть сумму доходов от
предоставления денег в долг в различных формах. Сумма процентных денег
зависит от суммы долга, срока его выплаты и процентной ставки,
характеризующей интенсивность начисления процентов. Проценты могут
выплачиваться по мере их начисления или присоединяться к сумме долга.
Увеличение суммы долга за счет присоединения начисленных процентов
называют наращением (ростом) первоначальной суммы долга. Отношение
наращенной суммы к первоначальной сумме долга называют множителем
(коэффициентом) наращения. Интервал времени, за который начисляются
проценты, называют периодом начисления.
С целью заинтересовать вкладчиков в помещении своих средств в банк
используются различные способы исчисления и уплаты процентов. Рассмотрим
некоторые из них.
а) Простые проценты
При использовании простых процентов сумма процентов в течение всего
срока долга определяется исходя из первоначальной суммы долга независимо
от количества периодов начисления и их длительности. Сумма процентов при
этом определяется по формуле:
I = n Ir = niP
(1)
где:
Ir – сумма процентов за год;
n - годы ( может быть менее 1 );
P -сумма на которую начисляются проценты.
Сумма долга с начисленными процентами будет определяться выражением:
S = P + I = P (1 + ni)
(2)
Эта формула может также быть представлена в виде:
S = P kH,
(3)
где kH – множитель (коэффициент) наращения.
Если срок хранения в днях, то в формулу (1) следует подставить
выражение:
N = t K,
(4)
где: t – сроке хранения вклада в днях;
K – расчетное количество дней в году.
В банковской практике различных стран срок в днях и расчетное
количество дней в году при начислении процентов определяются по разному. В
так называемой германской (коммерческой) практике расчет числа дней
основывается на длительности года в 360 дней и месяцев в 30 дней. В
французской практике длительность года принимается равной 360 дням, а
количество дней в месяцах - равным их фактической календарной длительности
(28, 29, 30,31). В английской практике берутся год в 365 дней и
соответствующая точная длительность месяцев. В зависимости от метода
начисления процентов количество дней и их сумма будут различаться.
При изменении суммы на счете общая сумма процентов за весь срок
хранения вклада будет равна сумме процентов, начисленных для каждого
периода начисления, в котором сумма на счете была постоянна. При этом в
практике банков для начисления процентов используется также методика
расчета с вычислением так называемых процентных чисел, определяемых
выражением:
Процентное число = (Сумма х Длительность в днях) 100
Для определения суммы начисленных процентов все процентные числа
складываются и их сумма делится на постоянный делитель, равный величине
Постоянный делитель = Количество дней в году Годовая ставка
процентов.
Данная методика представляет собой не что иное, как последовательное
применение на каждом интервале постоянства суммы на счете формулы для
простых процентов. Действительно, объединяя приведенные выше выражения,
получаем для одного периода начисления:
Проценты = Число Постоянный делитель =
= (Сумма х Длит.в днях х Проц.ставка) 100 х количество дней в году =
(Длит.в днях Кол-во дней в году) х Процентная ставка х (сумма 100) .
б) Сложные проценты
при начислении сложных процентов сумма процентов, начисленных после
первого периода начисления, являющегося частью общего срока хранения
вклада, не выплачивается, а присоединяется к сумме вклада. За второй период
начисления проценты будут начисляться исходя из первоначальной суммы
вклада, увеличенной на сумму процентов, начисленных после первого периода
начисления, и так далее за каждый последующий период начисления. Таким
образом, база для начисления сложных процентов отличии от использования
простых процентов будет увеличиваться с каждым периодом начисления,
являющимся частью общего срока хранения вклада.
Если проценты за период начисления начисляются по постоянной сложной
ставке i и все периоды начисления имеют одинаковую длительность, сумма
вклада с процентами в конце первого периода будет равна:
S1= P ( + in) (5)
Сумма вклада с процентами в конце второго периода составит:
S2 = S1 ( 1+ i) = P ( 1 + i)
(6)
Если в течение срока хранения вклада будет N одинаковых периодов
начисления, сумма вкладов с процентами в конце срока составит:
S = P ( 1 + I )
(7)
Сумма начисленных процентов будет равна:
I = S – P = P ((1+I ) –
1) (8)
Если срок хранения вклада в годах n не является целым числом,
множитель наращения можно определить двумя способами. При первом способе
используют формулу (2) с соответствующим нецелым показателем степени. При
втором способе множитель наращения определяется по выражению:
n
K = (1 + i ) x ( 1 + n i ) ,
(9)
где:
- целое число лет в течение срока вклада;
- оставшаяся дробная часть года.
С точки зрения сущности начисления процентов второй способ является
точным, а первый – приближенным, дающим меньшую величину множителя
наращения и, следовательно, меньшую сумму начисленных процентов.
Сложные проценты могут начисляться несколько раз в году (например, по
месяцам, по кварталам, по полугодиям). В этих случаях необходимо задавать
ставку процентов за период, либо годовую ставку процентов, исходя из
которой будет определяться ставка процентов за период начисления (такую
годовую ставку процентов называют также номинальной ставкой процентов).
Сумма вклада с процентами (наращенная сумма) при сроке n лет в этих
случаях будет равна:
S = P ( 1 + I ) = P ( 1 + j m ) (10)
где:
- ставка за период начисления;
- номинальная годовая ставка процентов;
- количество периодов начисления в году;
- количество периодов начисления в течение срока хранения вклада
( N = nm)
в) Расходы по депозитным сертификатам
Депозитные сертификаты являются одним из инструментов привлечения
средств клиентов банка. Их преимуществами являются то, что клиенты могут
продавать их до истечения срока хранения вклада, использовать для оплаты
товаров и услуг, а также имеют льготное налогообложение. Следует отметить,
что банки в настоящее время выпускают так называемые банковские векселя,
которые по своей сущности являются депозитными сертификатами, но, поскольку
в их названии есть слово вексель, считается, что их можно использовать
для расчетов за товары и услуги.
Депозитные сертификаты и банковские векселя по способу получения
дохода их владельцами подразделяются на два вида – процентные и дисконтные.
По процентным депозитным сертификатам начисляются проценты аналогично их
начислению по депозитным счетам.
Депозитные сертификаты дисконтного типа продаются по цене ниже
номинала, а погашаются по номиналу, что и определяет доход от их
приобретения.
Дисконт представляет собой разновидность процентных денег, которые
могут определяться как на основе ставки процентов, так и на основе учетной
ставки. Если банк при определении расходов по выпущенным им дисконтным
финансовым инструментам использует ставку процентов, то величина
процентных денег, выплаченных его предъявителю (величина процентных
расходов банка) будет определяться по формуле дисконтирования по простой
ставке процентов.
Другим способом определения процентных расходов по дисконтным
финансовым инструментам является использование учетной ставки.
Происхождение термина учетная ставка связано с банковским учетом
коммерческих векселей, при котором вексель или другое денежное
обязательство до наступления срока платежа по нему могут быть куплены
банком по цене, меньшей суммы, которая должна быть выплачена по ним в
конце срока, или, как принято говорить, учтены банком с дисконтом.
Предъявитель обязательства при этом получает деньги ранее указанного в нем
срока за вычетом дохода в виде дисконта. Банк при наступлении срока оплаты
векселя или иного обязательства получает полностью указанную в нем сумму.
Такую операцию можно рассматривать как выдачу банком кредита с удержанием
соответствующих процентов на срок, равный сроку от даты учета до даты
погашения векселя.
Сумма процентных денег в подобных операциях определяется исходя из
суммы обязательства, срока до погашения и учетной ставки. Простая годовая
учетная ставка в процентах определяется как:
D = (Dr S) x 100,
(11)
где:
Dr - сумма процентных денег (дисконт), выплачиваемая за год;
S - сумма, которая должна быть выплачена по денежному
обязательству.
В расчетных формулах обычно используют относительное значение учетной
ставки:
d = Dr S,
(12)
следовательно, годовой дисконт будет равен:
Dr = d x S,
(13)
Если срок от момента учета до момента погашения обязательства будет
составлять некоторую часть года, дисконт будет равен:
D = n x d x S = (t K) x d x S , где: (14)
n – срок от даты учета до даты погашения, выраженный в годах;
t – количество дней от даты учета до даты погашения;
K – расчетное количество дней в году.
Сумма, выдаваемая предъявителю денежного обязательства, будет равна:
P = S –D = S ( I – nd) = S ( 1 – t K x d ). (15)
г) Расчеты в условиях инфляции
При определении процентных ставок по вкладам, от которых будет
зависеть сумма процентных расходов банка, немаловажным фактором является
соотношение ставки процента и уровня инфляции, приводящей к обесцениванию
денежных доходов. Если рост инфляции выше роста доходов вкладчиков,
определяемых предлагаемыми банком процентными ставками, вкладчики могут
выбрать более доходный источник инвестирования своих временно свободных
денежных средств.
В современных условиях одним из подходов к учету инфляции может быть
определение ее роста в соответствии с ростом курса иностранной валюты. В
общем же случае при количественной оценке используют уровень и индекс
инфляции.
Уровень инфляции показывает, на сколько процентов выросли цены за
рассматриваемый период времени, и его можно записать как:
t =( S S) x 100%,
(16)
S – сумма, на которую надо увеличить сумму S для сохранения ее
покупательной способности.
В расчетных формулах обычно используют расчетное значение уровня
инфляции:
t = SS,
(17)
Сумма, покупательная способность которой с учетом инфляции должна
соответствовать покупательной способности суммы S, будет равна:
S = S + S = S + tS = S(1+t), (18)
Данное выражение можно записать в виде:
S = S I ,
(19)
где I - индекс инфляции, определяемый соотношением:
I = 1 + t,
(20)
Индекс инфляции показывает, во сколько раз выросли цены за
рассматриваемый период времени.
Последнее выражение характеризует взаимосвязь между уровнем и
индексом инфляции за один и тот же период времени. Если необходимо
определить уровень инфляции за некоторый срок (например, год) на основании
значения уровня инфляции за периоды, меньшие этого срока (например,
месяцы), для первого такого периода можно написать соотношение:
S = S(1 + t ),
(21)
для следующего:
S = S (1+t ) = S ( 1 +t )(1 + t ), и.т.д. (22)
Следовательно, сумма депозита с процентами, пересчитанная
(приведенная) на момент его оформления с учетом уровня инфляции за период
хранения, будет равна:
для ставки простых процентов -
P = P ( 1 +ni) 1 +t ,
(23)
для ставки сложных процентов при их начислении один раз в году:
P = P(1 + i ) 1 + t.
(24)
д) Анализ процентных расходов
Процентные расходы составляют основную часть расходов банков,
поэтому их детальный анализ имеет большое значение.
Обобщенная классификация процентных расходов может быть проведена в
соответствии с классификацией обязательств в публикуемой финансовой
отчетности банка, включающей средства центрального банка, других
коммерческих банков, средства клиентов, средства, привлеченные путем
выпуска банком долговых обязательств и прочие привлеченные средства.
Другим вариантом обобщенной классификации статей процентных расходов
является их классификация в отчете о прибылях и убытках по форме 2, в
соответствии с которой уплаченные банком проценты делятся на проценты по
расчетным, текущим и другим счетам клиентов, по депозитам и вкладам
предприятий, организаций. Фирм, по вкладам граждан в иностранной валюте, по
кредитам, полученным от других банков и т.д.
После анализа структуры расходов следует провести анализ их
относительной стоимости по видам и группам привлеченных средств. Общая
сумма процентных расходов банка за рассматриваемый период будет равна
сумме процентов, выплаченных по каждому конкретному вкладу, счету или
выпущенному банком долговому обязательству. Размер платы за использование
привлеченного капитала можно представить в виде:
C = S q, (25)
Где S – сумма использованных заемных средств;
q – норма платы за использование привлеченного капитал.
В финансовой практике стоимость использованного капитала ( финансовых
ресурсов) выражается в виде ставок простых и сложных процентов, что дает
возможность учитывать срок его использования. Аналогично определению
доходности различных финансовых операций в виде годовой ставки простых
процентов стоимость использованных ресурсов будет равна:
i =( C S)(Kt) = q (Kt), (26)
где: t –срок в днях, в течение которого за использование суммы S
средств была выплачена плата в размере C;
K – расчетное количество дней в году.
Если известны общая сумма привлеченных средств по всей совокупности их
источников, использованных банком в рассматриваемом периоде для проведения
активных операций, и сумма выплаченных по этим средствам процентов, по
приведенной формуле можно определить стоимость привлеченных ресурсов банка
в целом за период в виде годовой ставки простых процентов, или, иначе
говоря, среднюю ставку по привлеченным средствам за период. Сравнение
этого показателя с ... продолжение
Вы можете абсолютно на бесплатной основе полностью просмотреть эту работу через наше приложение.
Похожие работы
Дисциплины
- Информатика
- Банковское дело
- Оценка бизнеса
- Бухгалтерское дело
- Валеология
- География
- Геология, Геофизика, Геодезия
- Религия
- Общая история
- Журналистика
- Таможенное дело
- История Казахстана
- Финансы
- Законодательство и Право, Криминалистика
- Маркетинг
- Культурология
- Медицина
- Менеджмент
- Нефть, Газ
- Искуство, музыка
- Педагогика
- Психология
- Страхование
- Налоги
- Политология
- Сертификация, стандартизация
- Социология, Демография
- Статистика
- Туризм
- Физика
- Философия
- Химия
- Делопроизводсто
- Экология, Охрана природы, Природопользование
- Экономика
- Литература
- Биология
- Мясо, молочно, вино-водочные продукты
- Земельный кадастр, Недвижимость
- Математика, Геометрия
- Государственное управление
- Архивное дело
- Полиграфия
- Горное дело
- Языковедение, Филология
- Исторические личности
- Автоматизация, Техника
- Экономическая география
- Международные отношения
- ОБЖ (Основы безопасности жизнедеятельности), Защита труда
Реферат
Курсовая работа
Дипломная работа
Материал
Диссертация
Практика
-
-
-
1‑10 стр.
11‑20 стр.
21‑30 стр.
31‑60 стр.
61+ стр.
Основное
Кол‑во стр.
Доп.
Поиск
Ничего не найдено :(
Недавно просмотренные работы
Просмотренные работы не найдены
Заказ
Антиплагиат
Просмотренные работы
ru
ru/