Регулирование международных кредитных отношений Казахстана

Тип работы: Дипломная работа
Бесплатно: Антиплагиат
Объем: 98 страниц
В избранное:

Министерство образования и науки Республики Казахстан

Казахская академия транспорта и коммуникаций

им. М. Тынышпаева

Кафедра «Финансы»

“Допустить к защите”

Зав. кафедрой “Финансы”

д. э. н., профессор Ибришев Н. Н.

“”2010г.

Дипломная работа

На тему: «Регулирование международных кредитных отношений Казахстана»

Дипломник

^{(подпись) (Ф. И. О. дипломника)}

Научный руководитель

^{(подпись) (ученая степень, звание, должность, Ф. И. О. )}

Алматы, 2010г.

Содержание

ВВЕДЕНИЕ

1. Теоретические и методологические аспекты исследования МЕЖДУНАРОДНЫХ КРЕДИТНЫХ ОТНОШЕНИЙ и ее влияние на устойчивое развитие экономики

1. 1 Концептуальные подходы к исследованию международных кредитных отношений

1. 2 Методологические основы влияния международных кредитных отношений государства на экономический рост

2 СИСТЕМА денежно-кредитного регулирования: модели и их практическое использование

2. 1 Денежно-кредитное регулирование как способ реализации денежно-кредитной политики

2. 2 Оценка использования современных моделей денежно-кредитного регулирования

2. 3 Денежное обращение и его регулирование в целях обеспечения устойчивого развития экономики

3 Регулирование международных кредитных отношений в Казахстане в условиях рыночной экономики

3. 1 Анализ формирования и реализация целей международных кредитных отношений в условиях рыночной экономики

3. 2 Влияния международных кредитных отношений на устойчивое развитие экономики Казахстана

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ

ВВЕДЕНИЕ

Актуальность темы. Рост значимости международных кредитных отношений для экономики современного Казахстана обусловлен укреплением и развитием рыночных методов хозяйствования, переходом экономики к устойчивому развитию. Актуальность темы исследования многократно возрастает в условиях нестабильности на мировых финансовых рынках. Экономика Республики Казахстан не испытывала серьезных финансовых потрясений, поэтому нет достаточного опыта борьбы с подобными явлениями, нет и глубоких научных исследований по данной проблеме. Казахстанская экономика, как и вся мировая экономика, вступает в объективную фазу циклического развития. Как правило, после длительного бурного подъема экономики наступает фаза замедленного ее роста.

В этих условиях, стране нужны новые подходы в управлении сложнейшими экономическими явлениями и процессами, происходящими как на макро-, так и на микроуровне, особенно в финансовой сфере, поскольку именно она является несущей конструкцией экономической системы, которая обеспечивает средствами обращения сферы и отрасли экономики. При этом возрастает роль денежно-кредитных и финансовых инструментов регулирования экономикой страны и ответственность Национального Банка Республики Казахстана, Министерства финансов, Министерства экономики и бюджетного планирования, Агентства по регулированию и надзору финансового рынка и финансовых организаций, Агентства по регулированию деятельности финансового центра г. Алматы за состоянием финансовой стабильности в стране, обеспечивающей устойчивое экономическое развитие страны.

От того, насколько грамотно будет строиться кредитная, бюджетная, налоговая политика государства и как эффективно будут использоваться ограниченные финансовые ресурсы государства и частного сектора будет зависеть достижение стратегических целей государства - вхождение Казахстана в число 50-ти конкурентоспособных стран мира.

В своем Послании народу Казахстана от 6 февраля 2008г. Президент нашей страны Н. А. Назарбаев поручил Правительству, Национальному Банку, Агентства по регулированию и надзору финансового рынка и финансовых организаций сформировать «действенные механизмы системного и оперативного реагирования государства на угрозы финансовой нестабильности и укрепить доверие международных рынков к экономике Казахстана» [1], а также выработать систему мер быстрого реагирования для непредвиденных ситуаций.

Президент также акцентировал внимание на борьбе с инфляцией, требующей «продуманных и адекватных действий со стороны правительства». Государство должно активно управлять ситуацией в условиях глобальной экономической нестабильности. В этой связи необходим поиск новых идей по выработке эффективной денежно-кредитной и финансовой политики с тем, чтобы создать максимально благоприятные условия для развития реального сектора экономики, модернизации и диверсификации экономики в целях обеспечения финансовой стабильности и устойчивого экономического роста.

Целью дипломной работы является разработка теоретико-методологических подходов, механизма реализации и научно-практических рекомендаций по усилению влияния международных кредитных отношений на устойчивое развитие экономики Казахстана на основе анализа состояния, проблем и перспектив ее развития. Для достижения этой цели в работе определены следующие задачи.

- исследовать теоретико-методологические основы международных кредитных отношений и их влияние на устойчивое развитие экономики;

- проследить эволюцию международных кредитных отношений и выявить тенденции ее развития в мировой экономике.

- разработать систему регулирования международных кредитных отношений;

- проанализировать процесс денежного обращения в Казахстане и механизм его регулирования в целях обеспечения устойчивого развития экономики Казахстана.

1. 1 Концептуальные подходы к исследованию международных кредитных отношений

Общеизвестно, любая экономическая система стремится достичь устойчивого, сбалансированного развития. На рубеже веков концепция устойчивого развития становится все более признанной в качестве основополагающей общественного развития, она активно используется при анализе социальных, экономических, экологических и других процессов.

Проблемы устойчивого развития находятся в центре экономико-политической дискуссии многих стран, а особенно стран с переходной экономикой. Для Казахстана обеспечение устойчивого развития определена как одна из важнейших задач достижения целей Стратегии развития Казахстана до 2030 года. Принцип устойчивого развития также заложен в основу Стратегии вхождения Казахстана в число пятидесяти наиболее конкурентоспособных стран мира.

Следует согласиться с академиком Аубакировым Я. А., что «в современных условиях без вмешательства государства, без государственного регулирования, мы не сможем решить те грандиозные задачи, которые поставлены в Стратегии 2030 и других программных документах» [2] . Одной из первых и значимых форм регулирования и обеспечения устойчивого развития экономики исторически выступает денежно-кредитная политика. В этой ситуации два указанных понятия «денежно-кредитная политика» и «устойчивое развитие экономики» требуют глубокого осмысления с позиции теоретических исследований и практики воздействия первого понятия на второе.

Термин «устойчивое развитие» широкое распространение получил в конце 80-х гг. В международный обиход понятие устойчивого развития вошло в 1987 году после опубликования и одобрения Генеральной ассамблеей ООН доклада Комиссии по окружающей среде и развитию, возглавляемой премьер-министром Норвегии Г. Х. Брутланд.

В научных исследованиях и официальных публикациях имеется достаточно много толкований определения устойчивости, различаются и мнения по вопросам путей достижения устойчивого развития. Из большого количества определений, встречающихся в практике, наибольшее распространение получило определение, данное в докладе комиссии Брутланд. В соответствии с ним устойчивое развитие рассматривается как длительное непрерывное развитие, обеспечивающее потребности живущих сегодня людей без ущерба удовлетворению потребностей будущих поколений. Именно данное определение взято за основу и при формировании Концепции перехода Республики Казахстан к устойчивому развитию на 2007-2024 годы.

Следует заметить, что устойчивое развитие является сложной многоаспектной категорией, которая характеризуется многообразием форм и отражает взаимодействие экономических, экологических, социальных аспектов. При этом, экономическая устойчивость отражает сущность особого состояния экономической системы, сохраняющей и поддерживающей намеченный режим функционирования и характеризуется целенаправленностью ее движения в настоящем и прогнозируемом будущем. Многообразие взглядов на определение устойчивости экономического развития в основном было связано с экологическими аспектами. Однако, в последнее время, все большее развитие получает другое направление, в котором на первый план выдвигаются не экологические, а социально-экономические аспекты устойчивости, что особенно характерно для современных отечественных исследований.

В современных теориях роста главное внимание уделяется вопросам достижения динамического равновесия и устойчивого эффективного развития, т. е. того, что мы понимаем под устойчивым экономическим ростом. «Значимость обеспечения экономического роста связывается с абсолютным и относительным увеличением валового национального продукта» [3] .

По мнению экономистов [4, с. 15], «устойчивое экономическое развитие должно складываться из ряда элементов. Во-первых, это устойчивый экономический рост как длительный период бескризисного поступательного развития национального хозяйства, охватывающий абсолютное большинство его отраслей и сфер, характеризующийся средними и высокими темпами роста ключевых макроэкономических показателей. Во-вторых, это стабильность и устойчивость национальной экономики, предполагающие эффективное функционирование всех форм собственности…В-третьих, это расширяющаяся способность национальной экономики к саморазвитию и прогрессу…». Под устойчивым экономическим ростом национальной экономики понимается «длительный бескризисный период развития хозяйственного комплекса, охватывающий абсолютное большинство его отраслей и сфер, характеризующийся средними и высокими темпами роста ключевых экономических индикаторов, а также устойчивостью к дестабилизирующим факторам, результатом, которого являются существенные положительные

По общему признанию экономический рост нужен не любой ценой, прежде всего он должен быть устойчивым. Мировая практика показывает, что для обеспечения устойчивого развития основные положения концепции устойчивого развития необходимо отражать в программных документах развития страны с уточнением целей и задач в каждом из них.

В качестве основы устойчивого развития Казахстана наиболее важными выступают принятые программные документы: Стратегия развития Казахстана до 2030 года, Стратегический план развития РК до 2010 года, Стратегия индустриально-инновационного развития РК до 2015 года, Концепция экологической безопасности РК на 2004-2015 годы, Стратегия территориального развития РК до 2015 года, Концепция перехода Республики Казахстан к устойчивому развитию на 2007-2024 годы, создание Совета по устойчивому развитию РК и АО «Фонд устойчивого развития «Қазына».

Здесь уместно выделить разработанную Концепцию развития финансового сектора Республики Казахстан на 2007-2011 годы, направленную на повышение конкурентоспособности финансовых организаций и финансового сектора Казахстана посредством формирования условий функционирования финансовой системы, удовлетворяющей потребности реального сектора экономики в финансовых ресурсах и предоставляющей качественные услуги финансовыми институтами в условиях свободной конкуренции. Мы согласны с мнением, что «Вопросы активной борьбы со всевозможными рисками в финансовом секторе во взаимосвязи с другими сегментами экономики, с видами и темпами спекулятивных операций в сфере финансового капитала и инвестиций привлекают внимание самой общественности на уровне интересов граждан страны. Поэтому развитие финансового сектора, а также направления и подходы к государственному регулированию отдельных его секторов должны происходить в соответствии с основными приоритетами самой концепции развития финансового сектора Республики Казахстан и программными ориентирами устойчивого развития Казахстана» [7, с. 27] . В данном случае в оценке деятельности финансовых институтов и роли финансового сектора страны можно отметить «Заявление Правительства Республики Казахстана и Национального Банка Республики об основных направлениях экономической и социальной политики и прогнозе экономических показателей на 2007 год» [8] .

Ценность данного заявления по содержанию и охвату проблем, дает возможность представить роль и место Национального Банка Казахстана как государственного финансового института страны, осуществляющего активную денежно-кредитную политику, направленную на создание благоприятных институциональных и экономических условий для повышения международной конкурентоспособности Казахстана и качества жизни граждан страны, обеспечение высоких темпов роста экономики и стабильности цен. Определяя задачу в сфере экономической политики, в процессе реализации приоритетов принятых концептуальных программ Правительство Республики Казахстан достаточно четко выделяет Национальному Банку конкретные ориентиры по усилению влияния денежно-кредитной политики на инфляционные процессы, по регулированию ликвидности банковской системы, совершенствованию операций денежно-кредитной политики. Только по основным итогам реализации Концепции развития финансового сектора Республики Казахстан, утвержденной постановлением Правительства РК от 28 июля 2003 года №753 целью которой было формирование устойчивой и эффективно функционирующей финансовой системы осуществлено ряд мероприятий по совершенствованию инструментов кредитных отношений и приближения ее к мировым стандартам Европейского Союза [9] .

К наиболее полным определениям можно отнести следующее. С позиции проф. Усоскина В. М. «политика центрального банка служит одной из важных составных частей общеэкономического регулирования государства, направленного на сохранение высокой рыночной конъюнктуры, недопущение кризисных спадов производства и безработицы; при этом главной задачей денежно-кредитной политики центрального банка является сохранение стабильной покупательной силы денежной единицы и обеспечение эластичности системы платежей и расчетов» [22, с. 38] .

Исследования обширного материала по теоретическим основам денежно-кредитной политики, проблемам ее формирования и реализации позволили нам дать авторскую трактовку понятия денежно-кредитная политика. На наш взгляд, денежно-кредитная политика - это часть единой макроэкономической политики, которая представляет собой совокупность целенаправленных мероприятий государства и монетарных властей в сфере денежно-кредитных отношений, осуществляемых посредством специальных методов и инструментов и направленных на обеспечение стабильности цен и устойчивого развития общества. [31, с. 93] .

Рассматривая концептуальные основы денежно-кредитной политики, мы заметили, что зачастую отсчет начинают с зарождения кейнсианства, т. е. 20-30 гг. двадцатого столетия. На наш взгляд, исследования следует начинать с более раннего периода. Вопросы изменения цен, денежного предложения интересовало умы ученых еще в эпоху до начала нашей эры, так как использование первых товарных денег относят к 9000 - 6000 гг. до н. э., а появление первой инфляции к 218 - 201 гг. до н. э. Поэтому считают денежное направление одно из самых старых в экономической теории. Еще Юлий Павел, выдающийся римский юрист III века, занимавший должность префекта претория и входивший в Совет прицепса, обосновал тезис, что ценность денег зависит от их количества.

Если попытаться проследить поэтапное формирование основных концепций в денежно-кредитной сфере, то конечно следует начать с работ экономистов классической школы. Основы данной школы были заложены английским философом и экономистом Д. Юмом. В своем труде «Очерк о деньгах» 1752г. он провел анализ связи между денежным предложением и последующим ростом цен. Большинство экономистов XVIII-XIX вв., включая Адама Смита, Давида Рикардо и других, разделяло взгляды Юма. В последствие известные научные труды Джона С. Милля позволили окончательно сложиться количественной теории денег.

Если же говорить о зарождении теорий денежно-кредитной политики, то следует отметить, многие исследователи сходятся во мнении, что начало положили две школы: денежная и банковская. Эти школы связывают, главным образом, с денежной полемикой развернувшейся в Англии в 1820-е годы. Анализируя работу Веры Смит «Происхождение Центральных банков», Котляров М. А. [32, с. 32] отмечает, что Смит подразделила авторов, участвовавших в дискуссиях о сущности денежно-кредитной политики, на четыре группы. Группировку она производила по следующим признакам: во-первых, принадлежности авторов к денежной или банковской школе, и, во-вторых, их ориентацией на централизованную или свободную банковскую систему.

Денежная школа предлагала создать смешанную систему, включающую и золото, и бумажные деньги, которые обращались бы на правах полноценных золотых монет. Сторонники данной концепции ( Д. Рикардо, лорд Оверстоун, Дж. Лойд и др. ) считали, что причиной обесценения банкнот является чрезмерное увеличение их количества и что изменение степени обесценения обуславливается колебаниями количества банкнот. Сторонники денежной школы, взяв на вооружение это положение, считали, что в целях борьбы с циклическими колебаниями производства необходимо при проведении денежно-кредитной политики обеспечивать соответствие банкнотной эмиссии золотому запасу. Такое представление о сущности денежно-кредитной политики на практике воплотилось в принятии английским парламентом Банковского акта 1844 года, который на несколько десятилетий стал образцом при формировании централизованных банковских систем других стран.

Банковская же школа базировалась на понятии «реального векселя», концентрировалась на изменении количества денег в обращении в течение делового цикла в зависимости от изменения предполагаемых нужд торговли и на предполагаемом автоматическом оттоке из обращения излишнего количества банкнот. Сторонники данного направления (Тук, Вильсон, Фуллертон) утверждали, что все денежно-кредитное регулирование должно сводиться к обеспечению размена банкнот на драгоценные металлы, и тогда закон спроса и предложения сам отрегулирует объем билетного обращения. Представители банковской школы отвергали положение теоретиков денежной школы, полагая, что цены товаров вообще не зависят от количества денег, наоборот количество денег, находящееся в обращении, зависит от товарных цен. Они считали, что количество эмитированных банкнот всегда соответствует потребностям общества, т. к. при погашении ссуд банкноты всегда возвращаются в банк. Свобода эмиссии, рассуждали сторонники данной теории, не только не создает угрозы инфляции, но наоборот, повышает возможность и эффективность денежно-кредитного регулирования предложения денег со стороны государственных органов.

Некоторые ученые (Отто Микаэлис, Отто Хюбнер, Людвиг фон Мизес) являлись одновременно сторонниками и банковской и денежной школ. Согласно их подходу, центральный банк проводит кредитную эмиссию, руководствуясь потребностями коммерческой банковской системы в ликвидности, но при этом не довольствуется обеспечением в виде переучитываемых векселей, а поддерживает при этом установленный вид резервов.

Следует отметить, что вряд ли теорию банковской школы можно считать логически законченной, в ее основе лежат искаженные взаимосвязи между уровнем цен и количеством денег в обращении, глубокие внутренние противоречия, что делает ее неприемлемой для обеспечения экономических процессов, и тем более для регулирования экономики. В этой связи оптимальной выступает теория денежной школы, связывающая рост цен с увеличением количества денег в обращении. Новаторским было предложение о необходимости государственного регулирования денежного обращения в условиях появления неполноценных денег.

Представители классической количественной теории денег (Маршалл, Пигу) считали, что уровень цен прямо пропорционально определяется количеством денег в обращении. Данный тезис был математически подтвержден И. Фишером. Рассматривая рыночную экономику как саморегулирующуюся и саморазвивающуюся систему, представители классической количественной теории отрицали, как следствие, необходимость государственного регулирования экономики и, более того, считали его влияние дестабилизирующим. Дело в том, что, по их представлениям, экономика способна саморегулироваться благодаря наличию внутренних рыночных рычагов, а любое государственное вмешательство приводит к нарушению их стабилизирующего действия. Делая вывод о неэффективности денежной политики, они призывали правительство заботиться, прежде всего, о сбалансированном государственном бюджете (не допускать его дефицита), сбалансированном платежном балансе и обеспечении условий свободной конкуренции. При этом роль экономического регулятора, по их мнению, должны играть имманентные законы правительства.

Подводя итоги, следует констатировать, что в начале XX в. полноценной концепции денежно-кредитной политики не было сформировано и денежная теория не находила своего практического применения. Господствующей являлась «классическая школа» - теория саморегулирующейся рыночной экономики.

В первой половине двадцатого столетия мало уделялось внимания вопросам денежно-кредитной политики. Однако с развитием экономических отношений, усложнением хозяйственных связей роль государственного регулирования, в том числе денежно-кредитного регулирования переосмысливается.

... продолжение

Вы можете абсолютно на бесплатной основе полностью просмотреть эту работу через наше приложение.