ОРГАНИЗАЦИЯ УЧЕТА АКЦИОНЕРНОГО КАПИТАЛА В БАНКАХ ВТОРОГО УРОВНЯ
СОДЕРЖАНИЕ
ВВЕДЕНИЕ
1 ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ПРИЗНАНИЯ И ОЦЕНКИ АКЦИОНЕРНОГО КАПИТАЛА В БАНКАХ
ВТОРОГО УРОВНЯ
1.1 Сущность и значение акционерного капитала в банках
1.2 Достаточность акционерного капитала
1.3 Управление собственным капиталом банка
2 ОРГАНИЗАЦИЯ УЧЕТА АКЦИОНЕРНОГО КАПИТАЛА В БАНКАХ ВТОРОГО УРОВНЯ
2.1 Учет уставного и резервного капитала
2.2 Порядок учета выкупленных акций у акционеров, учета начисления и
выплаты дивидендов
2.4 Аудит уставного и резервного капитала
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
СПИСОК ИСПОЛЬЗУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ
ВВЕДЕНИЕ
Актуальность темы исследования. Совершенствование банковской
деятельности и определения основных направлений развития банков являются
одними из ключевых проблем современного экономического развития общества.
В последнее время вопросы банковского дела, связанные с собственным
капиталом банка привлекают особо пристальное внимание мировой
общественности и науки. От размера акционерного капитала банка, его
структуры во многом зависят финансовые результаты деятельности кредитной
организации, а также возможности увеличения вложений в экономику страны и
расширения спектра услуг, оказываемых клиентам банка. Определенным толчком
к такому пристальному вниманию послужил финансовый и банковский кризис.
Особую актуальность проблеме управления собственным капиталом банка и
вопросам его регулирования придает Базельский комитет по надзору, который
предпринял попытку коренного изменения системы оценки достаточности
акционерного капитала банка.
Несмотря на незначительный удельный вес в совокупных пассивах банков
акционерный капитал остается основой надежности и устойчивости банка,
фундаментом деятельности банка и "подушкой" его безопасности.
Именно высокие требования к капитальной устойчивости банка и
пристальное внимание со стороны надзорных органов к соблюдению стандартов
достаточности капитала для покрытия банковских рисков позволяют сохранить
устойчивость банковской системы в целом.
Однако нельзя однозначно утверждать, что чем больше размер
акционерного капитала банка, тем банк устойчивее и надежнее. Именно поэтому
сейчас пересматривается система требований к размеру и качеству
акционерного капитала банка. Для выработки нормативных требований к
банковской деятельности, необходимо четко определить результат их
применения. Это, в свою очередь, требует четкого определения понятийного
аппарата, касающегося акционерного капитала банка, его качественных
характеристик, функций и факторов, на него влияющих.
В настоящий момент политика Национального банка Республики Казахстан
направлена на укрупнение коммерческих банков. Большинству банков придется
увеличить размер своего капитала, не только из-за предъявляемых со стороны
Национального банка Республики Казахстан требований, но и для того чтобы
стать конкурентоспособными на мировом рынке.
1 ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ПРИЗНАНИЯ И ОЦЕНКИ АКЦИОНЕРНОГО КАПИТАЛА В
БАНКАХ ВТОРОГО УРОВНЯ
1.1 Сущность и значение акционерного капитала в банках
В процессе хозяйственной деятельности происходит постоянный оборот
капитала: последовательно он меняет денежную форму на материальную, которая
в свою очередь изменяется, принимая различные формы продукции, товара и
другие, в соответствии с условиями производственно-коммерческой
деятельности организации, и, наконец, капитал вновь превращается в денежные
средства, готовые начать новый кругооборот.
В бухгалтерской практике капитал предприятия часто разделяют на
капитал активный и пассивный. С методологической точки зрения это неверно.
Такой подход является причиной недооценки места и роли капитала в бизнесе и
приводит к поверхностному рассмотрению источников формирования капитала.
Капитал не может быть пассивным, так как является стоимостью, приносящей
прибавочную стоимость, находящуюся в движении, в постоянном обороте.
Поэтому более обоснованно здесь применять понятия источников формирования
капитала и функционирующего капитала.
Структура источников образования активов (средств) представлена
основными составляющими: собственным капиталом и заемными (привлеченными)
средствами. Акционерный капитал организации как юридического лица в общем
виде определяется стоимостью имущества, принадлежащего организации. Это так
называемые чистые активы организации. Они определяются как разность между
стоимостью имущества (активным капиталом) и заемным капиталом. Конечно,
акционерный капитал имеет сложное строение. Его состав зависит от
организационно-правовой формы хозяйствующего субъекта.
Под собственным капиталом понимают совокупность экономических
отношений, позволяющих включить в хозяйственный оборот финансовые ресурсы,
принадлежащие либо собственникам, либо самому хозяйственному субъекту.
Акционерный капитал состоит из уставного, добавочного и резервного
капитала, нераспределенной прибыли и целевых (специальных) фондов.
Коммерческие организации, функционирующие на принципах рыночной экономики,
как правило, владеют коллективной или корпоративной собственностью.
Собственниками выступают юридические и физические лица, коллектив
вкладчиков-пайщиков или корпорация акционеров. Уставный капитал,
сложившийся как часть акционерного капитала, наиболее полно отражает все
аспекты организационно-правовых основ формирования уставного капитала.
Данное понятие (категория) все больше входит в сознание людей,
изучающих экономику. Изучение этого понятия очень важно для обеспечения
эффективной работы хозяйствующего субъекта. Капитал представляет собой
ресурсы, используемые для производства и реализации товаров и услуг. На
этой основе можно сделать вывод о том, что капитал в широком смысле
представляет собой имущество и денежные средства, способные приносить
доход. Обоснованным является утверждение капитал- это самовозрастающая
стоимость. В этих определениях разъясняется его функциональное назначение
в процессе движения национального богатства. С позиции руководителя капитал
представляет собой совокупность основных фондов и оборотных средств,
которые позволяют достичь целей хозяйственной деятельности предприятия.
Другой взгляд на эту категорию позволяет рассматривать капитал как все
имущество, которым располагает собственник предприятия, его денежные и
другие финансовые средства, которые способствуют достижению поставленных
целей.
В зависимости от источников формирования, акционерный капитал
подразделяется на инвестированный капитал и накопленный. Инвестированный
капитал предоставляется собственниками организации.
В целом, в структуру акционерного капитала входят: имеющийся, или
располагаемый, капитал, который включает инвестированный капитал (уставный
капитал и эмиссионный доход), накопленный капитал (сформированный за счет
чистой прибыли организации) и результаты переоценки; потенциальный капитал,
включение которого в состав располагаемого капитала произойдет после
признания доходов, представленных в отчетном балансе как доходы будущих
периодов, и их отражение в соответствующем периоде в составе финансового
результата; временная составляющая, представленная величиной резервов
предстоящих расходов.
Акционерный капитал банка представляет собой совокупность различных
по назначению полностью оплаченных элементов, обеспечивающих экономическую
самостоятельность, стабильность и устойчивую работу банка. Обязательным
условием для включения в состав акционерного капитала тех или иных средств
является их способность выполнять роль страхового фонда для покрытия
непредвиденных убытков, возникающих в процессе деятельности банка, позволяя
тем самым банку продолжать проведение текущих операций в случае их
появления. Однако не все элементы акционерного капитала в одинаковой
степени обладают такими защитными свойствами. Многие из них имеют свои,
присущие только им особенности, которые оказывают влияние на способность
элемента возмещать чрезвычайные непредвиденные расходы. Это обстоятельство
обусловило необходимость выделения в структуре акционерного капитала банка
двух уровней: основного (базового) капитала, представляющего капитал
первого уровня, и дополнительного капитала, или капитала второго
уровня[27].
Перед тем как раскрывать экономическую сущность понятия банковский
капитал, нам необходимо оговориться об амбивалентности этого понятия,
присутствующего в экономической литературе. Речь идет о том, что в широком
смысле слова термин банковский капитал − это все имеющиеся у банка
ресурсы, активы, необходимые и используемые им для проведения банковских
операций. В узком же смысле банковский капитал есть синоним акционерного
капитала банка, составляющий меньшую часть банковского капитала. Именно в
этом смысле мы его и рассматриваем в нашем исследовании. Само понятие
акционерный капитал является составным: оно включает в себя указание
принадлежности − собственный, банковский и сущности − капитал. Отсюда
следует, что составляющие его элементы являются не только взаимосвязанными,
но и взаимозависимыми[30]. Во многих определениях капитала, данных в
литературе, присутствует его отождествление с запасом, ресурсом длительного
пользования, фондом, имуществом, что, как мы полагаем, раскрывает его
сущность, причем сущность экономическую. Применительно к области
банковского дела капитал, в этом смысле и как стартовый капитал, играет
особую роль на начальных этапах деятельности (когда уставный капитал и
акционерный капитал совпадают)[46].
Понятие банковский капитал употребляется в экономической литературе
и на практике довольно часто, и в зависимости от контекста в этот термин
вкладывается разный смысл. Банковский капитал отождествляется с такими
терминами, как акционерный капитал, собственные средства, банковские
ресурсы и т.п. Не прибегая к анализу всех точек зрения на понятие
банковский капитал, дадим такое определение, которое, по нашему мнению,
лучше всего отражает его существенные черты: банковский капитал - это
денежные средства и выражена в денежной форме доля материальных,
нематериальных и финансовых активов, находятся в распоряжении банков и
используемых ими для осуществления операций по размещению средств и
предоставление услуг с целью получения прибыли.
Более глубокому пониманию понятия банковский капитал способствует
его разделение на отдельные составляющие с последующим группировка их по
однородным признакам, т.е. классификация видов банковского капитала. В
зависимости от цели и задач, которые ставятся во время классификации,
используются различные ее критерии. Однако при этом следует учитывать, что,
мобилизуя свободные денежные средства одних субъектов рынка и передавая их
разными способами другим субъектам, банки всегда руководствуются главной
целью своей деятельности - получение прибыли.
Не прибегая к анализу всех критериев классификации банковского
капитала (это выходит за рамки нашего исследования, мы остановимся на одном
из них. Самой распространенной является классификация банковского капитала
за источником его образования. Различают привлеченный, одолженных и
собственный банковский капитал. Привлеченный капитал - это денежные
средства юридических и физических лиц, привлеченные банком на вклады.
Операции, связанные с привлечением средств на вклады, называются
депозитных, а такое привлечение - депозитным. Заимствования средств на
межбанковском рынке, в центральном банке, либо путем продажи собственных
долговых обязательств на денежном рынке называется не депозитного, а
полученный таким образом банковский капитал - одолженных. Общим для
привлеченного и одолженного банковского капитала является то, что это чужие
для банка средства, его обязательства перед вкладчиками и кредиторами.
Акционерный капитал банка представляет собой денежные средства и
выраженную в денежной форме часть имущества, которые принадлежат его
владельцам, обеспечивающих экономическую самостоятельность и финансовую
устойчивость банка, используются для осуществления банковских операций и
предоставления услуг с целью получения прибыли. По сравнению с другими
сферами предпринимательской деятельности акционерный капитал банка имеет
незначительную удельный вес в совокупном банковском капитале. Это
объясняется спецификой деятельности банков как финансовых посредников,
осуществляющих мобилизацию временно свободных средств на денежном рынке с
последующим их размещением среди юридических и физических лиц. Поэтому
акционерный капитал в банковской деятельности имеет несколько иное
назначение, чем в других сферах предпринимательства. Это четко
прослеживается через функции, которые выполняет акционерный капитал банка.
Отметим необходимым определение капитала как стоимости, приносящей
доход или самовозрастающей стоимости, то есть капитализации. В данном
случае происходит опосредованное влияние акционерного капитала банка на
расширение масштабов деятельности коммерческого банка. Именно с
постепенного наращивания размеров акционерного капитала связаны возможности
банков по увеличению его активных операций, и, следовательно, максимизации
в конечном счете результата банковской деятельности − дохода. Этот факт
обусловлен действием регулятивных норм банковского законодательства [51].
С этой же точки зрения к банковскому капиталу применимо определение
капитала как стоимости, приносящей прибавочную стоимость или потенциал
развертывания нового производства. И действительно, если рассматривать банк
как производителя особого продукта − банковских продуктов, то в этом
смысле акционерный капитал банка служит для него потенциалом (или
возможностью) расширения осуществления активных операций, а именно выдачи
кредитов. К тому же на начальном этапе деятельности банка, капитал − это и
фактор производства, хотя и несколько абстрактный.
Как отмечалось, банковский капитал отличается от акционерного капитала
других предприятий. Во-первых, его доля в составе ресурсов банка невысока −
около 20% в среднем, в то время как у предприятий, занятых в сфере
производства − около 50-60%. Далее, в современных условиях развития
финансового рынка банковский акционерный капитал приобретает особо важное
значение в качестве защитного, страхового резерва против убытков. Это
объясняется возросшей в последнее время рискованностью характера банковской
деятельности. В этом, скорее, и состоит основная характеристика
специфических черт понятия банковский капитал.
В основном в литературе представлены определения банковского
капитала как суммы плюсующих его элементов (акционерного капитала,
резервов, нераспределенной прибыли). Определение банковского капитала, во-
первых, должно быть универсальным, то есть подходить для любого
коммерческого банка.
Во-вторых, оно должно обладать некой степенью научности, иными словами
не должно быть слишком простым или формальным и ограниченным.
В-третьих, самое главное, оно должно характеризовать его сущность и
обладать необходимой институциональной составляющей и тем самым
подчеркивать специфичность банка как финансового предприятия-посредника.
На наш взгляд, акционерный капитал банка − это совокупность элементов
банковских пассивов, принадлежащих банку на правах собственности и
отвечающих следующим требованиям: стабильность; субординация в правах; -
отсутствие фиксированных начислений доходов; а также способные поглощать
возможные (потенциальные) убытки и тем самым обладающие основным
рискосдерживающим свойством. Кроме того, думается, что акционерный капитал
должен быть:
- достаточным (имеется ввиду соблюдение банками нормативов по
достаточности капитала, устанавливаемых органом по регулированию
банковского сектора);
- реальным (имеется в виду реальность капитала, в которой
заинтересованы потенциальные собственники, рассматривающие его в качестве
предмета покупки. То есть величина капитала не должны быть искусственно
завышена, она должна быть транспарентной, а не фиктивной и дутой);
- адекватным (то есть соответствующим принятым банком на себя
рискам).
Суть защитной функции акционерного капитала заключается в том, что он
служит прежде всего для защиты интересов вкладчиков и кредиторов банка, для
покрытия возможных убытков от банковской деятельности. Эта функция включает
гарантирования вкладов, которая защищает интересы вкладчиков банка в случае
его ликвидации или банкротства, а также обеспечивает функционирование банка
в случае возникновения убытков от его текущей деятельности. Указанные
убытки, как правило, покрываются за счет текущих доходов. Если их для
этого, а также для покрытия непредвиденных расходов недостаточно, то
используется доля акционерного капитала. Поэтому, когда банк имеет
достаточный резервный капитал и другие подобные резервы, он длительное
время может считаться надежным и платежеспособным даже при наличии убытков
от текущей деятельности. Использование привлеченного и одолженного капитала
для покрытия текущих убытков с экономической точки зрения недопустимо,
поскольку они сами являются долгом банка перед кредиторами и вкладчиками.
Роль защитной функции акционерного капитала банка меняется под
действием ряда факторов: общеэкономического и финансового состояния страны,
а также стабильности денежной сферы; состояния гарантирования вкладов в
стране; стратегии и тактики банков, прежде всего в области подчинения их
обеспечению ликвидности и финансовой устойчивости. Чем выше в стране
уровень развития гарантирования вкладов и осуществления активных операций,
тем меньшие требования к защитной функции акционерного капитала и тем
меньше его сумма может находиться в обороте банка. Однако чрезмерное
захват ликвидными и без рисковыми активами приводит к снижению доходности
банка, потери его позиций на денежном рынке и рынке банковских операций и
услуг.
Следующая функция акционерного капитала - обеспечение оперативной
деятельности банка. По сравнению с другими сферами предпринимательской
деятельности указанная функция в банковской деятельности является
второстепенной (по сравнению с защитной функцией) для акционерного капитала
банка. Однако недооценивать или игнорировать ее не следует, особенно на
первых шагах создания и деятельности банка, когда за счет акционерного
капитала формируется его инфраструктура и разворачивается банковская
деятельность. Ощутима роль этой функции акционерного капитала в процессе
дальнейшего расширения и структурного развития банка, разработка и
внедрение новых банковских технологий и продуктов.
Сущность регулирующих функции заключается в том, что через фиксацию
размера акционерного капитала (или отдельных его составляющих)
регулировочные и надзорные органы влияют на деятельность банка в целом. В
частности, установление норматива адекватности регулятивного капитала
(платежеспособности) имеет целью не допустить чрезмерного минимизации
банками акционерного капитала ради максимизации получаемых доходов, снизить
риск банкротства банков и повысить уровень защиты интересов вкладчиков и
кредиторов.
Многофункциональное назначение акционерного капитала делает его
неоднородным по своему составу. Одна его часть, предназначенная для
обеспечения банковской деятельности, является наиболее постоянной и
выступает в форме уставного капитала, частично резервного и
субординированного капитала, эмиссионных разниц, переоценки основных
средств, фондов развития банка и материального поощрения его работников.
Вторая часть акционерного капитала предназначена для страхования активных и
других операций и услуг банка от убытков. Эта часть более подвижная и
выступает частично в форме резервного капитала, резервов для покрытия
вероятных убытков от активных операций. Третья часть предназначена для
регулирования размера акционерного капитала, однако может использоваться
также для обеспечения банковской деятельности и для страховых потребностей
банка. Поэтому размер этой части акционерного капитала наиболее подвижный,
может изменяться в зависимости от изменения стратегических и тактических
целей самого банка, а также от изменения требований регулирующих и
надзорных органов. Указанная часть акционерного капитала выступает в форме
не распределенной прибыли, частично для этого могут привлекаться средства
на условиях субординированного долга.
Лучше понять сущность собственного банковского капитала дает
возможность его классификация по различным признакам.
В зависимости от организационно-правовой формы деятельности банка его
акционерный капитал делится на акционерный и паевой. Акционерный
акционерный капитал формируется изначально от выпуска и размещения акций.
В случае продажи акций по цене выше, чем номинальная стоимость, учредители
(акционеры) банка получают эмиссионный доход, который является частью
акционерного капитала. Дальнейший рост акционерного капитала происходит как
за счет капитализации части прибыли и некоторых других средств, так и через
допэмиссию акций. Заметим, что иногда акционерным называется акционерный
капитал, который принадлежит акционерному банку на правах собственности, а
значит, и его акционерам. Иногда акционерный капитал в экономической
литературе рассматривается в узком смысле - как мобилизованных путем
эмиссии акций.
Паевой акционерный капитал первоначально формируется за счет взносов
денежных средств и имущества (паев) в уставный капитал банка. Паевые банки
организуются на основе обществ с ограниченной ответственностью и
кооперативных банков, в которых ответственность каждого участника
ограничена размером его взноса. В случае выхода участника из паевого банка
ему выплачивается стоимость части имущества банка, пропорционально его доле
в уставном капитале.
По форме инвестирования выделяют формирования акционерного капитала в
денежной, материально-вещевой форме и в форме финансовых активов.
Действующим законодательством Казахстана предусмотрено формирование
акционерного капитала банков только в денежной форме в национальной и
свободно конвертируемой иностранной валюте (для учредителей или участников
банков-не резидентов). Денежная форма наиболее распространена,
универсальная и ликвидная, то есть легко трансформируется в другие формы.
Акционерный капитал в материально-вещевой форме формируется в виде зданий,
сооружений, оборудования и т.п. Акционерный капитал в форме финансовых
активов состоит из акций, облигаций и т.д. В отечественной банковской
практике формирования акционерного капитала банков за счет финансовых
активов не производится.
В зависимости от формы собственности различают следующие виды
акционерного капитала банка: частный, основанный на собственности
физического лица; коллективный - основанный на собственности коллектива,
различных видов хозяйственных обществ и предприятий; государственный,
который на правах собственности принадлежит государству.
По признаку резидентности различают акционерный капитал национальный,
который сформирован и принадлежит по праву собственности юридическим и
физическим лицам-резидентам Казахстана, и иностранный, который сформирован
и принадлежит на правах собственности юридическим и физическим лицам-не
резидентам.
По характеру использования различают акционерный капитал, который
накапливается, и акционерный капитал, который потребляется. Первый
используется для производственных нужд, т.е. для осуществления банковских
операций и предоставления услуг, а второй - потребляется, т.е.
используется, в частности, на материальное стимулирование и социальное
развитие коллектива банка.
В зависимости от характера использования в банковской деятельности
акционерный капитал банка делится на рабочее и нерабочее. Рабочим является
акционерный капитал, который приносит банку доход, а нерабочим - капитал,
вложенный в активы, которые не только не приносят банку доходов, а иногда и
вызывают убытки.
В зависимости от способа расчета выделяют балансовый и регулятивный
акционерный капитал. Балансовый акционерный капитал рассчитывается как
разница между балансовой стоимостью активов и обязательств банка.
Регулятивный акционерный капитал используется органами банковского надзора
для вычисления экономических нормативов деятельности банков и некоторых
других нужд. Вычисление регулятивного акционерного капитала проводится по
довольно сложной формуле, которая постоянно корректируется Национальным
банком Казахстана. За основу берут показатель балансового акционерного
капитала, который затем корректируется (как правило, уменьшается) на
различные статьи баланса, характеризующих банковские риски.
Исходя из порядка и источники формирования различают: уставный
капитал; резервный капитал и другие специальные фонды и резервы; не
распределенная прибыль; субординированный капитал.
Акционерный капитал банка представляет особую форму банковских
ресурсов. В отличие от других источников он носит постоянный безвозвратный
характер, имеет четко выраженную правовую основу и функциональную
направленность, является обязательным условием образования и
функционирования любого коммерческого банка с первого дня его
существования. Несмотря на незначительную долю в ресурсах акционерный
капитал выполняет ряд жизненно важных функций, которые, в свою очередь,
выступают как составляющие акционерного капитала в создании благоприятных
условий для нормального функционирования банка и дальнейшего его развития.
Отсюда, в свете выполнения собственным капиталом особых функций важна
и его роль. Принадлежность акционерного капитала к банковским ресурсам и
рассмотрение его именно с позиций места и роли в структуре ресурсов банка
позволяет нам отметить некоторые моменты:
во-первых, употребление акционерного капитала в контексте ресурс
означает возможность его использования и распоряжения;
во-вторых, ресурсы есть основа (фундамент) деятельности банка.
Представляется, что в этом заключается необходимость и важность
идентификации акционерного капитала как банковского ресурса.
Изучение структуры акционерного капитала необходимо для выявления
потенциальных источников увеличения акционерного капитала. А это, в свою
очередь, нужно для обозначения тех основных и наиболее существенных
способов и путей увеличения капитализации банковского сектора (как суммы
всех собственных капиталов коммерческих банков) на макроуровне в свете
решения поставленной в диссертационном исследовании проблемы.
По мере развития коммерческого банка
Рисунок 1 − Зависимость функций акционерного капитала банка
Примечание – составлено автором
Надо отметить, что некоторые авторы по-разному рассматривают и называют
одно и тоже определение источников капитала: структура собственных
средств [32]: виды банковского капитала (Г.С. Сейткасимов) [35],
источники банковского капитала (Г.Н.Белоглазова) [36]. На деле все эти
понятия идентичны по своей сути. В данном случае структура означает некую
совокупность элементов и подэлементов в их взаимосвязи. В свою очередь,
употребление в литературе уже в качестве источника того же элемента или
вида акционерного капитала подразумевает потенциальную возможность
увеличения последнего. Деление источников на внутренние и внешние
обусловлено направлением притока средств в акционерный капитал банка и
отчасти правом собственности. В последнем случае внутренние и внешние
источники есть синонимы собственных и заемных. Внешний источник связан с
привлечением средств сторонних инвесторов. Говоря о внутренних источниках
капитала банка, мы заранее знаем об их размерах (то есть прибыль уже
получена и акционерам остается лишь решить какую ее часть капитализировать,
а какую направить на выплату дивидендов). В случае же с внешними
источниками размер получаемых в будущем средств − величина прогнозная, а
значит, присутствует элемент неизвестности. Это позволяет нам сделать вывод
о том, что внутренние источники обладают большей степенью надежности и
стабильности, чем внешние. Но в то же время внутренние источники зависят от
усилий самих менеджеров.
Понятие "собственные средства банка" включает все пассивы,
образованные в процессе внутренней деятельности банка.
Под собственным капиталом банка следует понимать специально
создаваемые фонды и резервы, предназначенные для обеспечения его
экономической стабильности, поглощения возможных убытков и находящиеся в
использовании банка в течение всего периода его функционирования.
В частности, в составе источников основного капитала банка выделяются:
- уставный капитал акционерного коммерческого банка в части
обыкновенных акций, а также акций, не относящихся к кумулятивным;
- уставный капитал коммерческого банка, созданного в форме общества с
ограниченной ответственностью;
- фонды коммерческого банка (резервный и иные), сформированные за счет
прибыли прошлых лет и текущего года (на основании данных, подтвержденных
аудиторской организацией);
- эмиссионный доход банка, созданного в форме акционерного общества;
- эмиссионный доход банка, созданного в форме общества с ограниченной
ответственностью;
- прибыль прошлых лет и текущего года, уменьшенная на величину
распределенных средств за соответствующий период, данные о которых
подтверждены аудиторским заключением, т.е. нераспределенная прибыль;
- часть резерва под обесценение вложений в ценные бумаги, акций и
долей участия[37].
В состав основного капитала включаются фонды, использование которых не
уменьшает величины имущества банка.
Источниками дополнительного капитала банка являются:
- прирост стоимости имущества за счет переоценки;
- часть резерва на возможные потери по ссудам;
- фонды, сформированные в текущем году, прибыль текущего года;
- субординированные кредиты;
- привилегированные акции с кумулятивным элементом[38].
Может быть включена в состав дополнительного капитала прибыль прошлого
года до аудиторского подтверждения.
Первоначально на этапе создания коммерческого банка единственным
источником его акционерного капитала является уставный капитал. Остальные
источники образуются непосредственно в процессе деятельности банка. По мере
их создания уставный капитал становится частью акционерного капитала банка,
но продолжает оставаться его основным элементом.
Уставный капитал, образуя ядро акционерного капитала, играет
значительную роль в деятельности коммерческого банка. Именно он определяет
минимальный размер имущества, гарантирующего интересы вкладчиков и
кредиторов банка, и служит обеспечением его обязательств. Именно он
позволяет коммерческому банку продолжать операции в случае возникновения
крупных непредвиденных расходов и используется для их покрытия, если
имеющихся у банка для финансирования таких затрат резервных фондов окажется
недостаточно[39]. Банковские аналитики исходят из того, что банк в отличие
от других коммерческих предприятий сохраняет свою платежеспособность до тех
пор, пока остается нетронутым его уставный капитал.
Коммерческие банки в ходе своей деятельности по мере накопления
прибыли создают за счет нее другой источник акционерного капитала
коммерческого банка - различные фонды: резервный фонд, фонды специального
назначения, фонды накопления и др. Указанные фонды включаются в состав
основного капитала на основании данных годового бухгалтерского отчета
банка, заверенного аудиторской организацией.
1.2 Достаточность акционерного капитала
В современных условиях экономического кризиса проблема увеличения
ресурсной базы банков имеет первостепенное значение. Вопрос эффективного ее
использования и дальнейшей капитализации представляет решающую задачу
обеспечения устойчивости банковской системы. От совокупности объема и
качественной структуры ресурсов зависят направления и масштабы деятельности
банков, определяемые объектом их активных операций. Как известно, характер
операций банка действительно зависит от качественного состава ресурсной
базы банка.
Деление ресурсов коммерческого банка на собственные и привлеченные
средства объясняется спецификой посреднической деятельности банка, которая
заключается в привлечении свободных денежных средств физических и
юридических лиц и их последующем предоставлении другим субъектам
финансового рынка на условиях возвратности, срочности и платности. При этом
коммерческий банк может осуществлять свои операции только в пределах
имеющихся у него ресурсов. Значение данного факта в некоторой степени
определяет то, что в последнее время все больше внимания уделяется
оптимизации структуры, обеспечению стабильности и совершенствованию
ресурсной базы банков[13].
На банк как субъект рыночных отношений оказывает влияние значительное
число факторов, которые непременно накладывают определенный отпечаток на
деятельность банка и на процесс управления этой деятельностью.
Очень важно оценить и выбрать источник, наиболее подходящий к
потребностям и целям банка. Выбор лучшего источника наращивания размеров
акционерного капитала банка, на наш взгляд, следует осуществлять с учетом:
- прав и интересов существующих и потенциальных акционеров банка;
- рыночных условий (способности рынка поглотить новую эмиссию акций
или капитальных обязательств банка);
- степени точности прогнозов относительно будущей прибыли банка;
- организационно-правовой формы банка;
- риска недостаточности или недоступности для банка каждого отдельного
источника акционерного капитала;
- относительных издержек по привлечению конкретного источника его
роста;
- влияния на доходность акционерного капитала, измеряемую прибылью на
одну обыкновенную акцию;
- существующих ограничений по привлечению отдельных источников
акционерного капитала банка, предусмотренных законодательством иили
банковскими регулирующими органами;
- налогообложения операций по наращиванию размеров акционерного
капитала банка.
Определить объем капитала, которым должен располагать банк или
банковская система в целом, трудно, но он должен быть достаточным для
выполнения уже рассмотренных основных функций: финансирования операций
банка, защиты интересов вкладчиков и других кредиторов, поддержания доверия
вкладчиков и органов контроля.
Попробуем определить значение термина достаточность. Достаточность
капитала определяет надежность банка, его устойчивость и степень
подверженности риску (risk exposure). Благодаря той защите, которую
акционерный капитал противопоставляет чрезвычайным расходам, поддержание
его на достаточном уровне является одним из основных способов обеспечения
доверия общества к конкретному коммерческому банку и банковской системе в
целом. Именно поэтому достаточность капитала входит в ряд показателей,
находящихся под контролем государства.
Но, с точки зрения смысловой (экономической) нагрузки будет
неправильно отождествлять понятия достаточность и адекватность. Попробуем
это доказать, опираясь на концепцию регулятивного и экономического
капитала. Согласно первой концепции, регулятивный капитал − это капитал,
которым банк должен располагать для проведения соответствующих операций,
поскольку этого требует регулирующий орган. Наряду с концепцией
регулятивного капитала, в современной западной теории существует также
концепция экономического капитала. Экономический капитал − это капитал,
необходимый для адекватного покрытия рисков, принимаемых конкретным
банком. Капитал, необходимый для покрытия неожидаемых потерь (unexpected
losses), в современной западной теории именуют экономическим. Потери,
превышающие ожидаемый нормальный для данных условий уровень, который должен
быть предусмотрен ценой и резервами на возможные потери, относится к
категории неожидаемых (unexpected) потерь. Такие потери должны возмещаться
капиталом. С этих позиций, следуя логике ассоциативного мышления,
достаточность и адекватность есть смысловые характеристики регулятивного и
экономического капитала соответственно. Эти понятия не могут быть
идентичными даже потому, что регулятивный и экономический капитал на деле
не совпадают.
Далее, эти понятия являются взаимосвязанными (в соответствии с
рисунком 2): так, в основе принципа достаточности лежит принцип
адекватности, который исходит из практики как объективная необходимость.
Рисунок 2 − Взаимосвязь ключевых понятий адекватность и
достаточность банковского капитала
Примечание - разработано автором
Можно сказать, что адекватность − базовый принцип достаточности и
понятие адекватность несколько шире, чем достаточность.
Таким образом, считаем, что достаточность капитала банка - это такое
состояние капитала банка, которое характеризуется соблюдением определенных
условий, и при котором капитал способен полноценно выполнять свои функции.
А адекватность капитала − это основной принцип достаточности капитала,
сопоставление капитала банка и рисков, возникающих при осуществлении банком
своей деятельности.
В 1988 году Банком международных расчетов (BIS) было принято
Соглашение о международной унификации расчета капитала и стандартов
капитала, которое ввело в практику норматив достаточности капитала,
называемый коэффициентом Кука. Базельское соглашение (Basle Accord) оказало
большое влияние на политику банков по управлению рисками и формированию их
акционерного капитала. В основу методики расчета коэффициентов минимальной
потребности в капитале положен принцип учета активов банка и связанных с
ними рисков. Новация состояла в том, что при расчете коэффициента капитал
банка сопоставлялся с расчетным показателем рискованных активов, где каждый
элемент активов отнесен к определенной категории и взвешен в соответствии с
установленной шкалой коэффициентов. Так, минимальное требуемое значение
коэффициента достаточности капитала было установлено на уровне 8% для общей
суммы собственных средств, то есть больше или равно 8%.
CRWA=8%, RWA=CRWA+MR,
(1)
где C − капитал;
RWA − взвешенные по риску активы;
CRWA − взвешенные по кредитному риску активы;
MR − рыночный риск.
Основные изменения первого компонента Минимальные требования к
капиталу сводятся к следующему:
а) банки могут выбирать между следующими тремя способами расчета
своего кредитного риска, которые расставлены в порядке возрастания
чувствительности к рискам: стандартизованный подход (SA); фундаментальный
подход на основе внутренних рейтингов (F-IRB); усовершенствованный подход
на основе внутренних рейтингов (A-IRB);
б) банки должны включать операционный риск в расчет риска.
Поэтому формула Базеля-2 изменилась:
CRWA = 8%, RWA = CRWA + MR + OR
(2)
в) Базелем-2 признается и поощряется более широкий круг способов
снижения кредитного риска (CRM);
г) Базелем-2 предусматривается более подробная и точная методология
секьюритизации. [14]
Формула расчета взвешенных по риску активов выглядит следующим образом
(она приведена в качестве примера):
Корреляция (R) = 0,12 x (1 - EXP (-50 x PD)) (1 – EXP (-50))
+0,24 x [1-(1- EXP (-50 x PD))(1 – EXP (-50))]
(3)
Корректировка срока погашения (b) = (0,11852 – 0.05478 x ln (PD))^2
Требования к капиталу (К) = [LGD x N [ (1-R)^-0,5 x G (PD) + (R(1-
R))^0,5 x G (0,999)] – PD x LGD] x (1-1)
Так, при снижении кредитных рисков (CRM - credit risk mitigation) при
всеобъемлющем подходе стоимость под риском с учетом факторов ее снижения
рассчитывается по следующей формуле:
E* = max {0, [E x (1 + He) – C x (1 – Hc - Hfx)]},
(4)
где E* − стоимость под риском с учетом факторов ее снижения;
E − текущая стоимость кредитного требования;
He − дисконт, применяемый к кредитному требованию;
C − текущая стоимость предоставленного обеспечения;
Hc − дисконт, применимый к обеспечению;
Hfx − дисконт, учитывающий несовпадение валют залога и кредита[15].
Предложенный Базельским комитетом подход к определению достаточности
капитала обладает следующими основными достоинствами:
- характеризует “реальный” капитал банка;
- способствует пересмотру стратегии банков и отказу от чрезмерного
наращивания кредитов при минимальном капитале, отдавая предпочтение не
объему кредитного портфеля, а его качеству;
- способствует увеличению доли не рисковой деятельности банка;
- поощряет правительство уменьшать регламентацию деятельности банков,
поскольку в ней проявляется больше элементов саморегулирования;
- дает возможность учитывать риски по забалансовым обязательствам;
- позволяет сравнивать банковские системы разных стран.
Вместе с тем следует отметить, что наряду с достоинствами
предложенного метода расчета достаточности капитала банка он имеет ряд
существенных недостатков. Основными из них являются:
- отсутствие достаточной четкости в определении составных элементов
капитала по уровням, что позволяет смягчить требования к капиталу со
стороны отдельных банков;
- недостаточно подробная дифференциация активов по степени риска;
- занижение требований к резервам по отдельным видам операций;
- ориентация на оценку достаточности капитала только по кредитному
риску;
- отсутствие зависимости объема капитала от рыночных и процентных
рисков, которые имеют очень важное значение в деятельности банка.
В Республике Казахстан впервые о проблеме капитализации банковского
сектора было публично заявлено на IV Конгрессе финансистов. Председатель
Национального банка указал на необходимость повышения уровня капитализации
банков, усиления контроля за рисками, что во многом обусловлено быстрым
ростом активов и кредитным бумом последних лет. Недостаточная
капитализация − это сдерживающий фактор для развития банковской системы.
Такая постановка вопроса требует рассмотрения, как экономической сущности
капитализации, так и поиска путей и оценки перспектив капитализации
казахстанской банковской системы.
Любой коммерческий банк, который ориентируется на определенный круг
клиентов и объем предоставляемых им услуг, должен иметь акционерный
капитал такой величины, чтобы быть в состоянии удовлетворять все
обоснованные потребности своих клиентов в заемных средствах и своевременно
выполнять все взятые на себя обязательства, не нарушая при этом
установленных нормативов и не подвергая себя повышенному риску.
Принятый в казахстанской банковской практике для контроля за
поддержанием коммерческими банками акционерного капитала на достаточном для
возмещения потерь в критических ситуациях метод расчета норматива
достаточности банковского капитала во многом соответствует международным
стандартам.
Акционерный капитал рассчитывается как сумма капитала первого уровня
и капитала второго уровня (капитал второго уровня включается в размере, не
превышающем капитал первого уровня) и капитала третьего уровня (капитал
третьего уровня включается в размере, не превышающем двести пятьдесят
процентов части капитала первого уровня, предназначенного для покрытия
рыночного риска) за вычетом инвестиций банка.
Инвестиции банка представляют собой вложения банка в акции (доли
участия в уставном капитале) юридического лица, а также субординированный
долг юридического лица, совокупный размер которых превышает десять
процентов суммы капитала первого уровня и капитала второго уровня банка.
Часть капитала первого уровня, предназначенного для покрытия рыночного
риска, представляет собой разницу между фактическим размером капитала
первого уровня и минимальным размером капитала первого уровня, необходимого
для выполнения нормативов достаточности акционерного капитала банка, с
учетом установленных ограничений по включению в акционерный капитал
капитала второго уровня.
Капитал первого уровня рассчитывается как сумма:
- оплаченного уставного капитала за минусом собственных выкупленных
акций;
- дополнительного капитала;
- нераспределенного чистого дохода прошлых лет (в том числе фонды,
резервы, сформированные за счет чистого дохода прошлых лет);
- бессрочных договоров, в результате которых одновременно возникает
финансовый актив у одного лица и финансовое обязательство или иной
финансовый инструмент, подтверждающий право на долю активов юридического
лица, оставшихся после вычетов всех его обязательств, у другого лица;
за минусом:
- убытков прошлых лет;
- превышения расходов текущего года над доходами текущего года.
Бессрочные финансовые инструменты не будут включатся в расчет капитала
первого уровня с 1 июля 2011 года.
Капитал второго уровня рассчитывается как сумма:
- размера превышения доходов текущего года над расходами текущего
года;
- размера переоценки основных средств и ценных бумаг;
- размера резервов (провизии) на общебанковские риски в сумме, не
превышающей 1,25 процентов суммы активов, взвешенных с учетом риска, за
вычетом не инвестированных остатков средств, принятых на условиях
кастодиального договора;
- оплаченных бессрочных финансовых инструментов, не включенных в
расчет капитала первого уровня;
- субординированного долга второго уровня банка, включаемого в
акционерный капитал, в сумме, не превышающей пятьдесят процентов суммы
капитала первого уровня, за минусом выкупленного собственного
субординированного долга банка.
Капитал третьего уровня представляет собой субординированный долг
третьего уровня, соответствующего следующим условиям:
1) не имеет обеспечения, предоставленного банком, лицом, связанным с
ним особыми отношениями или аффилированным лицом банка;
2) не является депозитом либо обязательством на предъявителя;
3) может быть погашен (полностью или частично) банком, в том числе
досрочно только по инициативе банка при условии, что такое погашение в
соответствии с заключением уполномоченного органа не приведет к
несоблюдению установленных настоящей Инструкцией пруденциальных нормативов;
4) имеет первоначальный срок до погашения более двух лет.
Субординированный долг второго уровня, не включенный в капитал второго
уровня, за исключением его амортизированной части, может быть включен в
капитал третьего уровня банка.
Достаточность акционерного капитала банка характеризуется двумя
коэффициентами:
- отношением капитала первого уровня за вычетом инвестиций банка,
взятых в пределах доли капитала первого уровня в общей сумме ... продолжение
Вы можете абсолютно на бесплатной основе полностью просмотреть эту работу через наше приложение.
ВВЕДЕНИЕ
1 ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ПРИЗНАНИЯ И ОЦЕНКИ АКЦИОНЕРНОГО КАПИТАЛА В БАНКАХ
ВТОРОГО УРОВНЯ
1.1 Сущность и значение акционерного капитала в банках
1.2 Достаточность акционерного капитала
1.3 Управление собственным капиталом банка
2 ОРГАНИЗАЦИЯ УЧЕТА АКЦИОНЕРНОГО КАПИТАЛА В БАНКАХ ВТОРОГО УРОВНЯ
2.1 Учет уставного и резервного капитала
2.2 Порядок учета выкупленных акций у акционеров, учета начисления и
выплаты дивидендов
2.4 Аудит уставного и резервного капитала
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
СПИСОК ИСПОЛЬЗУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ
ВВЕДЕНИЕ
Актуальность темы исследования. Совершенствование банковской
деятельности и определения основных направлений развития банков являются
одними из ключевых проблем современного экономического развития общества.
В последнее время вопросы банковского дела, связанные с собственным
капиталом банка привлекают особо пристальное внимание мировой
общественности и науки. От размера акционерного капитала банка, его
структуры во многом зависят финансовые результаты деятельности кредитной
организации, а также возможности увеличения вложений в экономику страны и
расширения спектра услуг, оказываемых клиентам банка. Определенным толчком
к такому пристальному вниманию послужил финансовый и банковский кризис.
Особую актуальность проблеме управления собственным капиталом банка и
вопросам его регулирования придает Базельский комитет по надзору, который
предпринял попытку коренного изменения системы оценки достаточности
акционерного капитала банка.
Несмотря на незначительный удельный вес в совокупных пассивах банков
акционерный капитал остается основой надежности и устойчивости банка,
фундаментом деятельности банка и "подушкой" его безопасности.
Именно высокие требования к капитальной устойчивости банка и
пристальное внимание со стороны надзорных органов к соблюдению стандартов
достаточности капитала для покрытия банковских рисков позволяют сохранить
устойчивость банковской системы в целом.
Однако нельзя однозначно утверждать, что чем больше размер
акционерного капитала банка, тем банк устойчивее и надежнее. Именно поэтому
сейчас пересматривается система требований к размеру и качеству
акционерного капитала банка. Для выработки нормативных требований к
банковской деятельности, необходимо четко определить результат их
применения. Это, в свою очередь, требует четкого определения понятийного
аппарата, касающегося акционерного капитала банка, его качественных
характеристик, функций и факторов, на него влияющих.
В настоящий момент политика Национального банка Республики Казахстан
направлена на укрупнение коммерческих банков. Большинству банков придется
увеличить размер своего капитала, не только из-за предъявляемых со стороны
Национального банка Республики Казахстан требований, но и для того чтобы
стать конкурентоспособными на мировом рынке.
1 ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ПРИЗНАНИЯ И ОЦЕНКИ АКЦИОНЕРНОГО КАПИТАЛА В
БАНКАХ ВТОРОГО УРОВНЯ
1.1 Сущность и значение акционерного капитала в банках
В процессе хозяйственной деятельности происходит постоянный оборот
капитала: последовательно он меняет денежную форму на материальную, которая
в свою очередь изменяется, принимая различные формы продукции, товара и
другие, в соответствии с условиями производственно-коммерческой
деятельности организации, и, наконец, капитал вновь превращается в денежные
средства, готовые начать новый кругооборот.
В бухгалтерской практике капитал предприятия часто разделяют на
капитал активный и пассивный. С методологической точки зрения это неверно.
Такой подход является причиной недооценки места и роли капитала в бизнесе и
приводит к поверхностному рассмотрению источников формирования капитала.
Капитал не может быть пассивным, так как является стоимостью, приносящей
прибавочную стоимость, находящуюся в движении, в постоянном обороте.
Поэтому более обоснованно здесь применять понятия источников формирования
капитала и функционирующего капитала.
Структура источников образования активов (средств) представлена
основными составляющими: собственным капиталом и заемными (привлеченными)
средствами. Акционерный капитал организации как юридического лица в общем
виде определяется стоимостью имущества, принадлежащего организации. Это так
называемые чистые активы организации. Они определяются как разность между
стоимостью имущества (активным капиталом) и заемным капиталом. Конечно,
акционерный капитал имеет сложное строение. Его состав зависит от
организационно-правовой формы хозяйствующего субъекта.
Под собственным капиталом понимают совокупность экономических
отношений, позволяющих включить в хозяйственный оборот финансовые ресурсы,
принадлежащие либо собственникам, либо самому хозяйственному субъекту.
Акционерный капитал состоит из уставного, добавочного и резервного
капитала, нераспределенной прибыли и целевых (специальных) фондов.
Коммерческие организации, функционирующие на принципах рыночной экономики,
как правило, владеют коллективной или корпоративной собственностью.
Собственниками выступают юридические и физические лица, коллектив
вкладчиков-пайщиков или корпорация акционеров. Уставный капитал,
сложившийся как часть акционерного капитала, наиболее полно отражает все
аспекты организационно-правовых основ формирования уставного капитала.
Данное понятие (категория) все больше входит в сознание людей,
изучающих экономику. Изучение этого понятия очень важно для обеспечения
эффективной работы хозяйствующего субъекта. Капитал представляет собой
ресурсы, используемые для производства и реализации товаров и услуг. На
этой основе можно сделать вывод о том, что капитал в широком смысле
представляет собой имущество и денежные средства, способные приносить
доход. Обоснованным является утверждение капитал- это самовозрастающая
стоимость. В этих определениях разъясняется его функциональное назначение
в процессе движения национального богатства. С позиции руководителя капитал
представляет собой совокупность основных фондов и оборотных средств,
которые позволяют достичь целей хозяйственной деятельности предприятия.
Другой взгляд на эту категорию позволяет рассматривать капитал как все
имущество, которым располагает собственник предприятия, его денежные и
другие финансовые средства, которые способствуют достижению поставленных
целей.
В зависимости от источников формирования, акционерный капитал
подразделяется на инвестированный капитал и накопленный. Инвестированный
капитал предоставляется собственниками организации.
В целом, в структуру акционерного капитала входят: имеющийся, или
располагаемый, капитал, который включает инвестированный капитал (уставный
капитал и эмиссионный доход), накопленный капитал (сформированный за счет
чистой прибыли организации) и результаты переоценки; потенциальный капитал,
включение которого в состав располагаемого капитала произойдет после
признания доходов, представленных в отчетном балансе как доходы будущих
периодов, и их отражение в соответствующем периоде в составе финансового
результата; временная составляющая, представленная величиной резервов
предстоящих расходов.
Акционерный капитал банка представляет собой совокупность различных
по назначению полностью оплаченных элементов, обеспечивающих экономическую
самостоятельность, стабильность и устойчивую работу банка. Обязательным
условием для включения в состав акционерного капитала тех или иных средств
является их способность выполнять роль страхового фонда для покрытия
непредвиденных убытков, возникающих в процессе деятельности банка, позволяя
тем самым банку продолжать проведение текущих операций в случае их
появления. Однако не все элементы акционерного капитала в одинаковой
степени обладают такими защитными свойствами. Многие из них имеют свои,
присущие только им особенности, которые оказывают влияние на способность
элемента возмещать чрезвычайные непредвиденные расходы. Это обстоятельство
обусловило необходимость выделения в структуре акционерного капитала банка
двух уровней: основного (базового) капитала, представляющего капитал
первого уровня, и дополнительного капитала, или капитала второго
уровня[27].
Перед тем как раскрывать экономическую сущность понятия банковский
капитал, нам необходимо оговориться об амбивалентности этого понятия,
присутствующего в экономической литературе. Речь идет о том, что в широком
смысле слова термин банковский капитал − это все имеющиеся у банка
ресурсы, активы, необходимые и используемые им для проведения банковских
операций. В узком же смысле банковский капитал есть синоним акционерного
капитала банка, составляющий меньшую часть банковского капитала. Именно в
этом смысле мы его и рассматриваем в нашем исследовании. Само понятие
акционерный капитал является составным: оно включает в себя указание
принадлежности − собственный, банковский и сущности − капитал. Отсюда
следует, что составляющие его элементы являются не только взаимосвязанными,
но и взаимозависимыми[30]. Во многих определениях капитала, данных в
литературе, присутствует его отождествление с запасом, ресурсом длительного
пользования, фондом, имуществом, что, как мы полагаем, раскрывает его
сущность, причем сущность экономическую. Применительно к области
банковского дела капитал, в этом смысле и как стартовый капитал, играет
особую роль на начальных этапах деятельности (когда уставный капитал и
акционерный капитал совпадают)[46].
Понятие банковский капитал употребляется в экономической литературе
и на практике довольно часто, и в зависимости от контекста в этот термин
вкладывается разный смысл. Банковский капитал отождествляется с такими
терминами, как акционерный капитал, собственные средства, банковские
ресурсы и т.п. Не прибегая к анализу всех точек зрения на понятие
банковский капитал, дадим такое определение, которое, по нашему мнению,
лучше всего отражает его существенные черты: банковский капитал - это
денежные средства и выражена в денежной форме доля материальных,
нематериальных и финансовых активов, находятся в распоряжении банков и
используемых ими для осуществления операций по размещению средств и
предоставление услуг с целью получения прибыли.
Более глубокому пониманию понятия банковский капитал способствует
его разделение на отдельные составляющие с последующим группировка их по
однородным признакам, т.е. классификация видов банковского капитала. В
зависимости от цели и задач, которые ставятся во время классификации,
используются различные ее критерии. Однако при этом следует учитывать, что,
мобилизуя свободные денежные средства одних субъектов рынка и передавая их
разными способами другим субъектам, банки всегда руководствуются главной
целью своей деятельности - получение прибыли.
Не прибегая к анализу всех критериев классификации банковского
капитала (это выходит за рамки нашего исследования, мы остановимся на одном
из них. Самой распространенной является классификация банковского капитала
за источником его образования. Различают привлеченный, одолженных и
собственный банковский капитал. Привлеченный капитал - это денежные
средства юридических и физических лиц, привлеченные банком на вклады.
Операции, связанные с привлечением средств на вклады, называются
депозитных, а такое привлечение - депозитным. Заимствования средств на
межбанковском рынке, в центральном банке, либо путем продажи собственных
долговых обязательств на денежном рынке называется не депозитного, а
полученный таким образом банковский капитал - одолженных. Общим для
привлеченного и одолженного банковского капитала является то, что это чужие
для банка средства, его обязательства перед вкладчиками и кредиторами.
Акционерный капитал банка представляет собой денежные средства и
выраженную в денежной форме часть имущества, которые принадлежат его
владельцам, обеспечивающих экономическую самостоятельность и финансовую
устойчивость банка, используются для осуществления банковских операций и
предоставления услуг с целью получения прибыли. По сравнению с другими
сферами предпринимательской деятельности акционерный капитал банка имеет
незначительную удельный вес в совокупном банковском капитале. Это
объясняется спецификой деятельности банков как финансовых посредников,
осуществляющих мобилизацию временно свободных средств на денежном рынке с
последующим их размещением среди юридических и физических лиц. Поэтому
акционерный капитал в банковской деятельности имеет несколько иное
назначение, чем в других сферах предпринимательства. Это четко
прослеживается через функции, которые выполняет акционерный капитал банка.
Отметим необходимым определение капитала как стоимости, приносящей
доход или самовозрастающей стоимости, то есть капитализации. В данном
случае происходит опосредованное влияние акционерного капитала банка на
расширение масштабов деятельности коммерческого банка. Именно с
постепенного наращивания размеров акционерного капитала связаны возможности
банков по увеличению его активных операций, и, следовательно, максимизации
в конечном счете результата банковской деятельности − дохода. Этот факт
обусловлен действием регулятивных норм банковского законодательства [51].
С этой же точки зрения к банковскому капиталу применимо определение
капитала как стоимости, приносящей прибавочную стоимость или потенциал
развертывания нового производства. И действительно, если рассматривать банк
как производителя особого продукта − банковских продуктов, то в этом
смысле акционерный капитал банка служит для него потенциалом (или
возможностью) расширения осуществления активных операций, а именно выдачи
кредитов. К тому же на начальном этапе деятельности банка, капитал − это и
фактор производства, хотя и несколько абстрактный.
Как отмечалось, банковский капитал отличается от акционерного капитала
других предприятий. Во-первых, его доля в составе ресурсов банка невысока −
около 20% в среднем, в то время как у предприятий, занятых в сфере
производства − около 50-60%. Далее, в современных условиях развития
финансового рынка банковский акционерный капитал приобретает особо важное
значение в качестве защитного, страхового резерва против убытков. Это
объясняется возросшей в последнее время рискованностью характера банковской
деятельности. В этом, скорее, и состоит основная характеристика
специфических черт понятия банковский капитал.
В основном в литературе представлены определения банковского
капитала как суммы плюсующих его элементов (акционерного капитала,
резервов, нераспределенной прибыли). Определение банковского капитала, во-
первых, должно быть универсальным, то есть подходить для любого
коммерческого банка.
Во-вторых, оно должно обладать некой степенью научности, иными словами
не должно быть слишком простым или формальным и ограниченным.
В-третьих, самое главное, оно должно характеризовать его сущность и
обладать необходимой институциональной составляющей и тем самым
подчеркивать специфичность банка как финансового предприятия-посредника.
На наш взгляд, акционерный капитал банка − это совокупность элементов
банковских пассивов, принадлежащих банку на правах собственности и
отвечающих следующим требованиям: стабильность; субординация в правах; -
отсутствие фиксированных начислений доходов; а также способные поглощать
возможные (потенциальные) убытки и тем самым обладающие основным
рискосдерживающим свойством. Кроме того, думается, что акционерный капитал
должен быть:
- достаточным (имеется ввиду соблюдение банками нормативов по
достаточности капитала, устанавливаемых органом по регулированию
банковского сектора);
- реальным (имеется в виду реальность капитала, в которой
заинтересованы потенциальные собственники, рассматривающие его в качестве
предмета покупки. То есть величина капитала не должны быть искусственно
завышена, она должна быть транспарентной, а не фиктивной и дутой);
- адекватным (то есть соответствующим принятым банком на себя
рискам).
Суть защитной функции акционерного капитала заключается в том, что он
служит прежде всего для защиты интересов вкладчиков и кредиторов банка, для
покрытия возможных убытков от банковской деятельности. Эта функция включает
гарантирования вкладов, которая защищает интересы вкладчиков банка в случае
его ликвидации или банкротства, а также обеспечивает функционирование банка
в случае возникновения убытков от его текущей деятельности. Указанные
убытки, как правило, покрываются за счет текущих доходов. Если их для
этого, а также для покрытия непредвиденных расходов недостаточно, то
используется доля акционерного капитала. Поэтому, когда банк имеет
достаточный резервный капитал и другие подобные резервы, он длительное
время может считаться надежным и платежеспособным даже при наличии убытков
от текущей деятельности. Использование привлеченного и одолженного капитала
для покрытия текущих убытков с экономической точки зрения недопустимо,
поскольку они сами являются долгом банка перед кредиторами и вкладчиками.
Роль защитной функции акционерного капитала банка меняется под
действием ряда факторов: общеэкономического и финансового состояния страны,
а также стабильности денежной сферы; состояния гарантирования вкладов в
стране; стратегии и тактики банков, прежде всего в области подчинения их
обеспечению ликвидности и финансовой устойчивости. Чем выше в стране
уровень развития гарантирования вкладов и осуществления активных операций,
тем меньшие требования к защитной функции акционерного капитала и тем
меньше его сумма может находиться в обороте банка. Однако чрезмерное
захват ликвидными и без рисковыми активами приводит к снижению доходности
банка, потери его позиций на денежном рынке и рынке банковских операций и
услуг.
Следующая функция акционерного капитала - обеспечение оперативной
деятельности банка. По сравнению с другими сферами предпринимательской
деятельности указанная функция в банковской деятельности является
второстепенной (по сравнению с защитной функцией) для акционерного капитала
банка. Однако недооценивать или игнорировать ее не следует, особенно на
первых шагах создания и деятельности банка, когда за счет акционерного
капитала формируется его инфраструктура и разворачивается банковская
деятельность. Ощутима роль этой функции акционерного капитала в процессе
дальнейшего расширения и структурного развития банка, разработка и
внедрение новых банковских технологий и продуктов.
Сущность регулирующих функции заключается в том, что через фиксацию
размера акционерного капитала (или отдельных его составляющих)
регулировочные и надзорные органы влияют на деятельность банка в целом. В
частности, установление норматива адекватности регулятивного капитала
(платежеспособности) имеет целью не допустить чрезмерного минимизации
банками акционерного капитала ради максимизации получаемых доходов, снизить
риск банкротства банков и повысить уровень защиты интересов вкладчиков и
кредиторов.
Многофункциональное назначение акционерного капитала делает его
неоднородным по своему составу. Одна его часть, предназначенная для
обеспечения банковской деятельности, является наиболее постоянной и
выступает в форме уставного капитала, частично резервного и
субординированного капитала, эмиссионных разниц, переоценки основных
средств, фондов развития банка и материального поощрения его работников.
Вторая часть акционерного капитала предназначена для страхования активных и
других операций и услуг банка от убытков. Эта часть более подвижная и
выступает частично в форме резервного капитала, резервов для покрытия
вероятных убытков от активных операций. Третья часть предназначена для
регулирования размера акционерного капитала, однако может использоваться
также для обеспечения банковской деятельности и для страховых потребностей
банка. Поэтому размер этой части акционерного капитала наиболее подвижный,
может изменяться в зависимости от изменения стратегических и тактических
целей самого банка, а также от изменения требований регулирующих и
надзорных органов. Указанная часть акционерного капитала выступает в форме
не распределенной прибыли, частично для этого могут привлекаться средства
на условиях субординированного долга.
Лучше понять сущность собственного банковского капитала дает
возможность его классификация по различным признакам.
В зависимости от организационно-правовой формы деятельности банка его
акционерный капитал делится на акционерный и паевой. Акционерный
акционерный капитал формируется изначально от выпуска и размещения акций.
В случае продажи акций по цене выше, чем номинальная стоимость, учредители
(акционеры) банка получают эмиссионный доход, который является частью
акционерного капитала. Дальнейший рост акционерного капитала происходит как
за счет капитализации части прибыли и некоторых других средств, так и через
допэмиссию акций. Заметим, что иногда акционерным называется акционерный
капитал, который принадлежит акционерному банку на правах собственности, а
значит, и его акционерам. Иногда акционерный капитал в экономической
литературе рассматривается в узком смысле - как мобилизованных путем
эмиссии акций.
Паевой акционерный капитал первоначально формируется за счет взносов
денежных средств и имущества (паев) в уставный капитал банка. Паевые банки
организуются на основе обществ с ограниченной ответственностью и
кооперативных банков, в которых ответственность каждого участника
ограничена размером его взноса. В случае выхода участника из паевого банка
ему выплачивается стоимость части имущества банка, пропорционально его доле
в уставном капитале.
По форме инвестирования выделяют формирования акционерного капитала в
денежной, материально-вещевой форме и в форме финансовых активов.
Действующим законодательством Казахстана предусмотрено формирование
акционерного капитала банков только в денежной форме в национальной и
свободно конвертируемой иностранной валюте (для учредителей или участников
банков-не резидентов). Денежная форма наиболее распространена,
универсальная и ликвидная, то есть легко трансформируется в другие формы.
Акционерный капитал в материально-вещевой форме формируется в виде зданий,
сооружений, оборудования и т.п. Акционерный капитал в форме финансовых
активов состоит из акций, облигаций и т.д. В отечественной банковской
практике формирования акционерного капитала банков за счет финансовых
активов не производится.
В зависимости от формы собственности различают следующие виды
акционерного капитала банка: частный, основанный на собственности
физического лица; коллективный - основанный на собственности коллектива,
различных видов хозяйственных обществ и предприятий; государственный,
который на правах собственности принадлежит государству.
По признаку резидентности различают акционерный капитал национальный,
который сформирован и принадлежит по праву собственности юридическим и
физическим лицам-резидентам Казахстана, и иностранный, который сформирован
и принадлежит на правах собственности юридическим и физическим лицам-не
резидентам.
По характеру использования различают акционерный капитал, который
накапливается, и акционерный капитал, который потребляется. Первый
используется для производственных нужд, т.е. для осуществления банковских
операций и предоставления услуг, а второй - потребляется, т.е.
используется, в частности, на материальное стимулирование и социальное
развитие коллектива банка.
В зависимости от характера использования в банковской деятельности
акционерный капитал банка делится на рабочее и нерабочее. Рабочим является
акционерный капитал, который приносит банку доход, а нерабочим - капитал,
вложенный в активы, которые не только не приносят банку доходов, а иногда и
вызывают убытки.
В зависимости от способа расчета выделяют балансовый и регулятивный
акционерный капитал. Балансовый акционерный капитал рассчитывается как
разница между балансовой стоимостью активов и обязательств банка.
Регулятивный акционерный капитал используется органами банковского надзора
для вычисления экономических нормативов деятельности банков и некоторых
других нужд. Вычисление регулятивного акционерного капитала проводится по
довольно сложной формуле, которая постоянно корректируется Национальным
банком Казахстана. За основу берут показатель балансового акционерного
капитала, который затем корректируется (как правило, уменьшается) на
различные статьи баланса, характеризующих банковские риски.
Исходя из порядка и источники формирования различают: уставный
капитал; резервный капитал и другие специальные фонды и резервы; не
распределенная прибыль; субординированный капитал.
Акционерный капитал банка представляет особую форму банковских
ресурсов. В отличие от других источников он носит постоянный безвозвратный
характер, имеет четко выраженную правовую основу и функциональную
направленность, является обязательным условием образования и
функционирования любого коммерческого банка с первого дня его
существования. Несмотря на незначительную долю в ресурсах акционерный
капитал выполняет ряд жизненно важных функций, которые, в свою очередь,
выступают как составляющие акционерного капитала в создании благоприятных
условий для нормального функционирования банка и дальнейшего его развития.
Отсюда, в свете выполнения собственным капиталом особых функций важна
и его роль. Принадлежность акционерного капитала к банковским ресурсам и
рассмотрение его именно с позиций места и роли в структуре ресурсов банка
позволяет нам отметить некоторые моменты:
во-первых, употребление акционерного капитала в контексте ресурс
означает возможность его использования и распоряжения;
во-вторых, ресурсы есть основа (фундамент) деятельности банка.
Представляется, что в этом заключается необходимость и важность
идентификации акционерного капитала как банковского ресурса.
Изучение структуры акционерного капитала необходимо для выявления
потенциальных источников увеличения акционерного капитала. А это, в свою
очередь, нужно для обозначения тех основных и наиболее существенных
способов и путей увеличения капитализации банковского сектора (как суммы
всех собственных капиталов коммерческих банков) на макроуровне в свете
решения поставленной в диссертационном исследовании проблемы.
По мере развития коммерческого банка
Рисунок 1 − Зависимость функций акционерного капитала банка
Примечание – составлено автором
Надо отметить, что некоторые авторы по-разному рассматривают и называют
одно и тоже определение источников капитала: структура собственных
средств [32]: виды банковского капитала (Г.С. Сейткасимов) [35],
источники банковского капитала (Г.Н.Белоглазова) [36]. На деле все эти
понятия идентичны по своей сути. В данном случае структура означает некую
совокупность элементов и подэлементов в их взаимосвязи. В свою очередь,
употребление в литературе уже в качестве источника того же элемента или
вида акционерного капитала подразумевает потенциальную возможность
увеличения последнего. Деление источников на внутренние и внешние
обусловлено направлением притока средств в акционерный капитал банка и
отчасти правом собственности. В последнем случае внутренние и внешние
источники есть синонимы собственных и заемных. Внешний источник связан с
привлечением средств сторонних инвесторов. Говоря о внутренних источниках
капитала банка, мы заранее знаем об их размерах (то есть прибыль уже
получена и акционерам остается лишь решить какую ее часть капитализировать,
а какую направить на выплату дивидендов). В случае же с внешними
источниками размер получаемых в будущем средств − величина прогнозная, а
значит, присутствует элемент неизвестности. Это позволяет нам сделать вывод
о том, что внутренние источники обладают большей степенью надежности и
стабильности, чем внешние. Но в то же время внутренние источники зависят от
усилий самих менеджеров.
Понятие "собственные средства банка" включает все пассивы,
образованные в процессе внутренней деятельности банка.
Под собственным капиталом банка следует понимать специально
создаваемые фонды и резервы, предназначенные для обеспечения его
экономической стабильности, поглощения возможных убытков и находящиеся в
использовании банка в течение всего периода его функционирования.
В частности, в составе источников основного капитала банка выделяются:
- уставный капитал акционерного коммерческого банка в части
обыкновенных акций, а также акций, не относящихся к кумулятивным;
- уставный капитал коммерческого банка, созданного в форме общества с
ограниченной ответственностью;
- фонды коммерческого банка (резервный и иные), сформированные за счет
прибыли прошлых лет и текущего года (на основании данных, подтвержденных
аудиторской организацией);
- эмиссионный доход банка, созданного в форме акционерного общества;
- эмиссионный доход банка, созданного в форме общества с ограниченной
ответственностью;
- прибыль прошлых лет и текущего года, уменьшенная на величину
распределенных средств за соответствующий период, данные о которых
подтверждены аудиторским заключением, т.е. нераспределенная прибыль;
- часть резерва под обесценение вложений в ценные бумаги, акций и
долей участия[37].
В состав основного капитала включаются фонды, использование которых не
уменьшает величины имущества банка.
Источниками дополнительного капитала банка являются:
- прирост стоимости имущества за счет переоценки;
- часть резерва на возможные потери по ссудам;
- фонды, сформированные в текущем году, прибыль текущего года;
- субординированные кредиты;
- привилегированные акции с кумулятивным элементом[38].
Может быть включена в состав дополнительного капитала прибыль прошлого
года до аудиторского подтверждения.
Первоначально на этапе создания коммерческого банка единственным
источником его акционерного капитала является уставный капитал. Остальные
источники образуются непосредственно в процессе деятельности банка. По мере
их создания уставный капитал становится частью акционерного капитала банка,
но продолжает оставаться его основным элементом.
Уставный капитал, образуя ядро акционерного капитала, играет
значительную роль в деятельности коммерческого банка. Именно он определяет
минимальный размер имущества, гарантирующего интересы вкладчиков и
кредиторов банка, и служит обеспечением его обязательств. Именно он
позволяет коммерческому банку продолжать операции в случае возникновения
крупных непредвиденных расходов и используется для их покрытия, если
имеющихся у банка для финансирования таких затрат резервных фондов окажется
недостаточно[39]. Банковские аналитики исходят из того, что банк в отличие
от других коммерческих предприятий сохраняет свою платежеспособность до тех
пор, пока остается нетронутым его уставный капитал.
Коммерческие банки в ходе своей деятельности по мере накопления
прибыли создают за счет нее другой источник акционерного капитала
коммерческого банка - различные фонды: резервный фонд, фонды специального
назначения, фонды накопления и др. Указанные фонды включаются в состав
основного капитала на основании данных годового бухгалтерского отчета
банка, заверенного аудиторской организацией.
1.2 Достаточность акционерного капитала
В современных условиях экономического кризиса проблема увеличения
ресурсной базы банков имеет первостепенное значение. Вопрос эффективного ее
использования и дальнейшей капитализации представляет решающую задачу
обеспечения устойчивости банковской системы. От совокупности объема и
качественной структуры ресурсов зависят направления и масштабы деятельности
банков, определяемые объектом их активных операций. Как известно, характер
операций банка действительно зависит от качественного состава ресурсной
базы банка.
Деление ресурсов коммерческого банка на собственные и привлеченные
средства объясняется спецификой посреднической деятельности банка, которая
заключается в привлечении свободных денежных средств физических и
юридических лиц и их последующем предоставлении другим субъектам
финансового рынка на условиях возвратности, срочности и платности. При этом
коммерческий банк может осуществлять свои операции только в пределах
имеющихся у него ресурсов. Значение данного факта в некоторой степени
определяет то, что в последнее время все больше внимания уделяется
оптимизации структуры, обеспечению стабильности и совершенствованию
ресурсной базы банков[13].
На банк как субъект рыночных отношений оказывает влияние значительное
число факторов, которые непременно накладывают определенный отпечаток на
деятельность банка и на процесс управления этой деятельностью.
Очень важно оценить и выбрать источник, наиболее подходящий к
потребностям и целям банка. Выбор лучшего источника наращивания размеров
акционерного капитала банка, на наш взгляд, следует осуществлять с учетом:
- прав и интересов существующих и потенциальных акционеров банка;
- рыночных условий (способности рынка поглотить новую эмиссию акций
или капитальных обязательств банка);
- степени точности прогнозов относительно будущей прибыли банка;
- организационно-правовой формы банка;
- риска недостаточности или недоступности для банка каждого отдельного
источника акционерного капитала;
- относительных издержек по привлечению конкретного источника его
роста;
- влияния на доходность акционерного капитала, измеряемую прибылью на
одну обыкновенную акцию;
- существующих ограничений по привлечению отдельных источников
акционерного капитала банка, предусмотренных законодательством иили
банковскими регулирующими органами;
- налогообложения операций по наращиванию размеров акционерного
капитала банка.
Определить объем капитала, которым должен располагать банк или
банковская система в целом, трудно, но он должен быть достаточным для
выполнения уже рассмотренных основных функций: финансирования операций
банка, защиты интересов вкладчиков и других кредиторов, поддержания доверия
вкладчиков и органов контроля.
Попробуем определить значение термина достаточность. Достаточность
капитала определяет надежность банка, его устойчивость и степень
подверженности риску (risk exposure). Благодаря той защите, которую
акционерный капитал противопоставляет чрезвычайным расходам, поддержание
его на достаточном уровне является одним из основных способов обеспечения
доверия общества к конкретному коммерческому банку и банковской системе в
целом. Именно поэтому достаточность капитала входит в ряд показателей,
находящихся под контролем государства.
Но, с точки зрения смысловой (экономической) нагрузки будет
неправильно отождествлять понятия достаточность и адекватность. Попробуем
это доказать, опираясь на концепцию регулятивного и экономического
капитала. Согласно первой концепции, регулятивный капитал − это капитал,
которым банк должен располагать для проведения соответствующих операций,
поскольку этого требует регулирующий орган. Наряду с концепцией
регулятивного капитала, в современной западной теории существует также
концепция экономического капитала. Экономический капитал − это капитал,
необходимый для адекватного покрытия рисков, принимаемых конкретным
банком. Капитал, необходимый для покрытия неожидаемых потерь (unexpected
losses), в современной западной теории именуют экономическим. Потери,
превышающие ожидаемый нормальный для данных условий уровень, который должен
быть предусмотрен ценой и резервами на возможные потери, относится к
категории неожидаемых (unexpected) потерь. Такие потери должны возмещаться
капиталом. С этих позиций, следуя логике ассоциативного мышления,
достаточность и адекватность есть смысловые характеристики регулятивного и
экономического капитала соответственно. Эти понятия не могут быть
идентичными даже потому, что регулятивный и экономический капитал на деле
не совпадают.
Далее, эти понятия являются взаимосвязанными (в соответствии с
рисунком 2): так, в основе принципа достаточности лежит принцип
адекватности, который исходит из практики как объективная необходимость.
Рисунок 2 − Взаимосвязь ключевых понятий адекватность и
достаточность банковского капитала
Примечание - разработано автором
Можно сказать, что адекватность − базовый принцип достаточности и
понятие адекватность несколько шире, чем достаточность.
Таким образом, считаем, что достаточность капитала банка - это такое
состояние капитала банка, которое характеризуется соблюдением определенных
условий, и при котором капитал способен полноценно выполнять свои функции.
А адекватность капитала − это основной принцип достаточности капитала,
сопоставление капитала банка и рисков, возникающих при осуществлении банком
своей деятельности.
В 1988 году Банком международных расчетов (BIS) было принято
Соглашение о международной унификации расчета капитала и стандартов
капитала, которое ввело в практику норматив достаточности капитала,
называемый коэффициентом Кука. Базельское соглашение (Basle Accord) оказало
большое влияние на политику банков по управлению рисками и формированию их
акционерного капитала. В основу методики расчета коэффициентов минимальной
потребности в капитале положен принцип учета активов банка и связанных с
ними рисков. Новация состояла в том, что при расчете коэффициента капитал
банка сопоставлялся с расчетным показателем рискованных активов, где каждый
элемент активов отнесен к определенной категории и взвешен в соответствии с
установленной шкалой коэффициентов. Так, минимальное требуемое значение
коэффициента достаточности капитала было установлено на уровне 8% для общей
суммы собственных средств, то есть больше или равно 8%.
CRWA=8%, RWA=CRWA+MR,
(1)
где C − капитал;
RWA − взвешенные по риску активы;
CRWA − взвешенные по кредитному риску активы;
MR − рыночный риск.
Основные изменения первого компонента Минимальные требования к
капиталу сводятся к следующему:
а) банки могут выбирать между следующими тремя способами расчета
своего кредитного риска, которые расставлены в порядке возрастания
чувствительности к рискам: стандартизованный подход (SA); фундаментальный
подход на основе внутренних рейтингов (F-IRB); усовершенствованный подход
на основе внутренних рейтингов (A-IRB);
б) банки должны включать операционный риск в расчет риска.
Поэтому формула Базеля-2 изменилась:
CRWA = 8%, RWA = CRWA + MR + OR
(2)
в) Базелем-2 признается и поощряется более широкий круг способов
снижения кредитного риска (CRM);
г) Базелем-2 предусматривается более подробная и точная методология
секьюритизации. [14]
Формула расчета взвешенных по риску активов выглядит следующим образом
(она приведена в качестве примера):
Корреляция (R) = 0,12 x (1 - EXP (-50 x PD)) (1 – EXP (-50))
+0,24 x [1-(1- EXP (-50 x PD))(1 – EXP (-50))]
(3)
Корректировка срока погашения (b) = (0,11852 – 0.05478 x ln (PD))^2
Требования к капиталу (К) = [LGD x N [ (1-R)^-0,5 x G (PD) + (R(1-
R))^0,5 x G (0,999)] – PD x LGD] x (1-1)
Так, при снижении кредитных рисков (CRM - credit risk mitigation) при
всеобъемлющем подходе стоимость под риском с учетом факторов ее снижения
рассчитывается по следующей формуле:
E* = max {0, [E x (1 + He) – C x (1 – Hc - Hfx)]},
(4)
где E* − стоимость под риском с учетом факторов ее снижения;
E − текущая стоимость кредитного требования;
He − дисконт, применяемый к кредитному требованию;
C − текущая стоимость предоставленного обеспечения;
Hc − дисконт, применимый к обеспечению;
Hfx − дисконт, учитывающий несовпадение валют залога и кредита[15].
Предложенный Базельским комитетом подход к определению достаточности
капитала обладает следующими основными достоинствами:
- характеризует “реальный” капитал банка;
- способствует пересмотру стратегии банков и отказу от чрезмерного
наращивания кредитов при минимальном капитале, отдавая предпочтение не
объему кредитного портфеля, а его качеству;
- способствует увеличению доли не рисковой деятельности банка;
- поощряет правительство уменьшать регламентацию деятельности банков,
поскольку в ней проявляется больше элементов саморегулирования;
- дает возможность учитывать риски по забалансовым обязательствам;
- позволяет сравнивать банковские системы разных стран.
Вместе с тем следует отметить, что наряду с достоинствами
предложенного метода расчета достаточности капитала банка он имеет ряд
существенных недостатков. Основными из них являются:
- отсутствие достаточной четкости в определении составных элементов
капитала по уровням, что позволяет смягчить требования к капиталу со
стороны отдельных банков;
- недостаточно подробная дифференциация активов по степени риска;
- занижение требований к резервам по отдельным видам операций;
- ориентация на оценку достаточности капитала только по кредитному
риску;
- отсутствие зависимости объема капитала от рыночных и процентных
рисков, которые имеют очень важное значение в деятельности банка.
В Республике Казахстан впервые о проблеме капитализации банковского
сектора было публично заявлено на IV Конгрессе финансистов. Председатель
Национального банка указал на необходимость повышения уровня капитализации
банков, усиления контроля за рисками, что во многом обусловлено быстрым
ростом активов и кредитным бумом последних лет. Недостаточная
капитализация − это сдерживающий фактор для развития банковской системы.
Такая постановка вопроса требует рассмотрения, как экономической сущности
капитализации, так и поиска путей и оценки перспектив капитализации
казахстанской банковской системы.
Любой коммерческий банк, который ориентируется на определенный круг
клиентов и объем предоставляемых им услуг, должен иметь акционерный
капитал такой величины, чтобы быть в состоянии удовлетворять все
обоснованные потребности своих клиентов в заемных средствах и своевременно
выполнять все взятые на себя обязательства, не нарушая при этом
установленных нормативов и не подвергая себя повышенному риску.
Принятый в казахстанской банковской практике для контроля за
поддержанием коммерческими банками акционерного капитала на достаточном для
возмещения потерь в критических ситуациях метод расчета норматива
достаточности банковского капитала во многом соответствует международным
стандартам.
Акционерный капитал рассчитывается как сумма капитала первого уровня
и капитала второго уровня (капитал второго уровня включается в размере, не
превышающем капитал первого уровня) и капитала третьего уровня (капитал
третьего уровня включается в размере, не превышающем двести пятьдесят
процентов части капитала первого уровня, предназначенного для покрытия
рыночного риска) за вычетом инвестиций банка.
Инвестиции банка представляют собой вложения банка в акции (доли
участия в уставном капитале) юридического лица, а также субординированный
долг юридического лица, совокупный размер которых превышает десять
процентов суммы капитала первого уровня и капитала второго уровня банка.
Часть капитала первого уровня, предназначенного для покрытия рыночного
риска, представляет собой разницу между фактическим размером капитала
первого уровня и минимальным размером капитала первого уровня, необходимого
для выполнения нормативов достаточности акционерного капитала банка, с
учетом установленных ограничений по включению в акционерный капитал
капитала второго уровня.
Капитал первого уровня рассчитывается как сумма:
- оплаченного уставного капитала за минусом собственных выкупленных
акций;
- дополнительного капитала;
- нераспределенного чистого дохода прошлых лет (в том числе фонды,
резервы, сформированные за счет чистого дохода прошлых лет);
- бессрочных договоров, в результате которых одновременно возникает
финансовый актив у одного лица и финансовое обязательство или иной
финансовый инструмент, подтверждающий право на долю активов юридического
лица, оставшихся после вычетов всех его обязательств, у другого лица;
за минусом:
- убытков прошлых лет;
- превышения расходов текущего года над доходами текущего года.
Бессрочные финансовые инструменты не будут включатся в расчет капитала
первого уровня с 1 июля 2011 года.
Капитал второго уровня рассчитывается как сумма:
- размера превышения доходов текущего года над расходами текущего
года;
- размера переоценки основных средств и ценных бумаг;
- размера резервов (провизии) на общебанковские риски в сумме, не
превышающей 1,25 процентов суммы активов, взвешенных с учетом риска, за
вычетом не инвестированных остатков средств, принятых на условиях
кастодиального договора;
- оплаченных бессрочных финансовых инструментов, не включенных в
расчет капитала первого уровня;
- субординированного долга второго уровня банка, включаемого в
акционерный капитал, в сумме, не превышающей пятьдесят процентов суммы
капитала первого уровня, за минусом выкупленного собственного
субординированного долга банка.
Капитал третьего уровня представляет собой субординированный долг
третьего уровня, соответствующего следующим условиям:
1) не имеет обеспечения, предоставленного банком, лицом, связанным с
ним особыми отношениями или аффилированным лицом банка;
2) не является депозитом либо обязательством на предъявителя;
3) может быть погашен (полностью или частично) банком, в том числе
досрочно только по инициативе банка при условии, что такое погашение в
соответствии с заключением уполномоченного органа не приведет к
несоблюдению установленных настоящей Инструкцией пруденциальных нормативов;
4) имеет первоначальный срок до погашения более двух лет.
Субординированный долг второго уровня, не включенный в капитал второго
уровня, за исключением его амортизированной части, может быть включен в
капитал третьего уровня банка.
Достаточность акционерного капитала банка характеризуется двумя
коэффициентами:
- отношением капитала первого уровня за вычетом инвестиций банка,
взятых в пределах доли капитала первого уровня в общей сумме ... продолжение
Вы можете абсолютно на бесплатной основе полностью просмотреть эту работу через наше приложение.
Похожие работы
Дисциплины
- Информатика
- Банковское дело
- Оценка бизнеса
- Бухгалтерское дело
- Валеология
- География
- Геология, Геофизика, Геодезия
- Религия
- Общая история
- Журналистика
- Таможенное дело
- История Казахстана
- Финансы
- Законодательство и Право, Криминалистика
- Маркетинг
- Культурология
- Медицина
- Менеджмент
- Нефть, Газ
- Искуство, музыка
- Педагогика
- Психология
- Страхование
- Налоги
- Политология
- Сертификация, стандартизация
- Социология, Демография
- Статистика
- Туризм
- Физика
- Философия
- Химия
- Делопроизводсто
- Экология, Охрана природы, Природопользование
- Экономика
- Литература
- Биология
- Мясо, молочно, вино-водочные продукты
- Земельный кадастр, Недвижимость
- Математика, Геометрия
- Государственное управление
- Архивное дело
- Полиграфия
- Горное дело
- Языковедение, Филология
- Исторические личности
- Автоматизация, Техника
- Экономическая география
- Международные отношения
- ОБЖ (Основы безопасности жизнедеятельности), Защита труда
