ВЕКСЕЛЬНОЕ ОБРАЩЕНИЕ И РАЗВИТИЕ В КАЗАХСТАНЕ

Тип работы: Курсовая работа
Бесплатно: Антиплагиат
Объем: 30 страниц
В избранное:

«ВЕКСЕЛЬНОЕ ОБРАЩЕНИЕ И РАЗВИТИЕ В КАЗАХСТАНЕ»

План:

Введение. . . 3

1. Сущность и основные виды векселей4

1. 1. Содержание и порядок составления векселя 4

1. 2. Виды векселей и основные участники вексельных отношений……. . . . 7

2. Вексельное обращение в Казахстане. 15

Вексельное обращение в Казахстане . . . 15
Проблемы и перспективы развития . . . 21

Заключение . . . 29

Литература . . . 30

ВВЕДЕНИЕ

Значение векселя как инструмента финансового рынка нельзя недооценивать. Безусловность векселя как долгового обязательства, строгость взысканий по нему, возможность использования как средства коммерческого кредита и источника дохода обусловили его широкое применение практически во всех странах мира.

Вексель - разновидность кредитных денег, уже несколько столетий применяющийся в мировой торговой практике. Но лишь последние годы, с развитием рыночных отношений, он осваивается Казахстанскими предприятиями и банками на внутреннем рынке. Вексельное обращение становится особенно актуально в наше время взаимных неплатежей. Знание вексельного обращения необходимо как профессиональным участникам фондового рынка, так и работникам финансовых подразделений предприятий и их руководителям. При использовании векселя в хозяйственной практике, предприятия и организации сталкиваются с большим количеством вопросов и проблем, таких как методология учёта и система налогообложения. Часто у практических работников возникают вопросы и недоумение, связанные с издаваемыми государственными органами инструкциями, зачастую противоречащими друг другу в отдельных принципиальных вопросах, таких как появление "товарных" векселей, векселей в бездокументарном виде, наложение особых ограничений на бланк векселя (при том, что он может быть принципиально написан даже на салфетке) и др. Всё это искажает сущность векселя и подрывает к нему доверие. Именно поэтому цель данной курсовой работы - разобраться с таким строго формализованным инструментом, каким является вексель, вникнуть в его сущность и рассмотреть практику его применения на сравнительно молодом Казахстанском рынке. Поставленные задачи : во-первых, определить сущность векселя, установить, что собой представляют различные виды векселей и дать обобщающие определения понятию «вексель»; во-вторых, разобраться в порядке составления векселей и участниках вексельных отношений; в-третьих, определить, на каком уровне находится вексельное обращение в Республике Казахстан на данный момент, и наконец, разобраться в проблемах вексельного обращения и перспективах его развития.

Многие выдающиеся экономисты, научные работники занимались исследованием вексельных отношений и определением их сущности. Например, Басин Ю. Г., исследовавший особенности правового режима векселей, также Каратуев А. Г., Фельдман А. И., Султанова А. С. и др.

1 СУЩНОСТЬ И ОСНОВНЫЕ ВИДЫ ВЕКСЕЛЕЙ

1. 1. СОДЕРЖАНИЕ И ПОРЯДОК СОСТАВЛЕНИЯ ВЕКСЕЛЯ

Вексель - одна из самых старых ценных бумаг. Вексельное обращение имеет достаточно длительную историю развития в странах Европы, Америки и других странах с развитой финансовой системой. Вексель возник в Италии в процессе совершения торговых сделок, в которых он служил средством платежа, т. е. кредитными деньгами. Долгое время практика вексельного обращения в Европе, даже вне Италии, была в руках итальянских менял-банкиров. В дальнейшем сильное развитие вексель получил в Германии. До сих пор эталоном векселя считается его немецкий вариант [12] . За длительную историю своего существования (впервые вексель упоминается в XII веке, а вексельное законодательство в европейских странах сложилось в XVII веке), по мере развития и усложнения товарно-денежных отношений и банковской системы из простой долговой расписки вексель, практически не меняя своей внешней формы и атрибутики, превратился в универсальный платежный, расчетный и кредитный документ, пригодный для оплаты товаров, услуг, представления краткосрочного коммерческого кредита, возврата полученной ранее ссуды .

Основные нормы международного вексельного права унифицированы Женевской конвенцией от 7 июня 1930 года, к которой Казахстан присоединился с учетом оговорок, которые названы Президентом Республики Казахстан в письме от 25 августа 1995 г. «О присоединении Республики Казахстан к Женевским конвенциям от 7 июня 1930 г. » .

Международный опыт показывает, что внедрение векселя как финансового инструмента позволяет быстро и эффективно перемещать ресурсы, финансировать предприятия под низкий процент, решать проблемы кредиторской и дебиторской задолженностей, высвобождать оборотные средства и создать гибкую платежную систему [7] .

Вексель - это письменное долговое обязательство, составленное в предписанной законом форме и дающее его владельцу (векселедержателю) право по наступлении срока требовать от должника (векселедателя), уплаты обозначенной на векселе суммы [9] .

Женевская конвенция определила вексель как формальное, безусловное, абстрактное денежное и передаваемое обязательство.

Формализм векселя заключается в наличии всех предусмотренных законом реквизитов.

Безусловность векселя предполагает, что вексель подлежит оплате вне зависимости от выполнения каких-либо договорных обязательств.

Абстрактный характер векселя делает невозможным право должника оспорить требование кредитора, бремя доказательства неправомочности вексельного требования лежит целиком на должнике.

Передаваемое обязательство означает возможность передачи права получения вексельной суммы от одного векселедержателя другому с помощью специальной передаточной надписи (индоссамент), выполняемой на оборотной стороне векселя. Ответственность по индоссированному векселю для всех участвующих лиц является солидарной [10] .

Достоинства векселя . Вексель выпускается либо для расчетов по товарным сделкам, либо для привлечения свободных денежных средств. Он обладает несомненными достоинствами, которые способствуют его широкому распространению. Вексель упорядочивает деловые отношения между партнерами, снижает риски, связанные с деловой практикой и коммерческим кредитованием, уменьшает потребность в денежных, оборотных средствах, является универсальным расчетным средством, ускоряет проведение сделок, обеспечивает получение кредита и соответствующую отсрочку платежа.

Вексель дает возможность осуществить взаиморасчеты между хозяйствующими субъектами - списать взаимные долги. Он, снижая затоваренность определенного рода продукцией, способствует развитию сбыта. Процесс выпуска векселей максимально облегчен. Здесь не требуется государственной регистрации (как при выпуске эмиссионных ценных бумаг), не нужен проспект эмиссии. Это изначально способствует значительной экономии средств векселедателя.

В вексельных отношениях многое построено на постоянстве связей и доверии между контрагентами. Векселями можно погасить не только долги перед контрагентами, но и в определенных случаях перед местным бюджетом и внебюджетными фондами. Расчеты векселями, отсрочивая налоги, в какой-то мере ослабляют налоговый пресс для предприятий. Векселя, в отличие от денег, не могут быть немедленно описаны за долги налоговыми службами. Вексель также можно использовать по нескольким сделкам (погасить несколько обязательств) . Наконец, вексель можно заложить, внести в виде взноса в уставный капитал вновь образованного предприятия, продать на рынке, учесть в банке и т. д.

Недостатки векселя. Вексель входит в группу финансовых инструментов повышенного риска. По степени очередности выплат на предприятии среди других ценных бумаг - долговых обязательств - вексель стоит на последнем месте. Являясь суррогатными деньгами, эмиссия которых не контролируется, вексель не может не способствовать росту инфляции. Недостатком также можно считать относительную сложность работы с переводным векселем - траттой [6] .

Составление векселя

Переводной вексель должен содержать:

Наименование «вексель», включенное в самый текст документа и выраженное на том языке, на котором этот документ составлен;
Ничем не обусловленный приказ уплатить определенную сумму денег;
Наименование того, кто должен платить (плательщика) ;
Указание срока платежа;
Указание места, в котором должен быть совершен платеж;
Наименование того, кому или по приказу кого платеж должен быть совершен;
Указание даты и места составления векселя;
Подпись того, кто выдает вексель (векселедателя) .

К числу дополнительных реквизитов векселя относятся:

Ограничения в сроках предъявления к платежу в неопределенно-срочных векселях.

Оговорка о предъявлении тратты в определенный срок к акцепту.
Указание лица, у которого находится акцептованный экземпляр тратты.
Указание особого пункта в месте платежа, отличного от места жительства плательщика, для получения платежа.
Указание особого места платежа, не совпадающее с местом нахождения трассата или местом составления простого векселя, так называемый домицилий.
Указание лица, помимо плательщика, у которого следует получить платеж - домицилиант.
Указание посредника в акцепте или платеже.
Оговорка эффективного платежа.
Процентная оговорка.
Оговорка векселедателя "не приказу".
Оговорка о не совершении протеста [1] .

Из приведенного выше вытекают следующие особенности векселя:

Вексель - ценная бумага, подтверждающая факт предоставления займа или покупки товаров в кредит под определенные проценты.

Вексель - ценная бумага на предъявителя. Право на получение вексельной суммы может быть реализовано только тем, кто обладает векселем. Это право подлежит передаче с помощью индоссамента. Однако лицо, не упомянутое в векселе, например нашедший вексель, не может предъявить вексель к оплате.

Вексель - платежное средство за поставленные товары и услуги, при этом оплата не связывается с каким-либо условием. Не имеет значения, какой вид товарной поставки лежит в основе вексельной сделки, на векселе не делается никаких пометок, связывающих его оплату с выполнением договорных обязательств в полном объеме.

Вексель - краткосрочное долговое обязательство: оплата должна следовать за поставкой товара или услуги. Срок обращения векселя, как правило, составляет несколько недель или месяцев, но не более года.

Вексель - документ, составленный в строго обусловленной законом форме. Невыполнение предписаний может привести к тому, что в случае неплатежа по векселю суд не примет протест в неплатеже.

Вексель - безусловное долговое обязательство, при неплатеже вексельная сумма взыскивается через суд.

1. 2. ВИДЫ ВЕКСЕЛЕЙ И ОСНОВНЫЕ УЧАСТНИКИ ВЕКСЕЛЬНЫХ ОТНОШЕНИЙ

В зависимости от территории, на которой обращаются векселя, их можно разделить на:

локальные - могут обращаться только на определенной территории ;
национальные - обращаются на территории государства;
международные - могут обращаться на территории различных государств.

Выделяются также отечественные и иностранные векселя.

В зависимости от получаемого от векселей дохода выделяют:

дисконтные - предполагают дисконт (разницу между ценой приобретения и ценой погашения (номиналом) векселя) ;
процентные - предполагают процентную ставку.

Выделяют также векселя выданные (собственные векселя) и векселя полученные (чужие), векселя оплаченные и неоплаченные, опротестованные и неопротестованные, акцептованные и неакцептованные .

Существуют векселя гарантированные (снабженные отметкой о вексельном поручительстве - авале) и негарантированные . Такие векселя еще называют авалированными и неавалированными .

Разграничивают также векселя тенговые и валютные. Валютный вексель- это вексель, выраженный в иностранной валюте (чаще всего в долларах США) . Такой вексель обычно используется в сделках с иностранными контрагентами, но может использоваться и во внутреннем обороте (например, как средство против риска обесценивания номинала векселя) .

В зависимости от обслуживаемых сделок различают векселя:

финансовые;
коммерческие (товарные) .

Финансовые векселя обслуживают чисто финансовые операции. Они не связаны с реальной товарной сделкой, а служат для мобилизации денежных средств. Финансовые векселя отражают отношения займа денег векселедателем у векселедержателя под определенные проценты. На их основе оформляются ссуды между хозяйствующими субъектами, чаще всего между банками и предприятиями (либо просроченная кредиторская задолженность) . Основную часть финансовых векселей составляют банковские векселя.

В основе коммерческого (товарного) векселя лежит сделка по купле-продаже товара. Продавец поставляет покупателю товар, получая от последнего обязательство уплатить через определенное время стоимость товара и проценты за отсрочку платежа. Общий итог оплаты единой вексельной суммой фиксируется в документе. Товарный вексель, таким образом, выступает как форма коммерческого кредита, предоставляемого друг другу предпринимателями.

В зависимости от соответствия требованиям вексельного законодательства можно выделить классические векселя (соответствуют законодательству) . Им противостоит целая группа так называемых квази-векселей (как бы векселей) [11] .

"Дружеский " вексель выписывается в целях оказания помощи между субъектами, находящимися в доверительных отношениях друг с другом. Такой вексель выписывается векселедателем испытывающему затруднения первому векселедержателю, который использует такой вексель для последующих расчетов с другими контрагентами. В дальнейшем, когда векселедателю приходится рассчитываться по векселю, первый векселедержатель компенсирует эти расходы для векселедателя.

Откровенно фиктивным является "бронзовый" вексель. Он либо выписывается вымышленными фирмами, либо выписывается двумя субъектами друг на друга ("встречный" вексель), после чего учитывается в банке. При погашении таких векселей для их оплаты могут выставляться новые векселя, учитываемые в других банках и т. д. [12]

На территории Казахстан запрещается выпуск дружеских, бронзовых и финансовых векселей [1] .

По сути дела квази-векселями являются многие из обращающихся в стране векселей, так как они существенно отличаются от классического векселя: погашаются не только деньгами, но и товарами (услугами), имеют несовместимые с вексельным законодательством особенности обращения. Это многие корпоративные векселя, взаиморасчетные векселя, бездокументарные векселя и другие.

У бездокументарного векселя отсутствует отдельный письменный документ. При этом в специальный реестр вносятся сведения о личности первого приобретателя вексельного права требования, а также сведения обо всех последующих приобретателях данного права требования. Уступка вексельного права требования его обладателем иному лицу осуществляется путем обращения к реестродержателю дня внесения в реестр сведений о новом приобретателе данного требования.

К квази-векселям можно отнести также испорченный, поддельный (фальшивый) и недействительный векселя.

Целая группа векселей обязана своим появлением на свет специфике индоссамента (передаточной надписи) . Так надпись "в залог" делает вексель залоговым. Обычно он передается не в собственность, а в залог кредиторам в обеспечительских целях [11] .

Индоссант путем надписи на векселе "не приказу" или "платите только N. " может сделать вексель именным. Такая вексельная оговорка запрещает дальнейшее индоссирование векселя. Вексель становится необоротным. У именных векселей имеются разновидности.

Обеспечительский вексель выписывается в качестве обеспечения ссуды, выдаваемой сомнительному заемщику (например, просрочившему возвращение ссуды), и в оборот не поступает.

Домицилированный вексель содержит в себе оговорку о том, что он должен оплачиваться третьим лицом (домицилиантом) . Чаще всего это надпись типа "платеж в N-м банке". Особенность такого векселя в том, что обозначенные в нем место платежа и местонахождения плательщика не совпадают.

Существует бланковексель - вексель, не заполненный к моменту выдачи. К нему примыкает вексель с бланковым индоссаментом, когда индоссамент выписан на предъявителя. Такие векселя появляются в ситуациях, когда окончательно не определены условия торговой сделки, поставки. Векселедатель (покупатель) акцептует пустой бланк векселя, заполняемый в дальнейшем первым векселедержателем (продавцом товара) . Бланковексель невозможен в условиях низкой деловой этики и отсутствия доверия между контрагентами.

Векселя бывают обратные - это векселя, выдаваемые вместо денег при осуществлении регресса. Они выписываются сроком по предъявлении на одного из ответственных перед регридентом лиц с платежом по месту жительства этого лица.

В зависимости от срока платежа различаются векселя со сроком по предъявлении, во столько-то времени от предъявления, во столько-то времени от составления, на определенный день [7] .

Самая крупная градация векселей - это деление их в зависимости от субъекта, производящего оплату по векселю. В этом случае векселя делятся на:

простые;
переводные.

Простой вексель (соло) - это письменный документ, содержащий ничем не обусловленное обязательство векселедателя уплатить по наступлении срока определенную сумму денег векселедержателю. В простом векселе с самого начала участвуют два лица: векселедатель, который сам обязуется уплатить по выданному векселю, и векселедержатель, которому принадлежит право на получение платежа по векселю.

Переводной вексель (тратта) - это письменный документ, содержащий безусловный приказ векселедателя плательщику уплатить определенную суму денег в определенный срок и в определенном месте векселедержателю. Векселедатель обязует (трассирует) оплатить вексель некоторое лицо, а сам становится гарантом платежа. В переводном векселе изначально участвуют не два, как в простом, а три лица: векселедатель, переводящий платеж на трассата; векселедержатель, имеющий право на получение платежа у трассата; трассат, являющийся плательщиком по векселю [10] .

Участники вексельных отношений . В качестве участника вексельных отношений может выступать любое лицо, юридическое или физическое (в том числе, иностранное), обладающее вексельной дееспособностью в соответствии с гражданским законодательством Республики Казахстан и совершающее на его территории приобретение, отчуждение, осуществление права требования по простому или переводному векселю, а также принятие на себя вексельных обязательств.

Основные вексельные лица:

Векселедатель - лицо, выписывающее, выдающее, выставляющее простой или переводной вексель (выставитель векселя) . Иногда векселедателя называют эмитентом векселя, что совсем неверно в силу того, что вексель не относится к эмиссионным ценным бумагам (типа акций, корпоративных облигаций, государственных долговых обязательств и др. ) Нельзя также называть векселедателя простого векселя трассантом.

Трассант - это векселедатель переводного векселя (тратты) . Ему противостоит трассат (плательщик, должник) в переводном векселе. В простом векселе фигура трассата отсутствует (хотя должник, плательщик, безусловно, есть) .

Векселедатель в обоих видах векселей выступает как должник. Только в простом векселе он выступает как прямой должник (как плательщик), а в тратте выступает как условный должник, то есть его обязанность уплаты по векселю может возникнуть лишь в случае, если плательщик (трассат) откажется от платежа (обязанность в силу регресса) . Векселедатель отвечает за платеж (а в тратте еще и за акцепт) . Ответственность векселедателя простого векселя такая же, как у акцептанта переводного.

Векселедержатель - это владелец векселя, обладающий правом на получение вексельной суммы. Это:

лицо, обозначенное в качестве получателя в самом векселе (первый векселедержатель, ремитент) ;
лицо на имя которого сделана последняя надпись на векселе - индоссамент, (индоссат) ;
любой владелец векселя при условии, что последняя надпись на нем - бланковая.

Если векселедатель (прямо или косвенно) должник по векселю, то векселедержатель как тратты, так и простого векселя - ремитент (получатель) . Но по получении платежа векселедержатель перестает быть таковым и должен передать вексель плательщику - новому векселедержателю.

Любое лицо, оплатившее векселедержателю вексель, получает в отношении к обязанным вексельным лицам все установленные для векселедержателя права. Но векселедержатель, осуществляющий действия с векселем в порядке поручения (то есть векселедержатель - не собственник векселя), может индоссировать вексель только в порядке препоручения (то есть он может подписывать только порученческий индоссамент) .

... продолжение

Вы можете абсолютно на бесплатной основе полностью просмотреть эту работу через наше приложение.